식용유 및 유지 시장 규모 및 점유율 2026-2035

식용유 및 유지 시장 규모

글로벌 식용유 및 유지 시장 규모는 2025년 5,831억 미국 달러로 평가되었습니다. 시장 규모는 2026년부터 2035년까지 약 5.9%의 연평균성장률(CAGR)로 확대되어 2035년 1조300억 미국 달러에 이를 전망입니다.

이 시장에는 가정 요리, 식품 제조, 외식 서비스 및 인접 산업용으로 사용되는 식물성 기름, 동물성 지방 및 가공 파생물이 포함됩니다.

식물성 기름 시장 규모는 2025년 4,920억9,000만 미국 달러로, 동물성 지방의 910억6,000만 미국 달러를 웃돌았습니다. 이러한 시장 규모 구성은 일상적인 식품 시스템에서 팜유, 대두유, 유채유, 겨자유 및 코코넛유가 차지하는 규모를 반영합니다. 한편 동물성 지방은 육류 가공, 조리 제품 및 재생연료 공급망의 특수 용도에 힘입고 있습니다. 동물성 지방 시장은 식품 배합과 바이오매스 기반 디젤 원료 시장 모두에서 가치가 높아지면서 2035년까지 약 6.87%의 더 빠른 성장률을 기록할 전망입니다.

공급 여건은 여전히 시장 가격 결정의 핵심 요인입니다. 2024/25 시장연도 팜유 생산량은 7,841만 미터톤으로 추정되었으며, 대두유는 6,999만 미터톤, 유채유는 3,417만 미터톤, 해바라기유는 2,017만 미터톤으로 그 뒤를 이었습니다 ^{[1]USDA Foreign Agricultural Service, Oilseeds, Oil Summary: Production, Supply and Distribution Data, fas.usda.gov}. 팜유는 2023년 식물성 기름 수출의 46.6%를 차지했으며, 이에 따라 글로벌 공급은 인도네시아와 말레이시아의 생산, 정책 및 물류 변화에 이례적으로 민감한 모습을 보이고 있습니다.

수요는 더 이상 식품 소비만으로 결정되지 않습니다. 2024/25년 글로벌 식용유 및 유지 사용량은 2억6,630만 미터톤으로 추정되었으며, 식품용 및 바이오연료 수요에 힘입어 2025/26년에는 2억7,180만 미터톤으로 증가할 전망입니다 ^{[2]Food and Agriculture Organization, Food Outlook: Oilcrops Market at a Glance, November 2025, openknowledge.fao.org}. 같은 전망에서는 글로벌 재고/사용량 비율이 13.4%에서 12.9%로 하락할 것으로 예상했습니다. 이는 여러 시즌에 걸친 재고 감소를 연장해 통합 가공업체의 가격 실현을 뒷받침할 수 있지만, 식품 제조업체의 조달 위험은 높일 수 있습니다. 2025년 1월부터 10월까지 FAO 식물성 기름 가격지수는 평균 161로, 2024년 같은 기간보다 21% 높았습니다.

미국은 여전히 가장 큰 국가별 시장으로, 시장 규모가 2022년 1,551억9,000만 미국 달러에서 2025년 1,848억6,000만 미국 달러로 증가했으며 2035년에는 3,268억6,000만 미국 달러에 이를 전망입니다. 미국의 원료 대두유 생산량은 2024년 276억 파운드로 전년 대비 4% 증가했으며, 식용 우지 생산량은 10억3,000만 파운드, 라드 생산량은 2억5,870만 파운드에 달했습니다. 따라서 국내 가공 용량 확대는 식품용 수요를 뒷받침하지만, 식품용 유지의 공급 가능성을 재생연료 정책 변화에 더욱 노출시키기도 합니다.

이러한 시장 구조에서는 가치사슬의 여러 단계를 통제하는 기업이 유리합니다. 여기에는 유지종자 원료 조달, 압착, 정제, 특수 유지 배합 및 유통이 포함됩니다. 이러한 통합은 조달 접근성을 보호하고 기업이 대량 식품용, 브랜드 소매용 및 산업용 채널 간 물량을 전환할 수 있도록 합니다. 반대로 현물시장에 의존하는 다운스트림 구매업체는 유지 가격 변동, 추적성 요건 및 재생연료 인센티브 변화에 더 크게 노출됩니다.

