Marché des médicaments à base d’incrétines Taille et part 2026-2035

Taille du marché des médicaments à base d’incrétines

Le marché mondial des médicaments à base d’incrétines était évalué à 39,4 milliards de dollars (USD) en 2025 et devrait progresser de 41,6 milliards de dollars (USD) en 2026 à 72,6 milliards de dollars (USD) d’ici 2035, selon un taux de croissance annuel composé (CAGR) de 6,4 %.

Les agonistes des récepteurs GLP-1 ont généré 25,7 milliards de dollars (USD), soit 65,1 % du chiffre d’affaires en 2025. L’Amérique du Nord représentait 45,7 % du chiffre d’affaires, l’Europe a généré 8,1 milliards de dollars (USD), et l’Asie-Pacifique détenait une part de 22,6 % et devrait progresser d’environ 6,7 %.

Les traitements à base d’incrétines comprennent les agonistes des récepteurs GLP-1 et les inhibiteurs de la DPP-4, qui renforcent l’activité de l’insuline dépendante du glucose par différentes voies pharmacologiques. Les agents GLP-1 activent directement le récepteur, tandis que les inhibiteurs de la DPP-4 prolongent l’activité des incrétines endogènes. Le tirzépatide ajoute une activité sur le récepteur GIP à l’agonisme du GLP-1, une distinction qui se reflète dans les résultats des essais sur la glycémie et la perte de poids, ^{[1]Springer Nature, *Use of Tirzepatide in Adults with Type 2 Diabetes Mellitus: Scientific Evidence and Practical Aspects*. link.springer.com}.

Les perspectives de chiffre d’affaires dépendent moins de la biologie des incrétines en elle-même que de l’élargissement du rôle clinique de cette classe thérapeutique. Les recommandations thérapeutiques de l’ADA accordent aux agonistes des récepteurs GLP-1 et aux agonistes doubles GIP/GLP-1 un rôle central lorsque les considérations liées à la glycémie, au poids, au système cardiovasculaire, aux reins ou à l’insuffisance cardiaque orientent le choix du traitement ^{[2]American Diabetes Association, *Pharmacologic Approaches to Glycemic Treatment, Standards of Care in Diabetes*. diabetesjournals.org}. Cette évolution génère une demande qui dépasse l’intensification conventionnelle du contrôle de la glycémie, bien que le remboursement et la tolérance déterminent la proportion de la population cliniquement éligible qui adopte durablement ces traitements.

Facteurs clés

Prévalence croissante du diabète de type 2

La prévalence du diabète constitue la base d'une demande durable pour les deux classes de médicaments. L'OMS indique que le nombre de personnes vivant avec le diabète est passé de 200 millions en 1990 à 830 millions en 2022, et que plus de 95 % d'entre elles sont atteintes de diabète de type 2 ^{[5]World Health Organization, *Diabetes*. who.int}. Cette progression est particulièrement lourde de conséquences dans les pays à revenu faible ou intermédiaire, où les lacunes en matière de traitement restent importantes : l'OMS a indiqué que 450 millions d'adultes âgés de 30 ans et plus atteints de diabète ne recevaient pas de traitement médicamenteux en 2022 .

L'effet sur la demande dépend du diagnostic, de l'accessibilité financière et des capacités de traitement. À mesure que ces systèmes s'améliorent, les incrétines peuvent remplacer ou compléter les anciens schémas d'intensification thérapeutique, en particulier lorsque les recommandations cliniques reconnaissent les objectifs cardiovasculaires et liés au poids parallèlement au contrôle de la glycémie .

Évolution vers les traitements non insulinés

Les traitements par GLP-1 et les traitements doubles GIP/GLP-1 modifient les décisions d'intensification, car ils agissent sur la glycémie tout en influençant le poids et, pour certaines molécules, le risque cardiorénal. Les recommandations de l'ADA demandent aux cliniciens de prendre en compte ces caractéristiques lors du choix ou de l'intensification du traitement, plutôt que de considérer l'insuline comme l'étape suivante automatique après les traitements oraux . Cela accroît la valeur stratégique des produits capables de démontrer des bénéfices cliniques en plus de la réduction de la glycémie.

