Mercado de fertilizantes verdes Tamaño y Compartir 2026-2035

Tamaño del mercado de fertilizantes verdes

El mercado de fertilizantes verdes se valoró en 2,700 millones de USD en 2025 y se prevé que aumente de 2,800 millones de USD en 2026 a 4,000 millones de USD en 2035, lo que refleja una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 4,1 % durante 2026–2035.

El mercado abarca los fertilizantes nitrogenados fabricados con hidrógeno renovable o con bajas emisiones de carbono, incluidos la urea verde, el nitrato de amonio (AN), el nitrato amónico cálcico (CAN), los productos nitrogenados estabilizados y otras mezclas de nitrógeno certificadas relacionadas. Quedan excluidos los productos nitrogenados grises y azules convencionales que carecen de una vía de certificación admisible de bajas emisiones de carbono o de origen renovable. La serie histórica aumentó de 2,400 millones de USD en 2022 a 2,596 millones de USD en 2024, antes de alcanzar el valor base de 2025.

Las estimaciones de ingresos se calculan desde la perspectiva de la demanda e incluyen las ventas a usuarios de los sectores agrícola, hortícola y forestal. La estimación combina indicadores de ingresos de productores y distribuidores, la demanda por aplicación, la capacidad declarada y la actividad de los productos, así como las condiciones de las políticas regionales. La serie histórica se calcula retrospectivamente a partir del valor de referencia de 2025, aplicando una tasa de crecimiento aproximada del 4,0 %; por consiguiente, los valores anuales históricos deben interpretarse como estimaciones calibradas y no como una serie anual publicada de forma independiente. Las previsiones utilizan un puente precio-volumen: el volumen aumenta a medida que se amplían la disponibilidad de hidrógeno renovable y el suministro de productos certificados, mientras que el crecimiento de los ingresos se ve moderado por la reducción prevista de la actual prima verde.

El modelo comercial comienza con la electricidad renovable, la electrólisis y el amoníaco verde, y continúa con la conversión del nitrógeno, la formulación, la certificación, la logística y la aplicación agrícola. El coste de la electricidad, la utilización de los electrolizadores, los activos de conversión de amoníaco y la capacidad del comprador para monetizar los insumos con menores emisiones de carbono determinan si una oferta de fertilizantes con prima puede abrirse paso en el mercado. Los activos existentes de amoníaco y fertilizantes son importantes porque una reconversión puede reutilizar el almacenamiento, la conversión, la distribución y las relaciones con los clientes, en lugar de financiar una cadena de valor completamente nueva.

Principales factores impulsores

La demanda de fertilizantes verdes se ve respaldada por la combinación de una producción con menores emisiones de carbono y productos que reducen las pérdidas de nitrógeno a escala de campo. Fertiberia comercializa su gama Impact Zero como nutrición vegetal producida con hidrógeno verde, mientras que EuroChem posiciona los productos ENTEC y UTEC en torno a la inhibición de la nitrificación y la ureasa ^{[1]Yara International ASA, “Yara Opens Renewable Hydrogen Plant, a Major Milestone,” June 2024, yara.com}. La consecuencia comercial no es una prima única y universal. La demanda resulta más viable allí donde un comprador de cultivos, un minorista, un procesador o un programa público puede reconocer y remunerar tanto las emisiones asociadas a la producción como el rendimiento del nitrógeno en la fase de uso.

La agricultura ecológica y los sistemas de producción certificados como sostenibles adyacentes amplían el mercado potencial de insumos trazables, aunque las normas de certificación no permiten automáticamente todos los productos de nitrógeno sintético. El mecanismo a corto plazo es más amplio: las cadenas de suministro de transición y de productos prémium necesitan registros de insumos auditables, y una oferta certificada de nitrógeno verde puede integrarse en esos sistemas de adquisición cuando los requisitos agronómicos lo permitan. Esto favorece a los proveedores con amplio alcance de distribución y capacidad para gestionar certificados frente a los proveedores que solo venden moléculas de amoníaco.