주요 성장 요인

영향 추정치는 전체 약 5.87%의 연평균성장률(CAGR)에 대한 대략적인 기여도를 나타냅니다. 각 요인의 영향은 서로 중첩되므로 단순 합산해서는 안 됩니다.

신흥 경제국의 식품 가공 확대는 시장에서 가장 지속적인 수요 성장 요인입니다. 도시 가구의 증가와 현대적인 소매 유통망의 발전으로 포장 제빵류, 스낵, 소스, 즉석식품 및 외식 서비스 제품의 사용이 늘어나고 있습니다. 이러한 제품에는 튀김, 식감 조절, 수분 유지, 유화 및 유통기한 관리 등을 위해 오일이나 지방이 필요합니다. OECD-FAO는 식품용 소비가 전 세계 식물성유 사용량의 약 52%를 차지하는 것으로 전망하고 있으며, 인도의 1인당 식품용 식물성유 소비량은 2034년까지 매년 2.5% 증가할 것으로 전망됩니다 ^{[3]USDA National Agricultural Statistics Service, Fats and Oils: Oilseed Crushings, Production, Consumption and Stocks 2024 Summary, March 3, 2025, nass.usda.gov}. 이러한 수요가 중요한 이유는 저가 벌크 오일부터 고부가가치 배합용 지방까지 모두 뒷받침하기 때문입니다.

바이오연료 정책은 식물성유 수요의 두 번째 원천입니다. 미국에서는 Reuters가 인용한 USDA 전망에 따르면 바이오연료 생산업체가 2025/26 시장연도에 미국 내 대두유 생산량의 절반 이상을 소비할 수 있습니다 ^{[4]OECD-FAO, Agricultural Outlook 2025-2034: Oilseeds and Oilseed Products, oecd.org}. 인도네시아의 바이오디젤 프로그램도 국내 팜유 사용량을 늘리고 수출 가능 물량을 줄이고 있어, 에너지 정책과 식용유 가격 간의 연계성이 강화되고 있습니다. 이에 따라 식품 제조업체는 연료시장 경제성이 식용 등급 오일의 공급 가능 물량과 가격에 영향을 미칠 수 있는 더욱 변동성 높은 조달 환경에 대응하고 있습니다.

특수유와 기능성 지방은 벌크 상품 물량과 차별화되는 가치 성장 경로를 제공합니다. 냉압착 오일은 일반적인 정제 공정에서 감소하는 토코페롤, 피토스테롤 및 폴리페놀과 같은 화합물을 보존합니다. 성숙 시장에서는 고올레산 프로파일, 유기농 인증, 비유전자변형식품(non-GMO) 포지셔닝, 산화 안정성 또는 튀김 시 낮은 오일 흡수율과 같은 차별화된 특성에 대한 수요를 바탕으로 브랜드 공급업체가 단순한 상품 가격이 아니라 성능과 배합 역량을 기준으로 경쟁할 수 있습니다. Nisshin Oillio는 오일 흡수율을 낮추고 풍미 안정성을 유지하도록 설계된 튀김용 오일을 상용화했으며, 이는 기술적 차별화가 프리미엄 가정용 및 외식 서비스 시장에서의 포지셔닝을 뒷받침할 수 있음을 보여줍니다.

주요 제약 요인

영향 추정치는 비용 상승, 조달 불확실성 및 소비 압력으로 인해 전체 약 5.87%의 CAGR을 낮추는 대략적인 영향을 나타냅니다. 전망 CAGR에는 이러한 영향이 반영되어 있습니다.

원자재 가격 변동성은 가격에 민감한 식품 시장에서 수요를 제약하고 정제업체, 식품 제조업체 및 외식업체의 마진 계획 수립을 복잡하게 만듭니다. 2024년 말 말레이시아 팜유 선물 가격은 시카고 대두유 선물 가격보다 미터톤당 약 145 미국 달러 높은 수준에서 거래되었으며, 이는 인도네시아의 생산량 감소, 인도네시아의 바이오디젤 수요 증가 및 남미의 풍부한 대두 공급에 따른 이례적인 가격 역전으로 풀이됩니다. 팜유가 통상적인 가격 우위를 잃으면 구매업체는 제품 배합을 변경하거나 대두유, 해바라기유 또는 유채유로 조달처를 전환할 수 있지만, 이러한 대체는 기술적 성능, 운송비 경제성 및 지역별 공급 가능성에 의해 제약됩니다.