Les inhibiteurs de la DPP-4 participent différemment à cette évolution. Leur administration orale et leur faible risque d'hypoglycémie leur permettent de conserver une place chez les patients qui ne tolèrent pas les traitements par GLP-1 ou refusent les injections, mais les données cardiovasculaires les concernant portent principalement sur la sécurité plutôt que sur une supériorité ^{[6]National Center for Biotechnology Information, *Hypoglycemia and Cardiovascular Outcomes in the CARMELINA and CAROLINA Trials of Linagliptin*. pmc.ncbi.nlm.nih.gov}. Par conséquent, les deux classes répondent à des positions cliniques et tarifaires différentes, plutôt qu'à des poches de demande interchangeables.

Progrès des technologies d'administration des médicaments

Le sémaglutide oral a démontré qu'une incrétine peptidique pouvait être administrée par voie gastrique grâce au SNAC, qui protège localement le sémaglutide et favorise son absorption transcellulaire ^{[7]Science Translational Medicine, *Transcellular Stomach Absorption of a Derivatized Glucagon-like Peptide-1 Receptor Agonist*. science.org} . Cette approche galénique revêt une importance commerciale, car elle ouvre une voie orale pour une classe historiquement associée aux injections.

L'approbation, en décembre 2025, de Wegovy oral à prise quotidienne par les États-Unis pour la gestion chronique du poids étend cette logique d'administration au traitement de l'obésité . Des intervalles plus longs entre les prises et des dispositifs plus simples peuvent réduire les contraintes d'administration, mais le véritable enjeu commercial consiste à déterminer si les organismes payeurs reconnaîtront une valeur suffisante pour prendre en charge la population supplémentaire à laquelle les produits oraux peuvent donner accès.

Bénéfices cardiovasculaires et liés à la gestion du poids

Les données issues des résultats cliniques distinguent commercialement les traitements par GLP-1 des produits historiques réduisant la glycémie. Une méta-analyse publiée en 2025 a mis en évidence une réduction des événements cardiovasculaires majeurs et de la mortalité dans les essais consacrés au GLP-1 , tandis que l'essai SOUL a montré un bénéfice cardiovasculaire du sémaglutide oral chez des patients présentant un diabète de type 2 à haut risque . Ces résultats soutiennent des parcours thérapeutiques qui ne dépendent pas exclusivement d'un contrôle glycémique insuffisant.

Le potentiel du marché de l’obésité accroît l’ampleur des opportunités, mais introduit également un risque lié au remboursement. Selon l’OMS, plus d’un milliard de personnes vivaient avec une obésité en 2022. Les résultats à trois ans de l’étude SURMOUNT-1 sur le tirzépatide, qui montrent notamment une perte de poids durable et une moindre progression vers le diabète de type 2 chez les participants atteints d’obésité et de prédiabète, illustrent pourquoi les fabricants cherchent à élargir les indications métaboliques.

Principaux freins

Coûts élevés des traitements

Le coût constitue un problème de maintien du traitement autant qu’un obstacle à son initiation. KFF a indiqué que les prix catalogue aux États-Unis s’élevaient à environ 935 dollars (USD) par mois pour Ozempic et à 1 349 dollars (USD) pour Wegovy, et que 54 % des utilisateurs de GLP-1 estimaient que le coût était difficile à assumer. La couverture proposée sur les places de marché varie également fortement selon l’indication : KFF a constaté que 82 % des régimes couvraient Ozempic, contre seulement 1 % pour Wegovy.

