生物能源市场 尺寸和份额 2026-2035

生物能源市场分析

按类型划分

液体生物燃料

2025年，液体生物燃料占生物能源市场价值的74.5%，预计到2035年的复合年增长率为8%。该细分市场涵盖生物乙醇、生物柴油、HVO和SAF，产品组合横跨成熟的大宗商品生产与快速发展的先进技术平台。HVO和可再生柴油是液体生物燃料中价值最高的增长领域。美国环境保护署最终确定的2026年RVO要求掺混258.2亿加仑生物燃料，为生物柴油和可再生柴油生产商提供直接需求刺激。

Valero Energy通过与Darling Ingredients成立的Diamond Green Diesel合资企业，运营着美国规模最大的HVO设施之一。Neste的三座炼油厂于2025年生产了331万吨可再生柴油。在政策驱动的需求底线与HVO转化成本下降的共同作用下，液体生物燃料有望在预测期内实现持续的产量和价值增长。

固体生物质

2025年，固体生物质占生物能源市场的11.9%，复合年增长率为3.7%，在所有细分市场中最低，这反映出该市场正逐步转型，而非出现结构性衰退。木质颗粒主导这一细分市场，欧洲是最大的消费地区，英国则是市场最集中的单一国家。英国最大的生物质发电运营商Drax Group于2025年利用生物质发电15 TWh，相当于英国总发电量的6%和可再生能源发电量的11%；其北美颗粒燃料生产业务产量达到420万吨，较2024年增长5%。

该细分市场的长期发展前景取决于生物能源与碳捕集和封存（BECCS）的商业可行性。英国气候变化委员会已表示，未配备碳捕集设施的大规模生物质发电应在2027年后逐步淘汰，这使运营商亟需就BECCS基础设施作出投资承诺。Drax于2026年2月决定将原计划用于BECCS的20亿英镑转投电池储能和数据中心开发，反映出政府商业模式的明晰度仍存在不确定性；这一趋势将影响本细分市场至本十年末的投资。

沼气与生物甲烷

2025年，沼气与生物甲烷占生物能源市场的7.9%，预计到2035年，其复合年增长率将达到11%，为所有类型细分市场中最高。其增长动力来自废弃物管理政策、燃气网络脱碳和农业部门融合的共同推动。2024年，欧洲沼气与生物甲烷产量合计达到220亿立方米，相当于欧盟天然气消费量的约6%；其中生物甲烷产量为52亿立方米，远低于REPowerEU提出的2030年350亿立方米目标。

欧洲各项目开发商已承诺投入280亿欧元用于生物甲烷项目，预计到2030年将新增每年73亿立方米的产能。法国目前在欧盟生物甲烷工厂总数方面领先，已超过德国；丹麦的工厂平均规模最大，达到1,468 Nm³/h。牛津能源研究所指出，与天然气相比，生物甲烷长期存在成本劣势，且自2010年代以来，生产成本持续下降的证据有限。尽管如此，可开发的投资机会仍相当可观；当前产量与REPowerEU目标之间的差距，为项目开发商在mid-2030s期间提供了明确的需求前景。

按原料划分

能源作物

包括甘蔗、玉米、油菜籽以及芒草等专用能源草在内的能源作物，2025年占全球生物能源原料供应量的51.1%，预计到2035年复合年增长率为6.7%。该细分领域的主导地位反映了第一代生物燃料基础设施的规模优势和成熟度，尤其是在巴西（甘蔗乙醇）、美国（玉米乙醇）和东南亚（棕榈油生物柴油）。巴西的“未来燃料”法案使该国有望进一步扩大甘蔗衍生生物燃料的产量，而Raízen则持续投资利用甘蔗渣生产第二代纤维素乙醇。

欧盟《可再生能源指令III》（RED III）的间接土地利用变化（ILUC）条款实际上限制了粮食作物基生物燃料对可再生能源目标的贡献，从而形成了转向利用残余物和废弃物原料的结构性激励。我们在2026年第一季度采访了18家综合性生物能源生产商的供应链负责人，他们表示，64%的企业正在积极扩大有机废弃物和农业残余物的采购能力；与专用能源作物相比，这些原料的碳强度评分更有利，土地利用冲突风险也更低。这一上游采购转变的推进速度超过了大多数市场参与者在2024年初的预期。