지속가능성 규제는 별도의 규정 준수 부담을 초래하고 있습니다. EU 산림전용방지규정은 EU 시장에 유통되는 적용 대상 팜유 및 대두 제품에 대해 산림전용과 무관하고 합법적으로 생산될 것을 요구하며, 공급망 실사와 지리정보 제출도 요구합니다. 이 규정은 무역업체, 가공업체 및 식품 제조업체의 행정 및 추적성 비용을 높일 수 있습니다. 상업적 영향은 고르지 않게 나타날 가능성이 높습니다. 조달처를 매핑한 시스템을 갖춘 통합 공급업체는 시장 접근성 측면에서 우위를 확보할 수 있는 반면, 소농과 연계된 공급망은 더욱 까다로운 검증 요건에 직면할 수 있습니다.

규제는 총수요를 줄이기보다 경쟁 구조를 변화시킬 수도 있습니다. 추적성 요건은 규정을 준수하는 팜유 및 대두 공급 비용을 높일 수 있지만, 이미 문서화된 조달 체계, 인증 역량 및 분리 물류를 갖춘 가공업체에는 보상으로 작용할 수 있습니다. 핵심 상업적 위험은 규제 공급망과 비규제 공급망 간 격차가 확대되는 데 있으며, 이는 교역 흐름을 분절시키고 다국적 식품 제조업체의 배합 비용을 높일 수 있습니다.

식용유 및 지방 시장 부문 분석

유형별

식물성 유지

식물성 유지 시장 규모는 2022년 4,153억7,000만 미국 달러, 2025년 4,920억9,000만 미국 달러로 평가되었으며, 2035년에는 8,542억3,000만 미국 달러에 이를 전망입니다. 이 부문에는 팜유, 대두유, 유채유, 겨자유 및 코코넛유가 포함되며, 각 유지의 상대적 경쟁력은 수확량, 지역별 식습관, 정제 적합성, 운송비 및 정책 노출도에 따라 달라집니다.

팜유는 생산 규모, 헥타르당 높은 수확량, 튀김용 기름, 쇼트닝, 마가린, 제과용 지방 및 외식 서비스용 배합 제품에서의 폭넓은 사용으로 인해 글로벌 교역 체계에서 여전히 가장 중요한 유지입니다. 인도네시아와 말레이시아가 생산을 주도하고 있으며, 인도네시아의 바이오디젤 정책은 가용 공급량을 두고 수출 시장과 점점 더 경쟁하고 있습니다 ^{[5]Reuters, Biofuel Demand to Soak Up More Than Half of U.S. Soyoil Production Next Year, USDA Says, July 11, 2025, reuters.com}. 이에 따른 교역 패턴으로 인해 팜유는 플랜테이션 생산성, 국내 의무혼합제도 및 지속가능성 요건에 매우 민감하게 반응합니다.

대두유는 대두를 착유하는 과정에서 대두박과 대두유가 함께 생산되어 가공업체가 사료 수요와 식품·연료 수요 간 균형을 맞출 수 있기 때문에 미주 지역에서 특히 중요한 위치를 차지하고 있습니다. 남미의 생산량과 미국의 착유 활동 증가에 힘입어 전 세계 대두유 생산량은 2024/25년에 9% 증가했습니다. 대두유의 식품시장 내 역할은 재생 디젤의 경제성과 점점 더 밀접하게 연결되고 있으며, 이는 유지 가격을 높이는 동시에 정책 여건이 불확실할 때 착유 마진을 축소할 수 있습니다.

유채유는 유럽, 캐나다, 중국에서 중요한 식용유이자 바이오디젤 원료입니다. 영양학적 특성과 중성적인 맛은 식품 용도에 유리하지만, 공급은 작황과 무역 정책의 영향을 받습니다. 중국이 2025년 캐나다산 유채박 및 관련 제품에 관세를 부과한 이후 캐나다의 유채 산업은 무역 흐름의 전환에 직면했습니다 ^{[6]Reuters, The End of Cheap Palm Oil? Output Stalls as Biodiesel Demand Surges, March 9, 2025, reuters.com}. 겨자유는 남아시아에서 여전히 강한 지역적 중요성을 유지하고 있으며, 코코넛유는 생산국과 프리미엄 소비자 채널에서 보다 특화된 역할을 담당하고 있습니다.