Las preocupaciones relacionadas con la salud del suelo refuerzan el cambio, ya que la eficiencia de los nutrientes afecta simultáneamente a la economía de las explotaciones agrícolas y al cumplimiento medioambiental. Los productos tratados con inhibidores o de liberación controlada pueden reducir las vías de pérdida, lo que hace más valioso el atributo verde allí donde los agricultores afrontan restricciones al uso de nitrógeno o cuadros de mando de sostenibilidad. La implicación práctica es la combinación de productos: la urea verde y las formulaciones de eficiencia mejorada deberían atraer aplicaciones de mayor valor antes de que los mercados de productos básicos de cultivos extensivos absorban toda la prima.

Principales restricciones

El suministro de fertilizantes verdes certificados sigue concentrado en torno a un número limitado de proyectos operativos de electrólisis, producción de amoníaco y transformación de fertilizantes. La instalación de Yara en Herøya demuestra el modelo integrado, mientras que el electrolizador de BASF en Ludwigshafen suministra hidrógeno renovable a un complejo químico existente ^{[2]CF Industries Holdings, Inc., “CF Industries, JERA, and Mitsui Form Blue Point Joint Venture,” April 2025, cfindustries.com}. Estos proyectos reducen la incertidumbre técnica, pero por sí solos no crean una disponibilidad regional amplia. Los costes de entrega, el almacenamiento, la certificación y la capacidad de transformación local siguen determinando si un productor puede ofrecer un producto fiable a los clientes agrícolas.

La prima verde sigue siendo la principal restricción para la adopción. Esta refleja la electricidad renovable, el capital destinado a electrolizadores, la utilización de la capacidad, la certificación y la logística, y no solo una prima de marketing. CF Industries y Nutrien ilustran una vía paralela de bajas emisiones de carbono que utiliza activos de amoníaco existentes y la verificación de la intensidad de carbono, lo que puede permitir una llegada más rápida al mercado en algunas aplicaciones norteamericanas. La convergencia de precios será desigual: las regiones con electricidad renovable de bajo coste, incentivos e infraestructuras de fertilizantes consolidadas deberían cerrar la brecha antes que los mercados dependientes del amoníaco certificado importado.

Análisis de los segmentos del mercado de fertilizantes ecológicos

Por tipo de fertilizante

La urea ecológica lideró los ingresos por tipo de fertilizante, con una cuota del 27,5% en 2025, y también es el principal tipo de fertilizante con mayor crecimiento, con una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 6,8% hasta 2035. Su ventaja se debe a la gestión consolidada en las explotaciones agrícolas, la alta densidad de nitrógeno y la compatibilidad con los sistemas existentes de comercialización y aplicación. El AN y el CAN ecológicos siguen siendo relevantes cuando son importantes la rápida disponibilidad de nutrientes o el contenido de calcio, pero la urea ecológica ofrece la vía de sustitución más clara, ya que puede integrarse en canales conocidos de distribución y mezcla. Las variantes recubiertas y de liberación lenta ofrecen la vía hacia la gama prémium, especialmente en la horticultura y los cultivos especializados, porque el producto puede combinar una declaración de reducción de carbono en la fase de producción con un mejor control de la liberación de nutrientes.

Por tecnología

La electrólisis alcalina del agua representó el 47,9% de los ingresos del mercado vinculados a la tecnología en 2025 y se prevé que crezca a una TCAC del 4,2% hasta 2035. Sigue siendo la tecnología de referencia a gran escala, ya que su cadena de suministro y su historial operativo en proyectos de gran envergadura favorecen una menor intensidad de capital. La tecnología PEM es la alternativa de mayor crecimiento dentro del conjunto de segmentos aprobados, con una TCAC aproximada del 4,5%, porque puede responder con mayor eficacia a la generación renovable variable. La plataforma PEM de Siemens Energy en las instalaciones de BASF en Ludwigshafen ilustra por qué los centros de demanda industrial existentes pueden favorecer la tecnología PEM incluso cuando los sistemas alcalinos dominan la capacidad a granel ^{[3]BASF SE, “BASF Starts Up Germany’s Largest Green Hydrogen Plant,” March 2025, basf.com}. Por tanto, la elección comercial depende del emplazamiento: la electricidad de bajo coste y suministro estable favorece la escala alcalina, mientras que los perfiles de energía renovable variable y las limitaciones de superficie en los emplazamientos refuerzan el argumento a favor de la tecnología PEM.

