Marché européen des crédits carbone de conformité Taille et partage 2025 – 2034

Marché européen des crédits carbone de conformité — Taille du marché

La taille du marché européen des crédits carbone de conformité était évaluée à 87,7 milliards USD en 2024 et devrait atteindre 319,3 milliards USD d'ici 2034, avec une croissance à un taux annuel composé (TCAC) de 14,2% de 2025 à 2034. Les politiques et réglementations gouvernementales continuent de renforcer les règles pour lutter contre le changement climatique en fixant un plafond global sur le total des émissions autorisées.
 

Le nombre croissant de normes carbone a amené les organisations à créer des règles et des systèmes pour définir ce qui constitue un véritable projet de réduction ou de suppression des émissions de carbone mesurable. Cela renforce la confiance et la crédibilité dans les projets carbone, et les entreprises opérant sur le marché de conformité comprennent comment fonctionnent la comptabilité carbone et la vérification des projets. Par exemple, en 2024, tous les navires de fret et de passagers ≥ 5 000 UMS doivent soumettre des plans de surveillance MRV actualisés, vérifiés par des tiers accrédités d'ici avril 2024, et livrer les allocations de 2024 d'ici septembre 2025.
 

Chaque année, le plafond baisse car il y a moins de crédits disponibles au fil du temps, les entreprises doivent soit polluer moins, soit acheter plus de crédits. Par exemple, pour la quatrième période d'échange (2021–2030), la Décision de la Commission européenne fixe le plafond du SEQE UE pour 2024 à 1 386 051 745 allocations. Ce plafond comprend une réduction nette de 90 millions USD en allocations par rapport à 2023.
 

Les entreprises à travers l'Europe, poussées par la demande des clients, la pression des investisseurs et leurs propres valeurs, s'efforcent activement de devenir plus respectueuses de l'environnement. Cela augmente la demande de crédits carbone car les entreprises les utilisent pour compenser les émissions qu'elles ne peuvent pas encore éliminer. Cela signale également un soutien politique et social fort pour les objectifs du marché de conformité, incitant les décideurs politiques à maintenir ou à renforcer le système. Par exemple, en 2024, l'État français, via l'ADEME, s'est engagé à consacrer 452 millions USD pour soutenir 1 069 projets bas-carbone en Auvergne-Rhône-Alpes, dont les deux tiers sont des initiatives menées par l'industrie.
 

La mise en œuvre des mécanismes de tarification du carbone met directement un prix sur l'émission de dioxyde de carbone, ce qui est l'idée centrale du SEQE UE lui-même. Si les entreprises émettent beaucoup de carbone, elles feront face à des coûts plus élevés, les incitant à réduire les émissions et à investir dans des technologies plus propres. Par exemple, à partir de 2024, le plafond du SEQE du Royaume-Uni sera aligné sur la trajectoire nette zéro en limitant le nombre d'allocations de carbone que les entreprises peuvent acheter aux enchères en 2024 à 69 millions USD, soit 12,4% de moins qu'en 2023.
 

Tendances du marché européen des crédits carbone de conformité

La pression réglementaire croissante et les objectifs climatiques ambitieux ont considérablement renforcé la demande de crédits carbone de conformité, transformant fondamentalement la dynamique du marché. Cette augmentation a rendu de plus en plus difficile et coûteux pour les entreprises de respecter leurs obligations uniquement en réduisant leurs propres émissions. Par exemple, en 2024, les valeurs des enchères ont atteint 42 milliards USD, marquant une augmentation de 14,7% par rapport à 2023, mettant en évidence la demande croissante de crédits du marché de conformité.
 

Les solutions de conformité basées sur la nature, notamment la reboisement, l'afforestation et la gestion durable des terres, gagnent du terrain dans le cadre réglementaire. Ces initiatives servent de « puits de carbone », absorbant efficacement le CO de l'atmosphère et permettant aux entreprises de compenser leurs émissions. En 2024, la Commission européenne et l'AEE ont publié le Manuel UTCF pour aider les États membres à formuler et mettre en œuvre des politiques du secteur des terres en vertu du Règlement UTCF, qui joue un rôle central dans la réalisation des objectifs de suppression nette.
 