동물성 유지

동물성 유지 시장 규모는 2022년 741억9,000만 미국 달러, 2025년 910억6,000만 미국 달러로 평가되었으며, 2035년까지 약 6.87%의 연평균성장률(CAGR)로 성장할 전망입니다. 이 부문에는 우지, 라드, 기 버터 및 기타 렌더링 유지가 포함됩니다. 동물성 유지 부문의 빠른 성장은 특수 식품 제형에 사용되는 동시에 재생연료 생산업체의 수요도 유치할 수 있는 유지의 경제적 가치에 기인합니다.

우지는 특히 폐기물 및 잔류물 기반 원료에 우호적인 정책이 적용되는 지역에서 바이오매스 기반 디젤의 저탄소 원료로서 중요성이 커지고 있습니다. 미국에서는 2024년 비식용 우지 생산량이 38억8,000만 파운드에 이르렀으며, 식용 우지 생산량은 10억3,000만 파운드에 달했습니다. 이러한 이중 용도는 렌더링 사업의 경제성을 뒷받침할 수 있지만, 산업용 연료 구매업체와 식품용 수요처 간 경쟁도 심화시킵니다.

라드는 조직감과 용융 특성 덕분에 페이스트리, 제빵 및 지역 특색 육류 제품에서 여전히 중요한 역할을 합니다. 기 버터는 남아시아의 식품 소비에서 확립된 입지와 국제 특수식품 채널에서 확대되는 프리미엄 수요의 뒷받침을 받고 있습니다. 이러한 제품은 범용 식물성 유지와의 대체 가능성이 낮기 때문에 기능성과 전통적인 조리 특성이 중요한 시장에서는 공급업체가 일정 수준의 가격 탄력성을 확보할 수 있습니다.

가공 유형별

버진/냉압착유

버진유 및 냉압착유 시장 규모는 2022년 583억6,000만 미국 달러, 2025년 681억3,000만 미국 달러로 평가되었으며, 약 5.23%의 CAGR로 성장하고 있습니다. 기계적 추출과 제한적인 열 노출은 풍미, 최소 가공 특성 및 영양소 보존을 중심으로 한 프리미엄 포지셔닝을 뒷받침합니다. 이 범주에는 냉압착 코코넛유, 겨자유, 해바라기유 및 올리브유가 포함되며, 대량 식품 제조 수요보다는 전문 소매점, 전자상거래 및 브랜드 유통의 수혜를 받는 경향이 있습니다.

정제유 및 유지

정제유 및 유지 부문은 가장 큰 가공 부문으로, 시장 규모가 2022년 3,826억 미국 달러에서 2025년 4,584억1,000만 미국 달러로 증가했으며 약 6.14%의 CAGR을 기록했습니다. 탈검, 중화, 탈색 및 탈취 공정은 균일한 풍미, 색상, 유통기한 및 튀김 성능을 구현하므로 정제유는 제빵, 제과, 스낵, 소스 및 외식업 용도에 필수적입니다. 정제, 저장, 품질 보증 및 항만 연계 유통에서 규모를 확보한 통합 가공업체는 상당한 운영상 이점을 확보할 수 있습니다.

Wilmar의 식품 제품 판매량은 2024년 3,300만 미터톤에 이르러 전년 대비 8% 증가했으며, 이는 정제유 및 식품 제품 네트워크가 소비자 시장과 산업 시장 전반에서 운영되는 규모를 보여줍니다. 따라서 이 부문의 가치는 수요량뿐 아니라 안정적인 조달과 표준화된 식품 제조 사양을 충족할 수 있는 역량에도 좌우됩니다.

변성 유지

변성 유지의 시장 규모는 2022년 486억 미국 달러, 2025년 566억1,000만 미국 달러로 평가되었으며, 약 5.05%의 연평균성장률(CAGR)로 성장했습니다. 이 부문에는 베이커리용 쇼트닝, 필링, 코팅, 마가린 및 제과 제품에 사용되는 에스터 교환 유지, 팜유 분별 제품, 트랜스지방 무첨가 특수 유지가 포함됩니다. 부분 경화유에 의존하지 않고 용융 거동, 통기성, 질감 및 유통기한 안정성을 재현해야 할 필요성과 제품 재배합 요건이 수요를 뒷받침하고 있습니다.