Por aplicación

La agricultura representó el 68,2% de los ingresos del mercado en 2025 y se prevé que crezca a una TCAC del 3,9% hasta 2035. Sigue siendo el principal soporte del volumen, ya que los cereales, los granos, las oleaginosas y los cultivos en hileras consumen los mayores volúmenes de nitrógeno. La horticultura es el segmento de aplicaciones aprobado con mayor crecimiento, con una TCAC aproximada del 4,5%, respaldada por los sistemas de invernadero y los cultivos frutales, hortícolas y ornamentales, en los que los costes de los insumos representan una proporción menor del valor de los cultivos y la trazabilidad del producto puede ser visible comercialmente. La silvicultura parte de una base menor y registra una TCAC aproximada del 4,8%, pero su oportunidad depende de la credibilidad de los programas de carbono y restauración, más que de la sustitución generalizada de fertilizantes por sí sola.

Análisis regional del mercado de fertilizantes verdes

América del Norte

América del Norte fue el mayor mercado regional, con una cuota del 30,3 % en 2025 y un crecimiento a una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) aproximada del 3,5 % hasta 2035. La región se beneficia de activos de nitrógeno consolidados, del marco de incentivos de Estados Unidos para el hidrógeno limpio y de la verificación de la intensidad de carbono de VACI. El desarrollo de amoníaco bajo en carbono de CF Industries y las instalaciones certificadas de Nutrien muestran cómo los productores existentes pueden comercializar nitrógeno con menos emisiones mediante la adaptación de activos y la certificación, sin esperar a complejos de fertilizantes completamente nuevos ^{[4]Fertiberia, “H2F Project,” accessed April 2026, fertiberia.com}. La implicación regional es que la oferta inicial podría combinar rutas verdes y bajas en carbono, mientras que las normas de verificación determinarán la aceptación por parte de los compradores.

Europa

Europa generó 748,2 millones de USD en 2025 y se prevé que crezca a una TCAC aproximada del 3,8 % hasta 2035. La regulación del carbono, las políticas sobre hidrógeno renovable y la concentración de proyectos operativos respaldan la demanda, pero los elevados costes energéticos y la obtención de permisos siguen siendo limitaciones importantes. El proyecto de hidrógeno verde de Fertiberia en Puertollano y la actividad de BASF relacionada con el amoníaco renovable en Ludwigshafen otorgan a Europa una ventaja práctica para integrar moléculas verdes en los sistemas existentes de fertilizantes y productos químicos. El efecto comercial es un mercado interno más sólido para insumos bajos en carbono verificados, especialmente cuando los costes de carbono asociados a las importaciones y los requisitos de sostenibilidad de la cadena alimentaria se refuerzan mutuamente.

Asia-Pacífico

Asia-Pacífico representó el 28,1 % de los ingresos mundiales en 2025 y es la región de mayor crecimiento, con una TCAC del 4,7 % hasta 2035. La escala agrícola, los programas de políticas de hidrógeno y las carteras de proyectos de amoníaco verde sustentan las perspectivas. La principal limitación de la región no es el potencial de demanda, sino la velocidad a la que el desarrollo de proyectos, la disponibilidad de electricidad y la infraestructura de conversión de fertilizantes se sincronizan comercialmente. El trabajo anunciado por Casale en India pone de relieve la cartera de proyectos de la región, mientras que la mayor oportunidad reside en convertir la capacidad de amoníaco prevista en productos fertilizantes certificados y disponibles localmente ^{[5]Casale, “Casale Signs Definitive USD 465 Million EPC Contract for World’s First Large-Scale Green Fertilizer Plant in Villeta, Paraguay,” 2024, casale.ch}.