Pour les traitements par inhibiteurs de la DPP-4, l’arrivée des génériques améliore l’accès aux soins, mais érode l’économie des médicaments princeps. Merck a indiqué que le chiffre d’affaires de Januvia et de Janumet était passé de 4,51 milliards de dollars (USD) en 2022 à 2,27 milliards de dollars (USD) en 2024, sous l’effet de la concurrence des génériques hors des États-Unis et d’autres facteurs ^{[8]Merck & Co., Inc., *Annual Report on Form 10-K, Fiscal Year 2024*. sec.gov}. Le marché est donc confronté à un arbitrage durable entre des volumes plus importants à moindre coût et le niveau de prix nécessaire pour préserver les revenus des médicaments princeps.

Effets indésirables et contre-indications

L’intolérance gastro-intestinale limite la persistance du traitement par GLP-1. Une revue systématique a fait état d’un arrêt du traitement en raison d’événements indésirables chez 6,5 % des utilisateurs de GLP-1 dans les essais randomisés, contre 3,6 % avec le placebo ^{[9]Journal of Clinical Investigation, *Adverse Effects of GLP-1 Receptor Agonists as Glucose-Lowering Agents*. jci.org}. Les nausées, les vomissements et la diarrhée sont particulièrement fréquents pendant l’augmentation progressive des doses, ce qui fait de l’accompagnement de l’adaptation posologique un élément du modèle de soins efficace plutôt qu’un service périphérique, ^{[10]ScienceDirect, *Weight Loss Outcomes, Tolerability, Side Effects, and Risks of GLP-1 Receptor Agonists*. sciencedirect.com}.

La sélection des patients limite également l’utilisation de ces traitements. Les mises en garde relatives aux produits et l’effet pharmacologique sur la vidange gastrique obligent les professionnels de santé à gérer les risques pertinents liés aux antécédents endocriniens, à la pancréatite et aux interventions. Ces contraintes créent des possibilités pour les inhibiteurs de la DPP-4 chez certains patients, même si les produits GLP-1 concentrent davantage la croissance et les prescriptions guidées par les résultats.

Analyse des segments du marché des médicaments à base d'incrétines

Par type de médicament

Agonistes des récepteurs du GLP-1

Les agonistes des récepteurs du GLP-1 ont généré 25,7 milliards de dollars (USD) en 2025 et représentaient 65,1 % des revenus du marché. Leur activité directe sur les récepteurs favorise une sécrétion d'insuline dépendante du glucose, réduit l'activité du glucagon, retarde la vidange gastrique et modifie l'appétit, ce qui rend cette classe pertinente dans le traitement du diabète et de l'obésité. Les revenus sont concentrés sur les franchises de sémaglutide et de tirzépatide : Novo Nordisk a fait état en 2024 de ventes supérieures à 120 milliards de DKK pour Ozempic et de 58,2 milliards de DKK pour Wegovy, tandis que Lilly a enregistré 11,54 milliards de dollars (USD) pour Mounjaro et 4,93 milliards de dollars (USD) pour Zepbound.

Cette concentration est commercialement favorable, mais elle expose le segment à des risques d'approvisionnement, de remboursement et de cycle de vie liés à un nombre limité de produits. Le double agonisme différencié du tirzépatide, notamment les données issues d'essais menés dans l'obésité et le prédiabète, favorise la poursuite de l'élargissement de ses indications.

Inhibiteurs de la DPP-4

Les inhibiteurs de la DPP-4 représentaient les 34,9 % restants des revenus en 2025. En empêchant la dégradation des incrétines, ils offrent un mécanisme oral dépendant du glucose, associé à un risque moindre d'hypoglycémie ^{[11]European Medicines Agency, *Vipidia (Alogliptin) Product Information*. ema.europa.eu}. Leur rôle stratégique repose de plus en plus sur leur accessibilité financière, leur utilisation établie en soins primaires et leur adéquation pour les patients ne pouvant pas recevoir de traitements par GLP-1, plutôt que sur la prime liée aux résultats cliniques qui soutient le prix des traitements par GLP-1.