용도별

베이커리 및 제과

베이커리 및 제과는 가장 큰 용도 부문으로, 시장 규모는 2022년 2,178억5,000만 미국 달러, 2025년 2,573억1,000만 미국 달러를 기록했으며 약 5.63%의 연평균성장률(CAGR)을 보였습니다. 유지와 지방은 케이크와 비스킷부터 필링 및 컴파운드 초콜릿에 이르기까지 다양한 제품의 질감, 통기성, 코팅 성능, 수분 유지력 및 유통기한을 결정합니다. 팜유 분별 제품, 특수 식물성 유지, 코코아버터 동등 시스템은 산업 규모에서 제어된 용융 프로파일을 구현하기 때문에 특히 중요합니다.

Fuji Oil은 2025 회계연도 식물성 유지 및 지방 부문 매출이 2,711억 일본 엔으로 전년 대비 31% 증가했다고 보고했으며, 원재료 비용의 판매가 전가 확대와 판매량 증가가 이를 뒷받침했습니다. 비코코아 지방을 사용한 코코아 무첨가 초콜릿 대체품 개발은 특수 유지 공급업체가 인접 식품 부문에서 원재료 공급 차질에 대응할 수 있는 방식을 보여줍니다.

스낵

스낵 부문은 2022년 966억9,000만 미국 달러에서 2025년 1,140억8,000만 미국 달러로 확대되었으며, 약 5.59%의 연평균성장률(CAGR)로 성장했습니다. 산업용 튀김 공정에는 안정적인 열 안정성, 반복 사용 성능 및 중립적인 풍미를 갖춘 유지가 필요합니다. 팜올레인, 대두유 및 혼합유가 널리 사용되므로 이 부문은 원자재 가격 변동에 민감하지만, 신흥시장의 외식 서비스 확대와 포장 스낵 소비 증가에도 영향을 받습니다.

육류 제품

육류 제품 시장 규모는 2022년 1,211억7,000만 미국 달러에서 2025년 1,432억4,000만 미국 달러로 확대되었으며, 약 5.67%의 연평균성장률(CAGR)로 성장할 전망입니다. 지방은 소시지, 가공육, 간편식 및 양념 단백질 제품의 질감, 풍미, 결착력 및 육즙을 뒷받침합니다. 제품 사양, 비용 목표 및 영양 요건에 따라 제조업체는 동물성 지방, 팜유 유래 지방 및 변성 식물성 지방을 사용합니다.

기타

기타 부문은 2022년 538억5,000만 미국 달러에서 2025년 685억2,000만 미국 달러로 확대되었으며, 약 8.02%의 연평균성장률(CAGR)로 성장할 전망입니다. 이 부문에는 소스, 마요네즈, 드레싱 및 조리용 스프레이와 같은 조리 제품뿐 아니라 식품 인접 산업용 용도도 포함됩니다. 높은 성장률은 올레오케미컬, 퍼스널케어 원료 및 재생연료 공급 원료에서 식용유 가공 인프라의 역할이 확대되고 있음을 반영합니다.

식품과 연료 간 수요 중첩은 추가적인 세분화 압력을 সৃষ্টি합니다. 대두유, 팜유, 우지 및 기타 유지류는 식품 원료와 에너지 투입물로 동시에 평가될 수 있습니다. 이에 따라 생산물을 가장 높은 수익을 제공하는 채널로 전환할 수 있는 유연한 자산, 즉 착유 공장, 정제소, 분별 시스템 및 저장 네트워크의 전략적 중요성이 높아지고 있습니다. 대량 식품 수요에만 집중하는 공급업체는 연료 정책의 변화로 원료 경제성이 달라질 때 계속해서 영향을 받을 수 있습니다.

식용유 및 유지 시장 지역별 분석

북미

북미 시장 규모는 2022년 1,676억 7,000만 미국 달러에서 2025년 1,964억 5,000만 미국 달러로 증가했으며, 2034년에는 3,136억 미국 달러에 이를 전망입니다. 미국은 대규모 식품 제조업, 외식업, 스낵, 제빵 및 재생연료 산업을 기반으로 지역 수요를 주도하고 있습니다. 미국의 미정제 대두유 생산량과 국내 착유 능력은 확대되고 있지만, 바이오연료 수요로 인해 식품 제조업체가 이용할 수 있는 물량이 감소할 수 있습니다 ^{[7]USDA Foreign Agricultural Service, Oilseeds: World Markets and Trade, March 2025, esmis.nal.usda.gov}.