América Latina

América Latina representó el 8,1 % de los ingresos mundiales en 2025 y se prevé que crezca a una TCAC aproximada del 4,5 %. La agricultura brasileña orientada a la exportación y los recursos hidroeléctricos regionales crean un entorno favorable para los proyectos de nitrógeno bajo en carbono, mientras que la proximidad a la instalación prevista de ATOME en Paraguay podría mejorar las opciones de suministro para el corredor agrícola más amplio. La adopción será mayor allí donde la soja, la caña de azúcar, la fruta y otras cadenas de exportación puedan atribuir valor a los insumos verificados con menos emisiones. La oportunidad de segundo orden es regional: los fertilizantes bajos en carbono pueden formar parte de una propuesta de cumplimiento de los requisitos de exportación, en lugar de constituir únicamente una mejora de los insumos agrícolas.

Oriente Medio y África

Oriente Medio y África representaron el 5,8 % de los ingresos mundiales en 2025 y se prevé que avancen a una TCAC aproximada del 4,3 %. Los recursos solares y eólicos de bajo coste favorecen la producción de amoníaco verde, pero los mercados agrícolas nacionales son más sensibles a los precios y la infraestructura de distribución es desigual. La adjudicación a OCI y Fertiglobe de H2Global para el suministro de amoníaco renovable desde Egipto demuestra la vía de acceso al mercado orientada a la exportación de la región. La diferenciación resultante es clara: el Golfo y el norte de África pueden suministrar moléculas verdes a mercados importadores premium, mientras que la adopción local de fertilizantes depende de la reducción de costes y de programas nacionales creíbles que estimulen la demanda.

Cuota de mercado y panorama competitivo de los fertilizantes verdes

El mercado presenta una fragmentación moderada. Yara registró una cuota superior al 14 % en 2025, mientras que CF Industries, Nutrien, OCI y BASF registraron aproximadamente el 9,5 %, el 8,5 %, el 6 % y el 4 %, respectivamente. En conjunto, las cinco principales empresas representaron el 42 % de los ingresos del mercado. Sus posiciones reflejan distintas vías para reducir las emisiones de carbono del nitrógeno: Yara combina amoníaco renovable, productos de nutrición vegetal de marca y distribución; CF Industries y Nutrien utilizan grandes sistemas de producción de amoníaco en América del Norte y verificación de la intensidad de carbono; OCI combina activos europeos de producción de fertilizantes con la comercialización de amoníaco renovable; y BASF conecta el hidrógeno renovable con un complejo químico consolidado.

Los proveedores de tecnología determinan los resultados competitivos sin competir necesariamente por los ingresos procedentes de los fertilizantes. Siemens Energy y Nel suministran plataformas de electrolizadores; thyssenkrupp Uhde, Topsoe y Casale aportan capacidades de proceso, integración e ingeniería, adquisición y construcción (EPC) para el amoníaco. Fertiberia, LSB Industries, Profert y EuroChem ocupan posiciones diferenciadas mediante la producción regional, formulaciones de eficiencia mejorada, vías de producción de amoníaco con bajas emisiones de carbono o carteras especializadas de productos de nutrición vegetal. La ventaja competitiva depende de la ejecución de los proyectos, la certificación y la economía de la entrega, más que de la capacidad nominal de los electrolizadores por sí sola.

• Yara International ASA: La producción de amoníaco renovable, los productos Climate Choice y un sistema global de distribución de productos de nutrición vegetal respaldan su liderazgo en el mercado.

• CF Industries Holdings: Los grandes activos de producción de amoníaco, un electrolizador en Donaldsonville y el desarrollo de amoníaco con bajas emisiones de carbono refuerzan su escala en América del Norte.