La transition liée au brevet de la sitagliptine illustre cette évolution. Le recul des revenus de Januvia/Janumet signalé par Merck montre comment la substitution par des génériques peut élargir l'accès tout en comprimant les revenus du produit princeps. La linagliptine conserve une distinction clinique, car elle ne nécessite pas d'ajustement posologique selon les différents stades de l'insuffisance rénale.

Par voie d'administration

Voie orale

Les traitements oraux représentaient 76,7 % des revenus en 2025, soit environ 30,2 milliards de dollars (USD). Cette part reflète la base établie des traitements oraux par inhibiteurs de la DPP-4 ainsi que le sémaglutide oral. Le sémaglutide formulé avec la technologie SNAC a établi une preuve de faisabilité pour l'administration orale d'un peptide GLP-1, et le Wegovy oral introduit cette voie dans la prise en charge chronique du poids.

L'expansion de la voie orale n'élimine pas les contraintes d'exécution. Les formulations peptidiques peuvent continuer à nécessiter des modalités d'administration différentes de celles des comprimés conventionnels, tandis que les décisions de remboursement dépendent toujours de l'indication et des résultats démontrés. Néanmoins, la disponibilité de traitements oraux peut élargir le nombre de prescripteurs et de patients lorsque l'aversion aux injections constitue le principal obstacle.

Injectable

Les injectables représentaient environ 23,3 % du chiffre d'affaires en 2025, mais comprennent plusieurs des gammes GLP-1 à plus forte valeur du marché. L'administration hebdomadaire et les dispositifs sous forme de stylo ont réduit la contrainte par rapport aux schémas antérieurs nécessitant des injections fréquentes. Le lancement par Teva, en août 2025, du liraglutide générique destiné à la perte de poids indique que la concurrence tarifaire commence à s'étendre au traitement injectable de l'obésité.

Par indication

Diabète sucré de type 2

Le diabète sucré de type 2 a généré 28,1 milliards de dollars (USD), soit 71,2 % du chiffre d'affaires en 2025. Il demeure l'indication fondamentale, car les infrastructures de traitement, la familiarité des prescripteurs et la couverture sont les plus développées pour les produits indiqués dans le traitement du diabète. Le contraste entre la couverture de Marketplace pour Ozempic et Wegovy montre comment un remboursement spécifique à l'indication peut influencer la composition des ventes, même pour des molécules apparentées.

Obésité et gestion du poids

L'obésité et la gestion du poids ont généré environ 6,5 milliards de dollars (USD), soit 16,4 % du chiffre d'affaires en 2025. Les perspectives de croissance du segment reposent sur l'ampleur de la charge de morbidité et sur la capacité des agonistes du GLP-1 et des agonistes doubles à induire une perte de poids cliniquement significative. Le segment reste davantage exposé que celui du diabète aux exclusions de couverture, ce qui signifie que la croissance dépend de la conversion de l'intérêt clinique en accès remboursé, et non de la seule demande des patients.

Autres troubles métaboliques

Les autres troubles métaboliques représentaient environ 12,4 % du chiffre d'affaires en 2025. Ces utilisations constituent une frontière du développement des indications plutôt qu'un réservoir de revenus établi. Dans l'étude SYNERGY-NASH, le tirzépatide a entraîné une résolution dose-dépendante de la stéatohépatite associée à un dysfonctionnement métabolique, sans aggravation de la fibrose, chez un plus grand nombre de participants que le placebo. De telles données peuvent soutenir de futurs développements, mais l'adoption commerciale reste subordonnée à l'inscription de l'indication sur l'étiquetage réglementaire et à sa reconnaissance par les organismes payeurs.

Par canal de distribution

Pharmacies hospitalières

Les pharmacies hospitalières ont généré 20,1 milliards de dollars (USD) de chiffre d'affaires en 2025. Leur rôle reflète l'initiation des traitements sous la supervision de spécialistes, le contrôle du formulaire thérapeutique et la prise en charge de patients cardiométaboliques complexes. Pour les fabricants, l'accès aux hôpitaux est donc lié aux données cliniques, aux capacités de contractualisation et à l'intégration dans les parcours de soins.