Les technologies innovantes, notamment l'analyse avancée des données et la blockchain, sont de plus en plus adoptées pour la comptabilité carbone et le suivi des crédits. Ces outils résolvent des problèmes critiques, notamment le double comptage et la fraude, améliorant ainsi la transparence du marché et la confiance dans l'intégrité des crédits carbone. Par exemple, en 2024, le Partenariat européen pour la blockchain a pilhoté un registre basé sur l'EBSI pour suivre les quotas du système d'échange de quotas d'émission (SEQE), en tirant parti de la blockchain pour créer un enregistrement infalsifiable et vérifiable tout en atténuant les risques de fraude et de duplication.
 

Le mécanisme d'ajustement carbone aux frontières (MACF) est conçu pour freiner les fuites de carbone et assurer que les biens importés font face à un prix du carbone comparable aux biens produits dans l'UE. Les importateurs de produits, notamment l'acier, le ciment et l'électricité, seront tenus de payer une taxe carbone aux frontières basée sur les émissions incorporées dans ces biens. À partir de juillet 2024, les importateurs relevant du MACF doivent déclarer les émissions réelles de CO incorporées dans leurs produits. Selon la « règle des 20 % », les estimations des émissions ne peuvent tenir compte que de 20 % au maximum des émissions totales d'un produit, au moins 80 % nécessitant un calcul à partir de données primaires (réelles).
 

Analyse du marché européen des crédits carbone de conformité

• Le marché européen des crédits carbone de conformité a été évalué à 67 milliards USD, 80,7 milliards USD et 87,7 milliards USD respectivement en 2022, 2023 et 2024. La demande de crédits carbone de conformité au sein du système d'échange de quotas d'émission (SEQE) de l'Union européenne augmente régulièrement. Cette augmentation est due au renforcement continu du plafond global des émissions par l'UE, ce qui réduit le nombre de quotas disponibles chaque année. Par exemple, à partir de 2024, les exploitants sont tenus d'acquérir suffisamment de quotas pour couvrir leurs émissions. Le non-respect entraîne une amende de 109 USD par tonne d'émissions excédentaires.
   
• Les investissements dans les entreprises ayant de solides performances environnementales et des stratégies crédibles de décarbonisation augmentent également rapidement. Par conséquent, les entreprises du SEQE ne satisfont pas seulement à leurs obligations légales, mais fixent également des objectifs ambitieux de réduction interne des émissions et améliorent leurs références ESG. Par exemple, en 2024, le groupe de la Banque européenne d'investissement a alloué 95,4 millions USD de nouveaux financements, dont près de 60 % ont soutenu l'action climatique et la transition verte.
   
• À mesure que les prix du carbone augmentent, l'attrait financier d'investir dans des technologies plus propres et des efficacités opérationnelles s'accroît, accélérant la décarbonisation dans les secteurs couverts. Les politiques, notamment le mécanisme d'ajustement carbone aux frontières (MACF), amplifient davantage ce signal de prix à l'échelle mondiale, consolidant le rôle du marché de l'UE en tant que catalyseur clé du changement. Par exemple, le prix moyen d'adjudication des quotas de l'UE en 2024 a atteint 69,40 USD par tonne de CO, rendant les investissements dans l'efficacité énergétique et les énergies renouvelables attrayants pour les entreprises réglementées.
   

• En fonction de l'utilisation finale, le marché européen des crédits carbone de conformité comprend la foresterie et l'utilisation des terres, le procédé chimique, la capture et le stockage du carbone, l'agriculture, l'efficacité énergétique, l'industrie, l'énergie renouvelable, le transport, la capture et le stockage du carbone. Les segments de la foresterie et de l'utilisation des terres ont une part du chiffre d'affaires du marché de 22,1 % en 2024.
   