农业残余物

包括小麦秸秆、玉米秸秆、稻壳和甘蔗渣在内的农业残余物，2025年占全球生物能源原料结构的12.5%，预计到2035年复合年增长率为7.3%。与能源作物相比，该细分领域的可持续性表现更佳：农业残余物是现有粮食生产体系的副产品，根据RED III，其ILUC风险极低。^{[5]International Air Transport Association. iata.org}美国正推动以玉米秸秆生产纤维素乙醇实现商业化，POET和ADM等领先运营商正在扩大第二代生产能力。

从地域分布来看，农业残余物在亚洲的潜力最大，当地的水稻和小麦生产每年产生大量残余物。印度的PM-JIVAnN计划和压缩生物天然气（CBG）计划旨在建设5,000座工厂，在县级层面处理农业残余物，吸引了国内加工企业和国际技术许可方的投资兴趣。以农业残余物为原料的生产路径，直接契合减少粮食系统废弃物与推动能源转型的目标；这种结合有助于增强新兴市场政策支持的政治可持续性。^{[6]Oxford Institute for Energy Studies. oxfordenergy.org}

有机废弃物

有机废弃物是增长最快的原料类别，2025年占全球生物能源结构的11.7%，预计到2035年复合年增长率为13.3%。其结构性驱动因素是欧盟、美国和东南亚不断收紧的垃圾填埋分流要求日益趋同，将废弃物管理义务转化为生物能源投资机会。对城市固体废弃物、食品加工废弃物和动物粪便进行厌氧消化，可同时产生沼气和消化残渣；后者可用作有机土壤改良剂，从而在农场层面创造额外价值。

循环利用优势可以量化。MDPI《Energies》发表的同行评审研究表明，有机废弃物制生物甲烷的循环利用得分为81%，在所有受研究的生物燃料生产系统中最高，显著高于加氢植物油（HVO）的75%和纤维素乙醇的45%。这一发展趋势使有机废弃物成为预测期内增长最快、可持续性资质最突出的原料类别。

林业残余物及其他

2025年，林业残余物占全球生物能源原料的13%，复合年增长率为3.3%，在各原料细分领域中增速最慢，这反映出可持续性认证方面的挑战以及供应链物流限制。该细分领域主要集中在北美、北欧国家和俄罗斯。全球最大的木质颗粒生产商 Enviva Inc. 因原料成本和利润率承压，于2024年申请根据《美国破产法》第11章进行破产重组，这凸显了大型单一商品生物质供应链固有的运营风险。RED III 下更严格的可持续性审计提高了经认证林业残余物采购的合规成本。

包括藻类、工业废水和新型生物质来源在内的其他原料类别，2025年占市场供应量的11.8%，预计到2035年将以16.7%的复合年增长率增长，为增速最高的类别。这一发展趋势由藻类生物燃料平台的早期商业化，以及通过先进厌氧消化技术实现工业有机废水资源化利用所推动。由于这些路径具有土地利用中性特征，且理论上可在缺水或土地受限地区扩大原料供应规模，因此吸引了不成比例的研发投资。

按地区划分

北美生物能源市场

2025年，北美占全球市场的22%，预计到2035年将以7%的复合年增长率扩张。美国作为全球最大的乙醇生产国，且是全球加氢处理植物油（HVO）和可持续航空燃料（SAF）投资的主要推动者，引领着该地区市场。美国环境保护署（EPA）最终确定的2026年可再生燃料掺混义务规定，创纪录的掺混量为258.2亿加仑，比拟议量高出8%；这为包括 ADM 和 POET 在内的主要生产商提供了监管确定性，使其能够承诺投入资本扩大产能。^{[7]U.S. Environmental Protection Agency. epa.gov}2024年，美国占全球可持续航空燃料投资的70%，预计将贡献2025年加氢处理植物油和可持续航空燃料产量预计增幅（40%）的约一半。

北美生产商的竞争日益聚焦于碳强度，同时也关注生产经济性。2025年11月，ADM 和 Tallgrass 在 ADM 位于内布拉斯加州哥伦布市的综合设施启用了全球最大的生物乙醇碳捕集设施，这标志着碳捕集与封存（CCS）在乙醇生产中的商业化整合迈出重要一步，也使企业能够依据美国《45Z清洁燃料抵免》框架获得较低碳强度（CI）资质。POET 于2026年1月将其位于印第安纳州谢尔比维尔的设施年产能从9,800万加仑扩大至1.93亿加仑，体现了国内投资承诺的规模。加拿大则通过工业木质颗粒出口和可持续航空燃料原料供应巩固该地区的市场地位，其生产商依据长期承购协议向英国和欧洲大陆的生物质发电市场供货。