Pharmacies de détail

Les pharmacies de détail détenaient 16,8 % du chiffre d'affaires en 2025. Elles restent essentielles pour le renouvellement des délivrances de traitements antidiabétiques établis, en particulier des produits oraux inhibiteurs de la DPP-4. Leur modèle économique est davantage exposé à la substitution par des génériques et aux ruptures d'approvisionnement touchant les produits GLP-1 de marque très demandés que celui des canaux hospitaliers.

Commerce électronique

Le commerce électronique représentait environ 31,9 % du chiffre d'affaires en 2025. Les accords conclus par Lilly en 2024 avec Amazon Pharmacy et Ro montrent comment les parcours de distribution directe aux patients peuvent compléter la délivrance conventionnelle des produits destinés à traiter l'obésité. Ces canaux peuvent réduire les obstacles pour les patients payant eux-mêmes leurs traitements, mais leur valeur à long terme dépend d'une délivrance conforme, de la stabilité de l'approvisionnement et d'une tarification durable, plutôt que de la seule acquisition numérique.

Analyse régionale du marché des médicaments à base d’incrétines

Amérique du Nord

L’Amérique du Nord représentait 45,7 % des revenus mondiaux en 2025. La région associe des prix élevés pour les produits de marque, une vaste capacité de prise en charge spécialisée et une traduction rapide des recommandations cliniques en prescriptions. Ces mêmes facteurs créent une fracture en matière d’accès : les prix affichés élevés et la couverture inégale des traitements de l’obésité limitent la proportion de patients éligibles sur le plan clinique pouvant poursuivre durablement leur traitement.

États-Unis

Les États-Unis constituent le centre régional en matière de prix et de lancements. Lilly a déclaré un chiffre d’affaires de 11,54 milliards de dollars (USD) pour Mounjaro en 2024 et de 4,93 milliards de dollars (USD) pour Zepbound, tandis que Novo Nordisk a annoncé plus de 120 milliards de DKK de ventes d’Ozempic et 58,2 milliards de DKK de ventes de Wegovy à l’échelle mondiale. L’opportunité commerciale est importante, mais les modalités de prise en charge différencient sensiblement les marchés du diabète et de l’obésité, même lorsque le mécanisme sous-jacent des incrétines se recoupe.

Canada

L’opportunité au Canada dépend davantage des décisions provinciales relatives aux listes de médicaments remboursables que de la réalisation de prix affichés comparables à ceux des États-Unis. Cette situation favorise les produits capables de satisfaire aux critères d’accès restreint et crée une trajectoire d’adoption plus lente et mieux encadrée pour les traitements à base de GLP-1 à coût élevé.

Europe

L’Europe a généré 8,1 milliards de dollars (USD) en 2025, soit 20,6 % des revenus mondiaux. La réglementation des prix modère les revenus par patient traité par rapport aux États-Unis, mais le remboursement public établi peut favoriser un accès étendu aux traitements du diabète. L’enjeu commercial consiste à démontrer une valeur clinique additionnelle suffisante pour obtenir des décisions favorables en matière d’évaluation des technologies de santé et de remboursement.

Allemagne

En Allemagne, l’environnement de l’évaluation du bénéfice et de l’assurance maladie obligatoire fait de la valeur clinique comparative un élément central de l’accès. Des prix inférieurs à ceux pratiqués aux États-Unis peuvent favoriser des volumes de traitement plus importants, mais ils limitent également le potentiel de revenus des produits à base de GLP-1 haut de gamme.

Royaume-Uni

Au Royaume-Uni, le traitement de l’obésité est particulièrement limité par la capacité et le budget des services spécialisés de gestion du poids. La capacité de mise en œuvre devient ainsi un déterminant de l’adoption au même titre que l’efficacité du médicament.