• Les projets axés sur le reboisement, l'afforestation, la gestion durable des forêts et l'évitement de la déforestation gagnent en popularité. Ils fonctionnent comme des puits de carbone vitaux et s'alignent fortement sur les objectifs croissants de biodiversité, générant des crédits de suppression de haute intégrité essentiels pour les trajectoires de neutralité carbone. Par exemple, en 2024, le Conseil a approuvé la première certification à l'échelle de l'UE des projets d'agriculture de carbone, d'afforestation et de restauration des tourbières, ouvrant la voie à des crédits FLU conformes aux exigences de conformité.
   
• Le segment des processus chimiques devrait croître à un TCAC de 13 % jusqu'en 2034. Certaines productions chimiques, notamment l'ammoniac et l'acide nitrique, génèrent des émissions de processus considérables qui sont distinctes de la combustion de carburants. Par exemple, en 2024, le Règlement délégué (UE) 2024/873 de la Commission a révisé les repères des processus chimiques, excluant l'hydrogène alimenté par l'ammoniac, en recalibrant les valeurs d'oxyde d'éthylène/de glycol d'éthylène, et en harmonisant les repères de la soude et de la chaux.
   
• Le segment du captage et du stockage du carbone devrait croître à un TCAC de 20 % d'ici 2034. Les projets de captage et de stockage du carbone sont intégrés aux stratégies de conformité, soutenus par des mécanismes de financement et des cadres réglementaires au sein du SEQE UE. Par exemple, le Fonds pour l'innovation 2023 a sélectionné 16 projets de captage et de stockage du carbone à grande échelle, avec un CAPEX total de 5,7 milliards USD et une subvention IF de 6,9 milliards USD, pour capturer et stocker de manière permanente le CO dans toute l'Europe.
   
• Le segment agricole devrait croître à un TCAC de 15 % jusqu'en 2034. Les émissions agricoles, principalement le méthane et l'oxyde nitreux, sont actuellement exclues du SEQE UE principal et sont traitées par d'autres politiques. Néanmoins, il y a une recherche et une discussion croissantes sur les méthodes pour réduire ou éliminer les émissions agricoles, y compris la séquestration du carbone du sol. Par exemple, l'étude 2024 de la Commission européenne indique que les plans stratégiques de la PAC peuvent séquestrer jusqu'à 31 Mt d'équivalent CO par an grâce à la couverture des cultures, la rotation des cultures et les mesures d'agriculture biologique.
   
• Le segment de l'efficacité énergétique devrait croître à un TCAC de 14 % jusqu'en 2034. Les initiatives ou améliorations opérationnelles qui réduisent la consommation d'énergie et réduisent directement les émissions réglementées selon le SEQE UE. La réduction de la consommation d'énergie, en particulier provenant de sources de combustibles fossiles, se traduit par un besoin réduit d'AUE pour les entités mettant en œuvre ces mesures. Par exemple, en 2024, la loi allemande sur l'efficacité énergétique oblige les grands consommateurs d'énergie, plus de 7,5 GWh, à mettre en place des systèmes de gestion de l'énergie certifiés incluant la norme ISO 50001 ou l'EMAS d'ici 2025.
   
• Le segment industriel représentait une part de marché de 8 % en 2024. Ces processus nécessitent souvent une chaleur élevée ou impliquent des réactions chimiques qui libèrent des émissions substantielles de CO, ce qui rend les entreprises de ce secteur des acheteurs importants d'AUE. Par exemple, l'ajustement carbone aux frontières a porté le facteur de réduction linéaire du SEQE UE à 4,3 % en 2024, forçant les industries à forte intensité énergétique à accélérer l'efficacité ou à acheter davantage d'AUE.
   