欧洲生物能源市场

2025年，欧洲占市场的23%，预计到2035年将以8.4%的复合年增长率增长，为各地区中增速最快。该地区的增长在结构上由《ReFuelEU航空法规》提供支撑。该法规规定自2025年起强制掺混2%的可持续航空燃料，到2030年提高至6%；此外，《REPowerEU》设定的生物甲烷目标为2030年达到350亿立方米，而2025年的基准水平约为220亿立方米。到2025年第一季度，已建成的生物甲烷产能达到70亿立方米/年；项目开发商已承诺投资280亿欧元，目标是到2030年新增73亿立方米/年的产能。

在国家层面，德国仍是欧洲最大的生物柴油市场，年产能约为400万吨。法国的生物甲烷工厂总数已超过德国，运营中的工厂多出21%；丹麦则拥有欧洲平均规模最大的工厂，产能为1,468 Nm³/h。ORLEN于2025年11月在波兰普沃茨克的新生物能源设施开始运营。该项目投资2.2亿美元，使生物燃料总产能提升至每年近70万公吨。荷兰的SDE++运营补贴机制以EemsGas项目获得1.498亿欧元支持为例，常被比利时、爱尔兰和芬兰作为政策范本参考。

亚太生物能源市场

亚太地区是最大的区域市场，2025年占全球市场价值的44.8%，并将在2035年前以8.1%的复合年增长率增长。中国占全球生物电力产量的30%；2024年全球生物能源发电量达到698—711 TWh，其中约一半来自亚太地区。中国宣布每年提供120万吨SAF出口配额，表明其有意成为全球主要SAF供应国，这既带来竞争压力，也为进口地区创造了供应多元化的机会。印度尼西亚实施全球规模最大的棕榈油基生物柴油项目之一，要求掺混比例达到B35，政府已表示有意将比例提高至B40。

短期内，印度和马来西亚是最具影响力的增长动力。马来西亚自2026年6月起将生物柴油掺混要求提高至B15，使生物能源领域的原棕榈油年消费量从约53.4万公吨增至每年80.1万公吨。^{[8]European Commission. ec.europa.eu}印度的PM-JIVAnN计划和压缩生物气（CBG）项目旨在建设5,000座工厂，在县级层面处理农业残余物。JSW Steel在马哈拉施特拉邦建设的30万吨/年绿色甲醇设施，则通过与一家冰岛碳转燃料企业合作，将钢铁生产过程中产生的CO₂转化为清洁燃料，体现了该地区生物能源发展的工业脱碳维度。其价值链沿三条路径展开：中国以成本为导向的生物质发电、东南亚由政策推动的掺混要求，以及印度的第二代基础设施建设。^{[9]MDPI Energies. mdpi.com}

生物能源市场份额

该市场集中度适中，2025年，Neste、ADM、Valero Energy、POET LLC和BP五大企业合计占全球市场的30%。Neste以8%的份额位居领先地位，这得益于其在鹿特丹、波尔沃和新加坡布局的全球一体化程度最高的可再生燃料炼制网络。该公司2025年生产了424万吨可再生产品，其中包括331万吨可再生柴油和84.1万吨SAF。其在鹿特丹的战略投资正推动可再生燃料总产能提升至680万吨，SAF名义产能预计到2027年增至220万吨。

ADM凭借其从玉米制乙醇和油籽制生物柴油的加工基础设施，在竞争中占据重要地位，业务遍及北美、欧洲和南美。2026年第一季度，ADM的竞争地位显著增强，其乙醇业务板块的营业利润大幅上升，主要得益于可再生燃料识别号（RIN）价值改善以及美国环保署（EPA）政策明朗化；这促使公司将2026全年每股收益（EPS）指引上调约15%。Valero Energy通过与Darling Ingredients成立的Diamond Green Diesel合资企业运营着美国规模最大的氢化植物油（HVO）设施之一，因此直接受益于EPA可再生燃料义务（RVO）带来的需求刺激。

POET LLC是全球最大的生物乙醇生产商，在2025年9月收购120-million-gallon田纳西州一家工厂，并扩建其位于印第安纳州谢尔比维尔的工厂、将年产能提升至1.93亿加仑后，其工厂网络已超过30处。在我们于2025年第二季度开展的研究中，针对北美和欧洲生物能源企业的35位高管进行的调查显示，71%的受访者认为，未来五年原料供应保障将是其首要竞争优势，其重要性高于工艺技术、地域规模和客户关系。竞争战略向上游一体化的这一结构性转变，正在重塑整个行业的并购优先事项。