2025년 1분기 재생디젤 생산량은 45Z 청정연료 생산 세액공제와 관련된 불확실성으로 12% 감소했으며, 이는 정책 시행의 세부 사항에 따라 유지종자 수요가 얼마나 민감하게 반응할 수 있는지를 보여줍니다 ^{[8]U.S. Energy Information Administration, U.S. Renewable Diesel Production and Biodiesel Production Declined in 1Q25, 2025, eia.gov}. 캐나다는 카놀라유 공급 기반을 강화하고 있지만, 무역 차질로 수출 흐름의 방향이 바뀌고 지역 내 공급 여건에 영향을 미칠 수 있습니다.

유럽

유럽 시장 규모는 2022년 1,456억 4,000만 미국 달러에서 2025년 1,723억 9,000만 미국 달러로 증가했으며, 2034년에는 2,842억 미국 달러에 이를 전망입니다. 독일, 영국, 프랑스, 이탈리아, 스페인 및 기타 유럽 국가는 성숙한 식품 가공 수요와 지속가능성, 식품 안전 및 제품 추적성에 대한 높은 요구를 보이고 있습니다.

EUDR은 유럽 시장에 반입되는 적용 대상 제품에 대해 실사와 산림 파괴 없는 조달을 요구하므로 팜유 및 대두 공급망과 특히 밀접한 관련이 있습니다. 이에 따른 규정 준수 부담은 문서화 및 인증을 갖춘 공급망에 유리하게 작용하고, 분리 조달 시스템의 가치를 높일 수 있습니다. 유럽이 바이오연료 원료로 폐식용유, 우지 및 기타 폐기물 원료를 활용하는 방향으로 전환함에 따라 시간이 지나면서 지역 에너지 시장에서 버진 식물성유의 역할이 줄어들 가능성도 있습니다.

아시아 태평양

아시아 태평양 시장 규모는 2022년 991억 4,000만 미국 달러에서 2025년 1,191억 8,000만 미국 달러로 증가했으며, 2034년에는 2,058억 미국 달러에 이를 전망입니다. 중국, 인도, 일본, 호주, 한국 및 기타 아시아 태평양 지역은 장기적인 물량 성장의 가장 큰 원천을 collectively 형성하고 있습니다. 이 지역에는 주요 생산국과 대형 수입 시장이 모두 포함되어 있어 무역, 정제, 소비자 대상 브랜드 및 식품 가공 능력이 밀집된 네트워크를 구축하고 있습니다.

인도의 식용유 소비량은 2025 유통연도에 약 2,850만 톤에 달한 반면, 국내 공급량은 약 1,250만 톤에 그쳐 상당한 수입 수요가 발생했습니다. OECD-FAO는 인도의 식물성유 수입량이 2034년까지 2,100만 미터톤에 이를 것으로 전망합니다. 팜유와 대두유 수입 의존도가 높은 인도는 인도네시아의 정책, 말레이시아의 생산량, 글로벌 운임 및 가격 변동에 크게 노출되어 있습니다.

중국은 여전히 대두와 대두유, 팜유, 유채씨유의 주요 수입국이자 소비국입니다. 일본과 한국은 보다 성숙한 시장으로, 제품 차별화와 기능성이 점점 더 중요해지고 있습니다. GrainCorp는 2025 회계연도에 유채씨 55만7,000미터톤을 압착 가공하고 식용유 21만2,000미터톤을 판매했으며, 이는 호주가 유채 기반 제품의 역내 공급원으로서 중요한 역할을 하고 있음을 보여줍니다.

라틴 아메리카

라틴 아메리카 시장은 2022년 501억8,000만 미국 달러에서 2025년 608억7,000만 미국 달러로 확대되었으며, 2034년에는 1,078억 미국 달러에 이를 전망입니다. 브라질, 멕시코, 아르헨티나 및 기타 라틴 아메리카 지역은 가공식품 소비 증가와 탄탄한 유지종자 생산 기반의 수혜를 받고 있습니다. 브라질은 2034년 전 세계 대두 수출의 약 53%를 차지할 전망이며, 이에 따라 글로벌 유지종자 압착 가공 및 식용유 시장의 핵심 공급국으로 자리매김할 것으로 예상됩니다.

아르헨티나의 대두 및 해바라기 생산 회복은 역내 가공 및 수출 역량을 개선할 수 있으며, 브라질과 콜롬비아는 국내 및 역내 식품 시장을 위한 팜유 생산에 기여하고 있습니다. 이 지역의 상업적 강점은 농업 생산과 수출 중심 가공을 연계할 수 있는 역량에 있지만, 기상 이변, 물류 제약 및 환율 변동성은 현지 마진에 영향을 미칠 수 있습니다.