• Le segment des énergies renouvelables devrait croître à un TCAC de 14,5 % jusqu'en 2034. Les producteurs utilisant des sources renouvelables, y compris l'éolien, le solaire et l'hydroélectricité, produisent des émissions directes minimales, nécessitant peu ou pas d'AUE. Cependant, le secteur joue un rôle indirect important dans la transition énergétique. L'augmentation des prix du carbone crée une forte incitation à passer des combustibles fossiles aux sources d'énergie renouvelables. Par exemple, en 2024, les énergies renouvelables ont fourni 52 % de l'électricité de l'UE, réduisant les émissions du secteur de l'énergie du SEQE UE de 24 % d'une année sur l'autre et réduisant les besoins en AUE pour les services publics.
   

• Le marché allemand des systèmes de gestion du carbone a été valorisé à 6,9 milliards USD, 7,6 milliards USD et 8,4 milliards USD respectivement en 2022, 2023 et 2024. L'Allemagne s'efforce de faire la transition de ses industries lourdes, notamment la chimie et la fabrication, dans le cadre de limites de carbone, tout en développant les infrastructures d'hydrogène et les projets de capture du carbone. En 2024, la capacité de production d'hydrogène nationale a augmenté de 68% pour atteindre 111 MW, soutenue par un prêt de 25,7 milliards USD destiné à développer un réseau de transport d'hydrogène, contribuant à réduire les émissions dans les secteurs couverts par le SCEQE.
   
• Le marché français des systèmes de gestion du carbone devrait croître à un TCAC de 8% jusqu'en 2034. La France utilise sa base énergétique nucléaire robuste pour maintenir les émissions faibles dans le secteur de l'électricité couvert par le SCEQE. Cela illustre comment les pays peuvent utiliser un mix de sources d'énergie pour atteindre les objectifs de réduction des émissions. En 2024, l'énergie nucléaire représentait 67% de la production énergétique de la France, générant 361,7 TWh, ce qui a contribué à minimiser les émissions dans les secteurs de l'électricité liés au SCEQE et a démontré la valeur de l'énergie décarbonée.
   
• Le marché britannique des systèmes de gestion du carbone devrait atteindre 37 milliards USD d'ici 2034. Le Royaume-Uni dispose de son propre système d'échange de quotas d'émissions (UK ETS), qui connaît souvent des fluctuations de marché plus importantes, offrant un aperçu de la dynamique des systèmes autonomes. Bien que conceptuellement lié au SCEQE de l'UE, l'UK ETS fonctionne indépendamment. En 2024, il a mis en place son plafond le plus restrictif à ce jour, proposant à la vente moins de 69 millions de quotas, ce qui a renforcé le signal de prix du carbone et a montré comment les plafonds plus stricts affectent le comportement du marché.
   
• Le marché danois des systèmes de gestion du carbone devrait croître à un TCAC de 8,5% jusqu'en 2034. Le Danemark s'est fixé des objectifs ambitieux en matière d'énergie renouvelable et les a mis en œuvre efficacement, montrant comment une utilisation élevée des énergies renouvelables peut réduire considérablement les émissions dans les secteurs couverts par le système d'échange de quotas d'émissions (SCEQE). Le pays est un modèle pour l'utilisation du SCEQE afin de promouvoir l'électrification alimentée par les énergies renouvelables. En 2024, l'énergie éolienne a fourni 59,3% de l'électricité du Danemark, réduisant les émissions dans les secteurs liés au SCEQE et fixant un exemple pour l'intégration à grande échelle des énergies renouvelables.
   
• Le marché polonais des systèmes de gestion du carbone devrait croître à un TCAC de 10% jusqu'en 2034. La dépendance de la Pologne au charbon pour l'électricité la rend sensible à la tarification du carbone dans le cadre du SCEQE. Le pays travaille sur une nouvelle stratégie énergétique, négocie un financement de transition de l'UE et explore les alternatives au charbon, reflétant les défis du passage aux énergies fossiles. En juin 2024, le Fonds pour une transition équitable de l'UE a fourni 2,1 milliards USD pour soutenir la diversification économique dans les régions houillères de la Silésie, contribuant à réduire les besoins futurs en crédits SCEQE.
   
