在线旅行社市场 尺寸和份额 2026-2035

在线旅行社市场规模

2025年，在线旅行社市场规模为 7,502亿美元，预计到2035年将达到 1.69万亿美元，2026～2035年期间的年均复合增长率（CAGR）为 8.4%。根据 Global Market Insights Inc. 发布的最新报告，该市场的历史复苏已进入更具持续性的数字商务扩张阶段。可服务市场包括为消费者和企业出行提供中介服务的在线平台，涵盖住宿、航班、地面交通和活动等。未通过 OTA 平台完成的供应商直接交易不在统计范围内。当前，市场增长不再主要依赖市场重开效应，而更多取决于移动端访问、跨境库存、支付互操作性，以及在一次会话中整合多项旅行采购的能力。

市场规模从2022年的 4,852亿美元增至2024年的 6,703亿美元，随后在2025年增长了 11.9%。预测期从2026年的 8,214亿美元起算。2025年，航班预订仍是最大的服务类别，规模为 2,332亿美元，占当年市场规模的 31.1%；酒店及住宿服务的收入为 2,216亿美元。旅游套餐收入为 1,547亿美元，预计其增速将快于其他服务，CAGR 为 10.6%，到2035年将达到 4,277亿美元。

向一体化旅行会话转变具有重要的商业意义。整合航空、住宿、当地交通和体验服务的平台，无需营销支出同比例增加，便可提升单笔交易的深度。这种能力也改变了市场的竞争基础：当库存广度和忠诚度数据能够支持完整行程，而不仅是孤立的单项预订时，其价值将进一步提升。

人工智能、应用优先的消费行为、订阅模式和一体化旅行生态系统正在重新定义市场的运营模式。人工智能驱动的行程规划能够将信息发现与交易连接起来，而在智能手机是主要互联网接入终端的市场中，移动界面可缩短旅行者的预订路径。订阅计划正在改变这一行业的经济模式，而该行业历来依赖通过付费方式反复获取客户。一体化平台可在同一会话中增加航班、住宿、活动和金融服务，从而提升库存整合的价值。

主要驱动因素

互联网和智能手机普及率不断提高

互联网接入扩大了潜在用户群体，尤其是在消费者通过移动设备直接进入旅游商业领域的市场。国际电信联盟（ITU）记录显示，2024年全球互联网用户达到 55 亿，占全球人口的 68%。 ^{[1]International Telecommunication Union, “Facts and Figures 2024,” itu.int} GSMA 报告称，截至 2024 年底，有 47 亿人通过移动设备接入互联网，预计到 2030 年，移动互联网用户将达到 55 亿。 ^{[2]GSMA, “The Mobile Economy 2025,” gsma.com} 这种接入效应十分重要，因为应用程序界面支持持续保存账户数据、提供本地化支付选项，并通过推送通知重新吸引用户。

低成本航空公司和经济型旅游不断扩张

低成本航空公司的扩张增加了在线旅游代理商（OTA）可搜索、比较和打包的产品库存。国际航空运输协会（IATA）报告称，2024年全球客运量增长了 10.4%，全年客座率达到 83.5%。预计亚太地区的运力将在 2025 年贡献全球收入客公里增长的 52%。 ^{[3]International Air Transport Association, “Global Outlook for Air Transport,” iata.org} 低票价航线供应增加扩大了航班预订的可服务用户基础，也使多组件旅游套餐更具吸引力。

跨境和国际旅游持续增长

跨境旅游创造了有利于具备多语言搜索、多币种结账和广泛供应商连接能力的平台的需求池。联合国旅游组织（UN Tourism）记录显示，2024年国际游客到访人数达到 14 亿，比 2023 年增长 11%；同期旅游收入达到 1.6 万亿美元。 ^{[4]UN Tourism, “World Tourism Barometer,” untourism.int}

数字支付解决方案的采用率不断提高

数字支付基础设施进一步降低了结账阻力。国际清算银行（BIS）报告称，已有超过 70 个司法辖区的快速支付系统投入运营，并指出印度、印度尼西亚、马来西亚、菲律宾、新加坡和泰国的中央银行参与了 Project Nexus。 ^{[5]Bank for International Settlements, “G20 Roadmap for Enhancing Cross-Border Payments,” bis.org}

主要制约因素

客户获取成本和营销成本高

客户获取成本仍然是一项重要制约因素，因为在线旅游代理商的增长可能需要依靠付费搜索、元搜索竞价、联盟佣金和品牌营销。对于缺乏直接流量或大型客户忠诚度基础的中端平台而言，这种压力尤为明显。平台采取的应对措施十分明确：通过应用主导的用户重新吸引机制、会员权益和 B2B 分销关系，降低对按交易逐笔支出的媒体费用的依赖。