중동 및 아프리카

중동 및 아프리카 시장 규모는 2022년 269억3,000만 미국 달러, 2025년 342억6,000만 미국 달러로 평가되었으며, 2034년에는 686억 미국 달러에 이를 전망입니다. 이 지역은 약 8.02%의 연평균성장률(CAGR)을 기록하며 가장 빠르게 성장하고 있습니다. 사우디아라비아, 남아프리카공화국, 아랍에미리트(UAE) 및 기타 지역에서는 인구 증가, 포장식품 소비 확대 및 식품 서비스 인프라 확장이 시장 성장을 뒷받침하고 있습니다.

특히 팜유, 대두유 및 해바라기유의 경우 많은 시장이 여전히 수입에 의존하고 있습니다. 이러한 의존도 때문에 공급 안정성, 항만 인프라 및 정제 용량이 전략적으로 중요합니다. 걸프 지역 시장은 역내 무역, 포장 및 유통 허브로도 기능합니다. 사하라 이남 아프리카에서는 1인당 소비 수준이 낮아 성장 여력이 큰 반면, 구매력은 제품 구성과 구매 행동을 결정하는 주요 요인으로 작용합니다.

북미와 유럽은 식품 수요가 더욱 성숙한 시장이지만, 바이오연료 정책, 이력 추적 규정 및 특수유 소비가 유류 1단위당 창출되는 가치를 높일 수 있어 상업적으로 중요합니다. 라틴 아메리카는 성장 시장이자 원료 공급 거점이라는 독특한 역할을 담당합니다. 브라질 또는 아르헨티나의 공급망, 아시아의 정제 시설 및 선진국 시장의 특수유 유통망을 아우르는 자산을 보유한 기업은 지역별 가격 차이와 변화하는 무역 흐름을 관리하는 데 더 유리한 위치에 있습니다.

식용유 및 유지 시장 점유율 및 경쟁 구도

경쟁 환경에는 글로벌 통합 농산물 무역업체, 유지종자 가공업체, 팜유 전문기업, 소비자 브랜드 식품 공급업체 및 특수 유지 제조업체가 함께 참여하고 있습니다. Wilmar는 2025년에 추정 시장 점유율 8~12%를 기록했으며, Cargill이 7~11%, ADM이 6~9%, Bunge가 5~8%, Louis Dreyfus Company가 4~7%로 뒤를 이었습니다. 상위 5개 기업은 시장 가치의 추정 30~47%를 합산해 차지했습니다. 이러한 집중도는 의미 있는 수준이지만, 현지 조달, 소비자 선호도, 정제 용량 및 소매 유통이 여전히 중요하기 때문에 지역별 경쟁이 사라진 것은 아닙니다.

ACH Food Companies는 주로 북미 소비자 브랜드와 식품 원료 유통을 통해 경쟁합니다. Mazola와 Capullo 브랜드는 소매 식용유 시장을 대상으로 하며, ADM과의 합작법인인 Stratas Foods는 식품 제조업체와 외식 서비스 고객에게 유지 및 지방을 공급합니다 ^{[9]ACH Food Companies, Canada Supply Chains Act Report FY2024, achfood.com}.

ADM은 전 세계에서 유지종자 압착, 정제, 배합 및 식품 원료 네트워크를 운영합니다. ADM의 농업 서비스 및 유지종자 부문은 2025년에 16억1,000만 미국 달러의 영업이익을 기록했으며, 압착 부문 영업이익은 마진 약화로 1억5,900만 미국 달러까지 크게 감소했습니다 ^{[10]ADM, ADM Reports Fourth Quarter and Full-Year 2025 Results, 2026, investors.adm.com}. 이는 물리적 자산 기반이 광범위하게 유지되는 상황에서도 통합 가공업체가 압착 스프레드와 정책 불확실성에 민감하게 반응한다는 점을 보여줍니다.

Bunge는 2025년 7월 2일 Viterra와의 합병을 완료하면서 경쟁력을 강화했습니다. 이번 결합으로 주요 생산 시장과 소비 시장 전반에서 Bunge의 곡물 조달, 수출, 유지종자 가공 및 상품 거래 사업 기반이 확대되었습니다. 이번 거래로 식품, 사료 및 연료 채널 전반의 공급을 조율하는 Bunge의 역량이 강화됩니다.