其余70%的市场份额由分散的区域生产商、综合能源巨头、公用事业规模运营商和专业生产商共同占据。随着大型企业收购产能以满足政策驱动的需求增长，并购活动正在加速。前五大企业的市场集中度反映出现代生物能源生产的资本密集特征：炼油厂规模的HVO和可持续航空燃料（SAF）工厂需要投入5亿至20亿美元资本，这一门槛使有意义的市场参与局限于资本实力雄厚的现有企业，也令规模较小的运营商更难进入市场。

生物能源市场企业

生物能源行业的主要企业包括：

Neste 是可再生柴油和SAF领域的全球市场领导者，其可再生产品平台在2025年的产量达到424万公吨。公司的鹿特丹炼油厂年SAF产能为50万公吨，目前正在进行战略扩建，计划到2027年将集团SAF总产能提升至220万公吨。2026年第一季度，Neste可再生产品业务板块的可比息税折旧及摊销前利润（EBITDA）为4.33亿欧元，销售利润率升至每公吨856美元，较上年同期近乎增长两倍。Neste还延长了与World Fuel Services的合作，以拓展其在欧洲机场网络的SAF分销业务。

ADM 运营着全球规模最大的农业加工和生物燃料生产网络之一，业务涵盖玉米湿法研磨、干法研磨制乙醇以及油籽制生物柴油。2025年11月，ADM与Tallgrass在ADM位于内布拉斯加州哥伦布的综合设施举行全球最大乙醇碳捕集设施的启用仪式。这是碳捕集与封存（CCS）技术商业化应用于乙醇生产的重要里程碑，也使公司能够在美国45Z清洁燃料抵免框架下直接获得较低碳强度（CI）资质。2026年5月，ADM以生物燃料政策环境向好为由，将2026全年每股收益指引上调至4.15至4.70美元。

POET LLC是全球按产量计算最大的生物乙醇生产商，在美国玉米带运营着30多家干磨和湿磨工厂。2026年1月，POET宣布将其位于印第安纳州谢尔比维尔的工厂年产能从9,800万加仑扩大至1.93亿加仑，使单一厂区的产能直接翻倍。2026年5月，POET与Antora Energy在其位于南达科他州Big Stone City的工厂投运了一套5 GWh的多日热能储存系统，这是全球规模最大的储能设施之一。该系统将显著减少天然气消耗，并降低该工厂的碳强度评分。2026年1月，CF Industries、POET和多家大型农业合作社还启动了一项低碳肥料供应链试点，目标是在优化45Z抵免的情况下生产500万至600万加仑低碳强度乙醇。

在我们于2025年第三季度举办的先进生物燃料专家小组讨论中，与八位行业专家的交流形成了一项共识：未来十年，竞争差异化将取决于碳强度评分，而非产量。通过碳捕集、精准农业和低碳肥料供应链推动低碳强度乙醇发展，已在重塑生产商争取高价承购合同的定位方式。

Drax Group 2025年利用生物质发电15 TWh可再生电力，占英国电力总产出的6%；其北美木质颗粒业务产量则创下420万吨的纪录。2026年2月，Drax表示将实际上终止其BECCS投资计划，并将原定用于碳捕集的20亿英镑转投电池储能系统和数据中心开发。2026年5月，英国环境署就Drax位于塞尔比的厂区碳捕集许可草案启动咨询，但商业承诺仍取决于政府能否明确商业模式。

Raízen 和Petrobras Biocombustível是拉美生物能源生产的重要支柱。Raízen是全球最大的甘蔗制乙醇生产商之一，同时正在扩大第二代纤维素乙醇产能。TotalEnergies和RWE是欧洲大型综合能源企业，其生物能源资产已纳入更广泛的低碳业务组合。德国Verbio AG专注于沼气提纯和秸秆制生物柴油，其技术平台在欧洲市场的第二代转型中具有良好发展前景。新加坡Wilmar International向东南亚市场供应棕榈油基生物柴油；芬兰Fortum则专注于北欧地区的生物基热能和电力生产。Ørsted正调整其生物能源和热能资产，使其与以海上风电为主导的脱碳战略保持一致。