France, Espagne, Italie, Pays-Bas

Sur ces marchés, le remboursement établi des traitements du diabète soutient l’utilisation des inhibiteurs de la DPP-4 et des médicaments à base de GLP-1 dans le cadre de parcours thérapeutiques définis. La disponibilité des inhibiteurs génériques de la DPP-4 offre une option moins coûteuse, tandis que l’expansion des traitements à base de GLP-1 dépend des décisions nationales de prise en charge concernant l’obésité et les populations présentant un risque cardiovasculaire.

Asie-Pacifique

L’Asie-Pacifique représentait 22,6 % des revenus en 2025 et devrait progresser d’environ 6,7 % par an jusqu’en 2035 . La croissance de la région repose sur l’ampleur du fardeau du diabète : la NCD Risk Factor Collaboration estimait à 212 millions le nombre d’adultes diabétiques en Inde et à 148 millions en Chine en 2022 ^{[12]NCD Risk Factor Collaboration, *Worldwide Trends in Diabetes Prevalence and Treatment from 1990 to 2022*. researchonline.lshtm.ac.uk}. La sensibilité aux prix et l’évolution du remboursement détermineront si cette ampleur épidémiologique se traduit par des revenus substantiels issus des agonistes des récepteurs du GLP-1 de marque ou principalement par des volumes de traitements génériques oraux.

Chine

La Chine cumule un lourd fardeau du diabète et une forte pression sur les prix des médicaments. Les achats groupés fondés sur les volumes et la concurrence locale peuvent favoriser les traitements oraux abordables, tandis que le développement de nouvelles incrétines nationales accroît la perspective d’un marché du GLP-1 davantage concurrentiel au niveau local. La Chine constitue ainsi une opportunité portée par les volumes, dont la concrétisation de la valeur dépendra de la discipline tarifaire et des politiques d’accès.

Japon

Le Japon est un marché mature dans lequel les règles de remboursement et le positionnement clinique, plutôt que l’élargissement de la population de patients, devraient régir la croissance des incrétines. Les produits qui réduisent les contraintes d’administration ou démontrent une valeur cardiovasculaire pourraient être mieux positionnés que les produits de suivi non différenciés.

Inde

Le lourd fardeau du diabète en Inde génère un potentiel de volumes considérable, mais le remboursement limité des traitements de marque haut de gamme rend l’accessibilité financière déterminante. Les produits génériques inhibiteurs de la DPP-4 peuvent donc revêtir une importance commerciale majeure, même lorsque la demande clinique d’agonistes du GLP-1 progresse.

Australie et Corée du Sud

L’Australie et la Corée du Sud sont des marchés secondaires à revenu élevé, où les restrictions des listes de remboursement et les restes à charge des patients façonnent l’accès aux traitements par GLP-1. Leur contribution dépendra de la rapidité avec laquelle la prise en charge s’étendra du diabète au traitement de l’obésité.

Amérique latine

L’Amérique latine représentait 7,1 % des revenus en 2025 . Le niveau élevé des dépenses directement assumées par les patients limite l’utilisation des traitements par GLP-1 haut de gamme, faisant des produits génériques inhibiteurs de la DPP-4 une voie d’accès importante. La croissance sera inégale, car la couverture de l’assurance privée, les conditions monétaires et les achats publics diffèrent sensiblement d’un pays à l’autre.

Brésil et Mexique

Le Brésil et le Mexique sont les principaux marchés commerciaux de la région. Leurs systèmes mixtes public-privé favorisent l’adoption des traitements par GLP-1 de marque dans le secteur privé, tandis que les circuits publics restent davantage sensibles au coût des génériques et à la discipline des listes de remboursement.