• Le marché norvégien des systèmes de gestion du carbone devrait croître à un TCAC de 8% jusqu'en 2034. La Norvège est spécialisée dans la technologie de capture et stockage du carbone (CSC), avec des projets notamment l'initiative Longship qui en montre le potentiel à grande échelle. L'électrification généralisée du transport et du chauffage du pays, alimentée par l'hydroélectricité, fixe un exemple solide pour réduire les émissions dans les activités liées au SCEQE. En 2024, Shell, Equinor et Total ont achevé le site de stockage de CO2 Northern Lights, capable de stocker 1,5 million de tonnes de CO2 annuellement, prouvant que la CSC peut fonctionner à grande échelle dans le cadre d'un système d'échange de quotas d'émissions.
   
• Le marché suisse des systèmes de gestion du carbone devrait croître à un TCAC de 10% jusqu'en 2034. La Suisse gère son propre marché du carbone avec des objectifs de réduction plus stricts et des délais plus courts que beaucoup d'autres. Sa connexion réussie avec d'autres systèmes d'échange de quotas d'émissions montre que la liaison entre différents marchés est possible. En 2024, le Parlement suisse a mis à jour sa loi sur le CO2, exigeant que les entreprises cherchant des exemptions du SCEQE présentent des plans clairs de décarbonation, renforçant ainsi son marché du carbone déjà robuste.
   

Part de marché du marché européen de conformité des crédits carbone

Les 4 principales sociétés de ce marché sont South Pole, Climate Impact Partners, The Carbon Trust et EcoAct. Ensemble, ces entreprises représentent environ 30 % de la part de marché. Elles fournissent des solutions complètes de crédits carbone, y compris le développement de projets, la vérification et le négoce, pour aider les organisations à respecter les obligations de conformité obligatoires dans le cadre des régimes régionaux de réduction des émissions de carbone tout en progressant vers leurs objectifs de durabilité.
 

South Pole propose des services de gestion carbone de bout en bout, y compris l'approvisionnement en crédits carbone de haute qualité et le conseil en stratégie de conformité. En mars 2024, South Pole a facilité une transaction de crédits carbone de conformité pour un grand service public européen, en sécurisant 500 000 tonnes d'équivalent CO2 provenant d'un projet d'énergie renouvelable, permettant au client de respecter les obligations du SEQE UE et de réduire les coûts de conformité de 12 %.
 

Sociétés du marché européen des crédits carbone de conformité

• Climate Impact Partners, basée au Royaume-Uni, a déclaré des revenus estimés à 150 millions USD en 2024. Spécialisée dans les solutions de compensation carbone, elle soutient la conformité avec la réglementation de l'UE et aide les organisations à atteindre leurs objectifs de durabilité. En avril 2024, elle a livré 300 000 tonnes d'équivalent CO2 pour un fabricant allemand, réduisant les coûts de conformité du SEQE de 10 %.
   
• The Carbon Trust, basée au Royaume-Uni, a déclaré des revenus estimés à 100 millions USD en 2024. Réputée pour la certification de l'empreinte carbone, elle facilite la conformité par le biais de stratégies carbone et offre une expertise dans les pratiques commerciales durables. En février 2024, elle a assisté une entreprise industrielle française avec 200 000 tonnes d'équivalent CO2, améliorant l'efficacité de la conformité de 15 %.
   
• EcoAct, basée en France, a déclaré des revenus estimés à 120 millions USD en 2024. EcoAct offre des solutions personnalisées de crédits carbone de conformité pour aider les entreprises à atteindre leurs objectifs de réduction des émissions. En mai 2024, elle a soutenu une entreprise énergétique espagnole avec 250 000 tonnes d'équivalent CO2, réduisant les coûts de conformité du SEQE UE de 8 %.
   