生物能源行业新闻

• 2026年5月：英国环境署就一项拟批准约克郡塞尔比附近Drax Power生物能源工厂碳捕集许可的决定草案启动公众咨询。若最终监管和商业决策予以批准，该流程可能使该工厂避免大部分CO₂排放进入大气。

• 2026年4月：POET LLC对一位美国州长签署生物乙醇激励法案表示赞赏。此举进一步彰显了立法层面对生物乙醇作为可再生运输燃料的支持势头，并为国内生产提供了更多市场支持。

• 2026年2月：NASCAR任命POET LLC为其官方生物乙醇合作伙伴，使NASCAR成为首个使用零碳生物乙醇的主要赛车系列赛事。这一举措将商业承购与美国制造可再生燃料的高曝光度品牌推广相结合。

• 2026年2月：ENOC Group与Allied Biofuels Holding签署谅解备忘录，探索供应和分销可持续航空燃料（SAF）及电合成可持续航空燃料（e-SAF）。这些燃料将在Allied Biofuels位于乌兹别克斯坦、目前正在开发的设施中生产，此举将阿联酋定位为可持续航空生物能源供应和分销的区域枢纽。

• 2025年11月：ORLEN在波兰普沃茨克的新生物能源设施开始运营。该项目投资2.2亿美元，使生物燃料总产能提升至每年近70万吨，并计划到2030年达到每年110万吨；所用原料包括菜籽油和废弃食用油。

• 2025年9月：POET LLC签署协议，收购Green Plains位于田纳西州里夫斯的1.2亿加仑乙醇工厂，扩大POET在美国东南部市场的业务版图，并巩固其按产量计算的全球最大生物乙醇生产商地位。

• 2025年6月：欧洲沼气协会报告称，截至2025年第一季度末，欧洲已建成的生物甲烷产能达到每年70亿立方米，较2024年增长9%；运营中的工厂数量从1,548座增至1,678座，另有280亿欧元资金承诺用于进一步开发项目。

• 2025年：LanzaTech获选为欧洲首个商业化醇制喷气燃料（ATJ）可持续航空燃料（SAF）设施的技术提供商。该设施位于荷兰北海港，是一项里程碑式项目，将废气转化为工业规模的生物基航空燃料，并推动SAF生产路径摆脱对HEFA的依赖，实现多元化。

• 2025年：德国勃兰登堡eSAF项目获得3.5亿欧元联邦资金，用于推进合成航空燃料生产。这是欧洲SAF基础设施领域规模最大的单笔公共投资之一，直接回应了ReFuelEU Aviation规定所要求的供应规模。

• 2024年：Topsoe与BioVeritas签署技术许可协议，使燃料生产商能够通过Topsoe的HydroFlex平台加工木质生物质、玉米秸秆和小麦秸秆等第二代原料，为废弃生物质和残余物基可再生燃料生产开辟新的转化路径。

市场集中度评分

全球生物能源市场的市场集中度评分为4分（满分10分），反映出市场存在中度分散的特征。2025年，五大企业（Neste、ADM、Valero Energy、POET LLC和BP）合计占全球市场份额的30%，其余70%则由15个以上国家的众多区域生产商、综合能源巨头和专业运营商瓜分。

《生物能源市场研究报告》深入涵盖该行业，提供2022年至2035年按产量（艾焦）和收入（百万美元）计算的估算与预测，涵盖以下细分市场：

按类型划分的市场

• 液体生物燃料

• 固体生物质

• 沼气/生物甲烷

• 其他

按原料划分的市场

• 能源作物

• 森林残余物

• 农业残余物

• 有机废弃物

• 其他

按技术划分的市场

• 热化学

• 生物化学

• 化学工艺

• 其他

按应用划分的市场

• 发电

• 供热

• 交通燃料

• 热电联产

• 其他

按终端用途划分的市场

• 电力公用事业

• 工业

• 住宅

• 商业

• 交通运输

• 其他

以上信息涵盖以下地区和国家：

• 北美

  • 美国

  • 加拿大

  • 墨西哥

• 欧洲

  • 德国

  • 英国

  • 法国

  • 荷兰

  • 意大利

• 亚太地区

  • 中国

  • 印度

  • 日本

  • 印度尼西亚

  • 澳大利亚

• 中东和非洲

  • 沙特阿拉伯

  • 阿联酋

  • 南非

• 拉丁美洲

  • 巴西

  • 阿根廷