Cargill은 유지종자 조달, 가공, 정제, 식품 원료 및 고객 맞춤형 제품 개발 전반에서 경쟁합니다. Cargill의 2025 회계연도 연차보고서는 총매출이 약 1,540억~1,550억 미국 달러에 달했다고 기록했으며, 팜 공급망 및 지속가능성 관련 활동이 계속되고 있다고 설명했습니다. 비상장 소유 구조와 다국적 자산 기반을 바탕으로 원자재 및 특수 제품 부문 전반에서 유연성을 확보하고 있습니다.

Fuji Oil은 특수 유지, 지방, 산업용 초콜릿, 유화 제품 및 식물성 원료에 주력합니다. 유지 및 지방 부문은 2025 회계연도에 2,711억 엔의 매출을 올렸습니다. 제과 및 제빵 고객이 코코아버터의 대체재나 맞춤형 기능성을 필요로 하는 시장에서 Fuji Oil의 특수 지방 전문성은 중요한 의미를 갖습니다.

GrainCorp는 호주의 주요 유지종자 가공업체이자 식용유 공급업체입니다. 2025 회계연도의 카놀라 압착량은 55만7,000미터톤, 식용유 판매량은 21만2,000미터톤으로, 호주 및 역내 카놀라 기반 공급망에서 GrainCorp가 담당하는 역할을 보여줍니다.

IOI Corporation은 팜 플랜테이션을 정제, 올레오케미컬 및 특수 지방 사업과 통합하고 있습니다. 2024 회계연도 세전이익은 13억9,850만 RM으로 보고되었습니다. IOI Corporation의 전략적 입지는 상류 팜 사업 노출을 고부가가치 다운스트림 원료로 전환하는 동시에 변화하는 지속가능성 및 인증 요건을 충족하는 데 달려 있습니다.

Louis Dreyfus Company는 농산물 조달, 가공, 거래 및 물류 전반에서 사업을 운영합니다. 2025년 EBITDA는 18억3,000만 미국 달러, 순매출은 532억 미국 달러로, 출하량 증가와 글로벌 다각화가 이를 뒷받침했습니다. 인도네시아 식용유 포장, 중국 가공 라인 및 남미 물류에 대한 투자는 실물 시장에서의 사업 범위를 강화하려는 노력을 보여줍니다.

Nisshin Oillio는 일본의 소비자 시장, 외식 서비스 시장 및 특수 지방 시장에 제품을 공급합니다. 2025 회계연도 순매출은 5,542억 엔이었으며, 글로벌 유지 및 지방과 가공 유지 및 지방의 매출은 20.3% 증가한 1,388억 엔을 기록했습니다. 기능성 가정용 식용유와 특수 지질 제품은 성숙한 내수 시장에서 차별화를 뒷받침합니다.

Wilmar는 플랜테이션 생산, 유지종자 압착, 정제, 특수 지방, 올레오케미컬, 바이오디젤 및 소비자용 포장 제품 전반에서 사업을 운영합니다. 식품 제품 부문은 2024년에 세전이익이 70% 증가한 5억210만 미국 달러를 기록했으며, 판매량은 8% 증가한 3,300만 미터톤에 달했습니다. 아시아와 아프리카에서의 통합 사업 기반과 선도적인 소비자 브랜드를 결합함으로써 원자재 수요와 브랜드 식품 소비 모두에 폭넓게 노출되어 있습니다.

최근 산업 동향

2025년 7월: Bunge는 2025년 7월 2일 Viterra와의 합병을 완료하여 곡물 조달, 유지종자 가공 및 글로벌 상품 유통 전반을 아우르는 더욱 규모가 큰 통합 농업 비즈니스 플랫폼을 구축했습니다.

2025년 1월: 블렌더 세액공제(Blenders Tax Credit)가 45Z 청정연료 생산 세액공제(45Z Clean Fuel Production Credit)로 전환되면서 재생연료의 경제성이 달라졌습니다. 미국의 재생 디젤 생산량은 업계가 새로운 제도에 적응하는 과정에서 2025년 1분기에 12% 감소했습니다.

2025년 7월: 2025년 7월 발표된 미국 농무부(USDA) 전망에 따르면, 바이오연료 생산업체는 2025/26 작물연도에 미국 대두유 생산량의 절반을 초과하는 물량을 소비할 수 있는 것으로 나타났습니다.