依赖第三方旅游供应商

对供应商的依赖构成了另一项独立风险。航空公司、酒店集团和汽车租赁服务商可能重新协商接入条件、优先发展直销渠道，或调整内容的可用性。直接 API 集成、专有住宿供应以及差异化套餐可以降低这种风险敞口，但也需要规模和技术投入。因此，市场更有利于那些能够同时管理旅行者需求和供应商关系、且不过度依赖任何单一分销渠道的企业。

在线旅行社市场细分分析

按服务类型

2025 年，机票预订以 2,332 亿美元的市场规模和 31.1% 的市场份额占据市场首位。其 7.3% 的年均复合增长率（CAGR）反映出该服务在数字旅行中介领域已较为成熟但不可或缺，这主要得益于全球分销系统和与航空公司的直接连接。酒店及住宿服务紧随其后，市场规模为 2,216 亿美元，市场份额为 29.5%；预计将以 8.1% 的 CAGR 增长，到 2035 年达到 4,891 亿美元。Booking.com 的住宿库存和 Expedia 的 Vrbo 平台表明，住宿产品的广度仍是平台差异化的核心来源。

随着消费者越来越重视降低规划复杂度，并希望通过一次预订完成多个旅行要素的安排，旅行套餐的 CAGR 将达到 10.6%。活动、体验和旅游项目在 2025 年创造了 874 亿美元的市场规模，预计将以 8.9% 的 CAGR 增长；Klook 和 Tripadvisor 旗下的 Viator 展示了将目的地消费融入更广泛旅程的价值。汽车租赁和地面交通服务的市场规模为 533 亿美元，预计将以 5.8% 的速度增长，因此成为最成熟的服务类别。

按预订方式

基于应用程序的预订在 2025 年创造了 3,476 亿美元的市场规模，占市场价值的 46.3%，预计将以 9.4% 的 CAGR 增长，到 2035 年达到 8,598 亿美元。该渠道的优势并不仅仅在于便利性。登录后的应用程序使用流程使平台能够在同一界面中整合已保存的偏好、忠诚度权益、支付凭证和预订后服务。Booking Holdings 报告称，其 B2C 预订量的三分之二来自移动应用，而 MakeMyTrip 的 Myra 2.0 则展示了对话式交互如何跨语言扩展应用程序的使用范围。

基于网页的预订对于重视比较和需要较多决策考量的旅行决策仍然十分重要，预计 CAGR 为 8.5%。包括 AI 助手在内的语音与对话式预订，以及社交媒体渠道，仍属于新兴界面，尚未形成与网页和应用程序相当的收入池。这些渠道的战略重要性在于发现功能：随着平台将对话式规划与库存连接起来，平台可以在不放弃成熟网页和应用程序渠道的情况下，引导旅行者从搜索转向可交易的对话。

渠道组合的转变也会影响营销经济性。应用程序用户在完成初始交易后仍可接收提醒、服务中断通知和忠诚度优惠，而网页流量通常需要再次投入搜索或转介费用。

语音和对话式界面在访问相同的预订库存和账户数据时，可以成为两个渠道之上的一层。因此，这些界面的近期价值可能主要体现在降低搜索和规划过程中的摩擦，而不是彻底取代基于应用的交易。社交媒体能够影响旅行灵感和推荐流量，但现有证据不足以支持将其视为可与预订收入相提并论的细分市场。平台投资应重点关注这些界面之间的互操作性，使旅行者能够从对话开始，通过网页进行比较，并在应用中完成或管理行程。

按年龄组

Z 世代、千禧一代、X 世代和婴儿潮一代构成了该市场的年龄组结构。现有证据未提供按年龄划分的收入、市场份额或预测数据。不过，消费者行为仍然凸显了移动原生旅程、灵活条款以及面向整个目标人群的个性化发现的重要性。Z 世代和千禧一代更有可能通过应用和社交界面接触旅行产品，而 X 世代和婴儿潮一代对于网页、忠诚度计划以及支持驱动型预订路径仍具有商业意义。

这一细分应被视为设计和转化问题，而不是对收入贡献进行缺乏依据的层级划分。能够在不同设备之间保持一致的预订、支付和服务体验的平台，可以服务于不同年龄群体，而无需割裂其运营模式。当订阅和灵活取消功能的权益透明且易于兑换时，这些功能能够支持各年龄群体的用户留存。