Parmi les principaux acteurs majeurs opérant dans l'industrie européenne des crédits carbone de conformité, on trouve :

• ALLCOT
• Atmosfair
• BP p.l.c.
• Bluesource
• CarbonClear
• CDP
• Climate Impact Partners
• Climate Neutral Group
• 3 Degrees
• EcoAct
• Ecosecurities
• PwC
• Shell
• South Pole
• The Carbon Trust 
• TotalEnergies
   

Actualités du marché européen des crédits carbone de conformité

• En avril 2025, la Commission européenne a commencé à explorer l'utilisation de crédits carbone internationaux pour atteindre les objectifs climatiques 2040 de l'UE. Ce changement politique potentiel pourrait augmenter l'offre de crédits sur le marché de conformité, influençant les prix et les stratégies de conformité pour les entreprises de l'UE en intégrant les efforts mondiaux de réduction des émissions de carbone.
   
• En mars 2025, l'UE a publié des projets de règles pour certifier l'agriculture carbone, les suppressions permanentes et le stockage dans les produits, les commentaires du public étant acceptés jusqu'au 1er juillet 2025. Cet affinage réglementaire continu vise à améliorer la crédibilité et la normalisation des crédits carbone, affectant la manière dont les entreprises respectent les objectifs d'émissions de l'UE.
   
• En mai 2025, les prix du carbone britanniques ont augmenté de 6 % après l'annonce d'un accord de liaison entre les marchés du carbone du Royaume-Uni et de l'UE. Cette intégration améliore l'efficacité et la liquidité du marché, affectant les prix des crédits et les options de conformité pour les entreprises opérant dans les deux régions dans le cadre du système européen de conformité aux émissions de carbone.
   
• En mars 2024, Shell a sécurisé un accord historique pour fournir 2 millions de tonnes d'équivalent CO2 de crédits de conformité à un grand groupe industriel allemand. Provenant des projets d'énergie renouvelable de Shell, ces crédits ont aidé le client à respecter les objectifs stricts du SEQE UE tout en réduisant les coûts de conformité de 10 %.
   
• En mai 2024, TotalEnergies, basée en France, a introduit un outil de vérification des crédits carbone basé sur l'IA pour rationaliser la conformité des rapports. Implémenté pour un client manufacturier basé au Royaume-Uni, l'outil a amélioré la précision du suivi des émissions de 20%, garantissant une conformité transparente avec les réglementations de l'UE.
   
• En juillet 2024, Microsoft, dont le siège social est aux États-Unis avec une forte présence en Europe, s'est associée à un service public scandinave pour déployer sa plateforme Planetary Computer pour le suivi des crédits carbone en temps réel. L'initiative a soutenu la conformité du service public avec le SEQE de l'UE en optimisant l'utilisation de 500 000 tonnes de crédits de CO2e, renforçant les efforts de décarbonation du réseau électrique.
   
• En novembre 2024, l'Union européenne a introduit le Règlement sur l'élimination du dioxyde de carbone et l'agriculture bas-carbone. Ce nouveau cadre certifie les activités d'élimination du carbone, d'agriculture et de stockage, façonnant directement le marché des crédits carbone de conformité en définissant comment les crédits peuvent être générés et utilisés au sein du SEQE de l'UE. C'est une étape essentielle pour améliorer le rôle du marché dans la réduction des émissions de gaz à effet de serre.
   

Ce rapport d'étude de marché du marché des crédits carbone de conformité en Europe comprend une couverture approfondie de l'industrie avec estimations et prévisions en termes de chiffre d'affaires en milliards de dollars américains de 2021 à 2034, pour les segments suivants :

Marché, par utilisation finale

• Agriculture
• Capture du carbone
• Procédé chimique
• Efficacité énergétique
• Industrie
• Foresterie et utilisation des terres
• Énergie renouvelable
• Transport
• Gestion des déchets
• Autres

Les informations ci-dessus ont été fournies pour les pays suivants dans la région :

• Danemark
• France
• Allemagne
• Norvège
• Pologne
• Suisse
• Royaume-Uni