Argentine

La volatilité de la monnaie et des coûts d’importation en Argentine accroît le risque pesant sur l’approvisionnement et l’accessibilité financière, lequel est moins marqué dans les grands marchés régionaux. Les circuits spécialisés et privés devraient rester importants pour les traitements haut de gamme.

Moyen-Orient et Afrique

Le Moyen-Orient et l’Afrique représentaient environ 4,0 % des revenus mondiaux en 2025 . La valeur du marché est concentrée dans les systèmes du Golfe mieux financés, tandis que le remboursement public limité et les dépenses de santé plus faibles restreignent l’utilisation généralisée des traitements de marque ailleurs.

Arabie saoudite et Émirats arabes unis

L’Arabie saoudite et les Émirats arabes unis offrent les conditions commerciales les plus favorables de la région, car la capacité des soins privés et le pouvoir d’achat soutiennent les traitements spécialisés du diabète et de l’obésité. L’accès devrait d’abord s’élargir dans ces systèmes, plutôt que de manière uniforme dans l’ensemble de la région.

Afrique du Sud

L’Afrique du Sud dispose d’un réseau de distribution pharmaceutique comparativement développé en Afrique subsaharienne, mais l’accès aux traitements de marque à base de GLP-1 reste concentré parmi les patients bénéficiant d’une assurance privée. L’accessibilité financière continuera de déterminer si la demande latente liée aux maladies métaboliques se transforme en demande traitée.

Part du marché des médicaments à base d’incrétines et paysage concurrentiel

Le marché se caractérise par une forte concentration dans les traitements à base de GLP-1 haut de gamme, tandis que les produits à base d’inhibiteurs de la DPP-4 font l’objet d’une concurrence plus large. Novo Nordisk, Eli Lilly, Takeda, Merck et Sanofi détenaient collectivement environ 35 % de la part du marché mondial en 2025 . L’avantage concurrentiel dépend de plus en plus de la différenciation clinique, du format d’administration, des capacités d’accès au marché et de la gestion du cycle de vie, plutôt que du seul positionnement dans le diabète.

AstraZeneca développe des actifs dans le domaine métabolique, notamment AZD5004, un agoniste oral des récepteurs du GLP-1, ainsi que d’autres programmes de son portefeuille consacré à l’obésité ^{[13]AstraZeneca, *Development Pipeline 2024*. astrazeneca.com}. Ses franchises cardiovasculaire et rénale offrent une proximité clinique logique, mais l’entreprise doit établir une différenciation dans un domaine déjà dominé par des acteurs établis du GLP-1 disposant d’une forte échelle.

Boehringer Ingelheim conserve une position dans les inhibiteurs de la DPP-4 grâce à la linagliptine. L’absence d’obligation d’adaptation de la dose en fonction de la fonction rénale confère au produit un rôle ciblé dans le traitement du diabète de type 2 associé à une insuffisance rénale , tandis que les essais sur les critères cardiovasculaires ont établi sa sécurité, sans démontrer le profil de supériorité associé aux principaux traitements à base de GLP-1 .

Eli Lilly and Company est un acteur majeur des traitements à base de GLP-1 grâce au tirzépatide. Mounjaro et Zepbound ont généré respectivement 11,54 milliards de dollars (USD) et 4,93 milliards de dollars (USD) en 2024 . Son prochain enjeu stratégique consiste à convertir le leadership des agonistes doubles en une offre élargie de formats et d’indications, tout en gérant la capacité de production et l’accès au remboursement.

GlaxoSmithKline est un acteur historique du GLP-1 après l’arrêt du développement de l’albiglutide. Le résultat de l’étude HARMONY Outcomes reste un élément de la base de données probantes cardiovasculaires de cette classe, mais le portefeuille communiqué par GSK n’établit pas de position actuelle sur le marché des incrétines ^{[14]GSK, *Positive Results from HARMONY Outcomes Study of Albiglutide Published in The Lancet*. gsk.com} .