• Nutrien Ltd.: El alcance minorista en América del Norte y la verificación de la intensidad de carbono conectan el amoníaco con bajas emisiones de carbono con los canales de insumos agrícolas ^{[6]OCI Global, “Decarbonizing Ammonia Production and Low-Carbon Fertilizers,” accessed April 2026, oci-global.com}.

• OCI N.V.: La producción europea de CAN/UAN y la posición de Fertiglobe en la comercialización de amoníaco renovable vinculan la demanda de la UE con la oferta de exportación ^{[7]Nutrien Ltd., “Redwater Certified in Ammonia Carbon Intensity Program,” December 2024, nutrien.com}.

• BASF SE: El electrolizador PEM de Ludwigshafen y las calidades de amoníaco renovable demuestran la integración dentro de un gran complejo químico.

• Fertiberia S.A.: Los productos Impact Zero y el proyecto de Puertollano proporcionan una especialización europea centrada en los fertilizantes verdes.

• LSB Industries, Inc.: El amoníaco con bajas emisiones de carbono vinculado a la captura y almacenamiento de carbono (CCS) y el suministro de ANS amplían la oferta estadounidense de fertilizantes con menores emisiones de carbono.

• Siemens Energy AG: La fabricación de electrolizadores PEM y el apoyo a la integración de proyectos permiten el suministro de hidrógeno renovable a activos de amoníaco.

• Nel Hydrogen: El suministro de equipos alcalinos y PEM respalda proyectos de fertilizantes, incluido el despliegue H2F de Fertiberia.

• thyssenkrupp Uhde: La síntesis de amoníaco, la integración de electrolizadores y la ingeniería de adaptación convierten a la empresa en un proveedor fundamental para la ejecución de proyectos.

• Profert: Los productos fertilizantes de eficiencia mejorada y organominerales responden a las necesidades regionales relacionadas con el suelo y la gestión del nitrógeno.

• EuroChem Group AG: Las formulaciones ENTEC y UTEC se diferencian por su eficiencia en el uso del nitrógeno y la gestión de las emisiones en campo.

• Haldor Topsoe A/S: Las capacidades de SOEC y de síntesis dinámica de amoníaco están orientadas a una integración industrial más eficiente.

• Casale: Sus capacidades integradas de concesión de licencias de procesos y EPC para el amoníaco verde, el ácido nítrico y los complejos de fertilizantes diferencian su papel en los proyectos.

La rivalidad competitiva se intensificará a medida que los proyectos anunciados pasen de los pedidos de equipos a la producción operativa. Los productores de fertilizantes establecidos conservan ventajas en almacenamiento, distribución, relaciones con el sector agrícola y registros de productos. Los proveedores de tecnología pueden captar valor mediante la ejecución integrada de proyectos, pero siguen expuestos a las decisiones finales de inversión y a la financiación de los clientes. Los nuevos participantes necesitarán una posición de suministro eléctrico renovable con ventajas de costes, una vía de compra comprometida o una propuesta diferenciada de certificación y aplicación.

Evolución reciente del sector

• Mayo de 2025 - BASF: BASF introdujo dos grados de amoníaco renovable certificados conforme a ISCC+ tras poner en servicio su electrolizador PEM de 54 MW en Ludwigshafen. Este avance establece una fuente comercial de amoníaco renovable dentro de un importante clúster europeo de producción química y de productos relacionados con los fertilizantes.

• Abril de 2025 - CF Industries, JERA y Mitsui: Las empresas constituyeron una empresa conjunta para desarrollar una planta de amoníaco bajo en carbono con una capacidad de 1,4 millones de tpa. El proyecto indica que los grandes productores de amoníaco están utilizando alianzas para compartir las necesidades de capital y asegurar la demanda transfronteriza.

• Marzo de 2025 - OCI/Fertiglobe: La adjudicación de la licitación de Fertiglobe H2Global cubre el suministro de amoníaco renovable desde Egipto para el período 2027–2033. El contrato refuerza el vínculo entre la producción de Oriente Medio y el norte de África y los mecanismos de demanda de Alemania.