按旅行者类型

休闲旅行者构成 OTA 需求最广泛的基础，尤其是在住宿、航班、套餐和体验预订领域。商务旅行者则围绕政策合规、费用管理和受管理行程提出了不同的需求。Global Business Travel Group (Amex GBT)、Navan 和 Spotnana 代表了服务于这一使用场景的企业差旅基础设施。娱乐、体育和活动旅行者、教育旅行者以及其他旅行者带来了阶段性需求，在此类需求中，行程协调和当地活动能够提升平台价值。

两者的商业差异在于，休闲平台依靠灵感、价格和广度展开竞争，而企业平台则围绕控制力和集成能力展开竞争。这一区别为 B2B 白标模式和旅行管理模式与面向消费者的 OTA 并存创造了空间。这也意味着，平台能够实现需求多元化，而不必完全依赖休闲旅行的销量周期。

按商业模式

商户模式在 2025 年创造了 2,805 亿美元的收入，占市场价值的 37.4%，预计将以 9.1% 的年均复合增长率增长，到 2035 年达到 6,751 亿美元。以净价采购库存使平台能够更好地控制定价和收益管理。基于佣金的模式创造了 2,172 亿美元的收入，占市场份额的 28.9%，预计将以 7.7% 的年均复合增长率增长，并在航空公司分销领域继续发挥重要作用。广告和优先展示创造了 1,693 亿美元的收入，预计将以 6.8% 的速度增长，反映出供应商对显著展示位置的需求。

订阅／会员模式的收入将从 2025 年的 832 亿美元增长至 2035 年的 2,313 亿美元，年均复合增长率为 10.6%。eDreams ODIGEO 的 Prime 订阅服务在 2025 年 2 月的会员数超过 700 万，Expedia 的 One Key 和 Booking.com 的 Genius 计划则通过忠诚度经济强化了用户的重复参与。持续性客户关系能够提升客户终身价值，并减少对付费获客的依赖。

按最终用途

个人旅行者仍是面向消费者的 OTA 平台的主要最终用户群体。其预订旅程主要集中于航空、住宿及附加产品的搜索、比较、支付和预订后支持。企业旅行者需要政策控制、汇总报告、费用系统集成以及旅行者支持能力。因此，企业细分市场构成了结构上不同的机遇，而不是消费者旅行的简单延伸。

Expedia Group 的企业对企业（B2B）业务在 2025 年第三季度实现了连续第 17 个季度的两位数营收增长，同比增长 26%。这一结果说明，成熟的消费端平台和专业服务提供商为何都在投资企业级分销。企业差旅和消费者最终用途可以共享库存基础设施，但二者对工作流程、服务和商业化模式的要求各不相同。

企业差旅也为更广泛的在线旅行社（OTA）行业创造了独特的分销机遇。白标预订技术、供应商 API 和旅行即服务基础设施，使航空公司、金融机构和旅行管理公司无需构建完整的消费端平台即可提供预订功能。由于需求通过机构关系进入，而非依赖付费媒体获取，这种模式可以降低获客成本。同时，该模式也提高了对服务可靠性、旅行安全管理职能和政策合规性的要求。其商业意义在于，成功的企业差旅服务提供商无需复制每项消费端 OTA 功能；它们需要在保留企业买家所需管控能力的同时，让旅行预订更加便捷。这种专业化解释了 Amex GBT、Navan 和 Spotnana 为何能够与规模大得多的消费端平台并存并保持相关性。

在线旅行社市场区域分析

北美

2025 年，北美是最大的区域市场，市场规模为 2,239 亿美元；预计到 2035 年将以 5.9% 的年均复合增长率（CAGR）增长至 4,028 亿美元。美国创造了 1,765 亿美元的市场规模，加拿大创造了 475 亿美元。在线预订的成熟普及率限制了该地区的总体增长速度，但企业分销和由忠诚度驱动的直接预订仍是竞争活跃的领域。美国机票价格透明度要求在线旅行社的结账流程展示强制性费用和承运商收费，从而提高了准确呈现价格的重要性。

欧洲

2025 年，欧洲市场规模为 2,182 亿美元；预计到 2035 年将以 9.2% 的年均复合增长率（CAGR）增长至 5,306 亿美元。德国市场规模为 574 亿美元，预计将以 11.3% 的速度增长，成为所覆盖欧洲市场中增长最快的市场。《欧盟包价旅行指令》（指令 2015/2302）要求提供包括破产保障和包价产品全价透明度在内的消费者保护措施。^{[6]European Commission, “Directive (EU) 2015/2302 on Package Travel and Linked Travel Arrangements,” ec.europa.eu}这些义务有利于拥有合规体系和供应商管理能力、能够在不同市场持续开展一致运营的服务提供商。