Merck fait face à un déclin maîtrisé de la sitagliptine, la concurrence des génériques érodant les ventes de Januvia et de Janumet. La baisse des revenus de la franchise en 2024 souligne l’ampleur de l’évolution de l’économie des inhibiteurs de la DPP-4 .

Novo Nordisk reste un leader majeur des traitements à base de GLP-1, Ozempic et Wegovy ayant généré respectivement plus de 120 milliards de DKK et 58,2 milliards de DKK en 2024 . Son portefeuille de sémaglutide oral et l’autorisation de mise sur le marché de Wegovy oral renforcent sa capacité à rivaliser dans le diabète, l’obésité et les différents modes d’administration .

Pfizer a réinvesti le domaine grâce à l’acquisition de Metsera en novembre 2025, pour un montant pouvant atteindre 10 milliards de dollars (USD) . Cette transaction lui apporte un portefeuille axé sur des schémas posologiques différenciés et des options orales, après l’arrêt par Pfizer de ses candidats internes au GLP-1 oral.

Sanofi participe au marché avec Soliqua, qui associe l'insuline glargine au lixisénatide pour le traitement du diabète de type 2. Sa position est particulièrement pertinente lorsque l'association fixe peut simplifier l'intensification du traitement, plutôt que dans le cadre d'une concurrence directe pour la part du marché des traitements GLP-1 à forte dose contre l'obésité en monothérapie.

Takeda Pharmaceutical Company commercialise l'alogliptine, un inhibiteur sélectif de la DPP-4 destiné aux adultes atteints de diabète de type 2. Sa position fondée sur une franchise établie illustre le contraste entre la dynamique économique des traitements d'entretien à base d'inhibiteurs de la DPP-4 et l'intensité de la recherche et développement au cœur de la course aux traitements GLP-1.

Teva Pharmaceuticals constitue le principal exemple de la rupture induite par les médicaments génériques. En août 2025, son lancement aux États-Unis du liraglutide générique destiné à la perte de poids a introduit la concurrence des génériques dans la catégorie des traitements GLP-1 contre l'obésité, créant un précédent favorable à l'élargissement de l'accès, mais susceptible de comprimer les prix lors des expirations ultérieures de brevets.

Évolutions récentes du secteur

• Août 2025 - Teva Pharmaceuticals : Teva a annoncé l'approbation par la FDA et le lancement d'une injection de liraglutide générique destinée à la perte de poids, indiquée pour les adultes souffrant d'obésité ou de surpoids associé à une comorbidité liée au poids, ainsi que pour certains patients pédiatriques.
• Novembre 2025 - Pfizer/Metsera : Pfizer a finalisé l'acquisition de Metsera pour un montant pouvant atteindre 10 milliards de dollars (USD), ajoutant à son portefeuille des actifs de développement dans le domaine métabolique, dont un candidat GLP-1 injectable à administration mensuelle.
• Décembre 2025 - Novo Nordisk/FDA : Novo Nordisk a annoncé l'approbation par la FDA de Wegovy oral à prise quotidienne pour la gestion chronique du poids.
• Décembre 2024 - Eli Lilly/FDA : La FDA a approuvé Zepbound pour le traitement de l'apnée obstructive du sommeil modérée à sévère chez les adultes souffrant d'obésité.
• Novembre 2024 - Eli Lilly/SURMOUNT-1 : Lilly a publié les résultats à trois ans de l'étude SURMOUNT-1, qui montrent une progression moindre vers le diabète de type 2 chez les adultes souffrant d'obésité et de prédiabète traités par tirzépatide.
• 2025 - Étude SOUL : Le New England Journal of Medicine a publié les résultats de l'étude SOUL, faisant état d'un bénéfice cardiovasculaire associé au sémaglutide oral chez les patients atteints de diabète de type 2 à haut risque.
• Mars et décembre 2024 - Distribution directe de Lilly : Lilly s'est associée à Amazon Pharmacy, puis à Ro, afin d'élargir la distribution directe aux patients de produits concernés.

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