亚太地区

亚太地区将成为增长最快的区域，市场规模将从 2025 年的 2029 亿美元扩大至 2035 年的 5469 亿美元，年均复合增长率（CAGR）为 10.3%。中国市场将以 12.1% 的速度增长，市场规模将从 654 亿美元增至 2069 亿美元。Trip.com Group 报告称，2025 年第三季度国际 OTA 预订量增长了 60%，入境中国旅游预订量增长了 100%。印度则通过移动优先的市场采用模式以及二线和三线城市的需求，提供了另一条扩张路径；MakeMyTrip 的多语言 Myra 2.0 在 2026 财年第一季度记录的每日对话量超过 8.5 万次。

拉丁美洲与 MEA

拉丁美洲市场在 2025 年创造了 559 亿美元的收入，预计年均复合增长率为 6.8%。Despegar 的区域地位体现了本地化旅游商业的价值，因为支付和供应商分散化仍是重要因素。中东和非洲市场创造了 492 亿美元的收入，预计年均复合增长率为 7.9%。在旅游业发展和数字化旅游转型的支持下，沙特阿拉伯市场预计将以 8.6% 的速度增长。在这两个区域，数字支付和基于应用程序的访问方式在商业上的决定性高于照搬北美或欧洲的预订模式。

各市场面临的不同因素限制了区域扩张。北美市场渗透率已处于较高水平，企业争夺数字用户注意力的竞争更加激烈。欧洲要求平台在由多个异质市场组成的区域内应对消费者保护义务。亚太地区的平台需要实现语言、支付和供应商连接的本地化，以应对多个高增长国家，而非一个统一的区域。拉丁美洲以及中东和非洲则需要更加重视支付可及性、旅游基础设施和本地化供应商的可获得性。这些制约因素并不会削弱市场机遇，而是解释了为何区域领导者仍具价值，即使全球平台不断扩大覆盖范围。

在线旅行社市场份额与竞争格局

该市场在头部企业中高度集中。Trip.com Group 在 2025 年以 26.0% 的市场份额位居首位，其次为 Booking Holdings（24.8%）、Expedia Group（15.9%）、Airbnb（11.7%）和 Tongcheng Travel（5.6%）。这五家公司合计占据约 84.0% 的市场份额。市场集中反映出品牌知名度、库存聚合、全球分销，以及为忠诚度计划、人工智能和合规投入提供资金的能力所带来的优势。

Trip.com Group 将中国国内及出境旅游的优势与不断扩大的国际覆盖范围相结合。Booking Holdings 得益于广泛的住宿库存、Booking.com 品牌及其联程旅行战略。Expedia Group 利用旗下消费者品牌和 B2B 平台，将休闲旅游需求与合作伙伴分销相结合。Airbnb 的房东生态系统使其在替代住宿领域形成差异化优势；其于 2026 年向独立精品酒店、汽车租赁和杂货配送领域扩张，则表明其正寻求打造更广泛的行程服务。Tongcheng Travel 与腾讯的微信和 QQ 生态系统整合，为其在中国国内提供了成本更低的分销路径。

其余公司阵容涵盖全球性企业、区域性企业和专业化企业。Alphabet（Google）通过 Google Flights、Google Hotels 和 Google Travel 影响用户意向阶段的发现过程。Tripadvisor 和 Trivago 运营评论、元搜索和推荐业务模式，而 Despegar、eDreams ODIGEO、Etraveli、Fareportal、Klook、lastminute.com 和 MakeMyTrip 则面向区域性、特定服务或产品打包等机遇。Hopper、Kiwi.com、Navan 和 Spotnana 分别在价格预测、虚拟联运、商务旅行和基于云的旅行管理能力方面形成差异化优势。这些企业的战略重要性在于，迫使大型竞争对手改善分销能力、扩大产品范围并加强企业级整合。

近期动态凸显出三项竞争重点。2025年11月，Booking.com 和 Expedia 成为 ChatGPT 应用生态系统中的首批在线旅行社（OTA）合作伙伴，为可直接预订的产品引入了人工智能辅助发现渠道。2026年3月，MakeMyTrip 收购 Flamingo Transworld 的多数股权，扩大了其度假套餐和团队旅行业务。2026年5月，Airbnb 在夏季发布会上新增独立精品酒店、汽车租赁和杂货配送服务。每项举措都旨在获取更大比例的完整行程，而非局限于狭窄的预订类别。 

近期行业发展

2026年5月：Airbnb 发布了 2026 年夏季版本，在 20 个城市新增独立精品酒店、汽车租赁、杂货配送和人工智能驱动的客户服务。此举推动其以住宿为核心的业务模式向更全面的行程掌控方向拓展。

2026年3月： MakeMyTrip 收购 Flamingo Transworld 的多数股权。此次收购扩大了 MakeMyTrip 的度假套餐和团队旅行能力。