ブラックマスリサイクル市場 サイズとシェア 2026-2035

ブラックマスリサイクル市場の動向

市場では、湿式製錬プロセスが優先される技術的手法として定着しつつあり、その影響がますます強まっている。この移行は、電池の化学組成が進化し、規制要件が厳格化するなか、とりわけリチウムなどの高純度金属を選択的に回収する必要性が高まっていることを反映している。従来の乾式製錬と比較して、湿式製錬はより高い回収効率を実現し、電池グレード材料の生産にも対応できるため、高度な水系処理システムや一体型精製設備への設備投資のシフトを促している。

市場に影響を与える主要な構造的動向として、主な原料供給源が製造工程で発生するスクラップから、使用済み電気自動車（EV）バッテリーへと徐々に移行していることが挙げられる。この移行により、使用済みバッテリーは化学組成、設計、劣化度合いが大きく異なるため、リサイクル工程はより複雑になっている。その結果、リサイクル企業は、複数の化学組成の原料を処理できる柔軟な前処理技術への投資を進めており、高度な選別、放電、破砕システムなどが含まれる。不均一なバッテリー原料を効率的に処理する能力は、変化する競争環境における重要な競争要因となっている。

同時に、ダイレクトリサイクルなどの新たなリサイクル手法も、特定の電池化学系を中心に普及が進んでいる。これらの手法は活物質の構造を保持することに重点を置いており、原料条件を管理できる場合には、コスト面および効率面での優位性が期待される。商業導入はまだ初期段階にあるものの、ダイレクトリサイクルは、特にバッテリーの状態と組成が比較的一貫している用途において、材料回収の新たな道を開いている。この動向は技術環境を多様化させ、処理戦略におけるイノベーションを促している。

市場を再形成するもう一つの重要な動向は、回収材料の価値構造の変化と原料供給源の多様化である。リチウムはリサイクル事業の経済性においてますます重要な位置を占めており、処理システムの設計や最適化にも影響を与えている。これと並行して、エネルギー貯蔵システムの急速な拡大により、より新たで予測しやすい原料カテゴリーが生まれ、自動車用バッテリーのリサイクルを補完している。これらの動向が相まって、技術の進歩と材料需要の変化を背景に、ブラックマスリサイクルはバッテリーの循環型経済の中核を構成する要素としての役割を強めている。

ブラックマスリサイクル市場分析

• 湿式製錬処理は、金属回収効率が高く、電池グレードの純度要件に対応できることから、クローズドループリサイクルに適した優先技術となっている。統合型プロセスの進歩により、コスト効率がさらに向上し、処理工程も短縮されている。一方、バイオリーチングはエネルギーと薬品の使用量を抑えられる可能性があり、将来性が期待されるものの、拡張性にはなお制約がある。
• 乾式冶金法は、複雑で損傷した電池を含む原料に対して依然として有効であるが、リチウムの損失により制約を受け、長期的な競争力が低下している。ハイブリッドプロセスは、熱処理の柔軟性と化学的な精密性を組み合わせることで、優れた回収性能を維持しながら多様な原料を効率的に処理できるため、採用が拡大している。

電池供給源別に見ると、市場は自動車・電気自動車（EV）用電池、民生用電子機器用電池、エネルギー貯蔵システム（ESS）用電池、産業用電池、航空宇宙・防衛用電池、製造スクラップ（消費前スクラップ／ギガファクトリースクラップ）に区分される。製造スクラップ（消費前スクラップ／ギガファクトリースクラップ）は、2025年に34%の市場シェアを占めた。

• 製造スクラップは、組成の均一性、トレーサビリティ、処理の容易さにより、依然として主要な供給源となっている。ただし、市場が使用済み（EOL）電池へと移行するなか、そのシェアは低下している。成長が鈍化している背景には、ギガファクトリーのエコシステムの成熟と、材料利用効率の向上がある。民生用電子機器用電池と産業用電池は、安定した交換サイクルと確立された回収ネットワークに支えられ、引き続き安定した数量を供給している。
• EV用電池は、電気自動車の普及加速と使用済み電池の増加を背景に、将来の主要な供給源として台頭している。ESS用電池は系統規模の蓄電設備の導入に伴い急速に拡大している一方、航空宇宙分野はニッチで高付加価値のセグメントであり続けている。全体として、供給源の構成は、より複雑で大型の電池を含む原料へと移行している。

電池化学系別のブラックマスリサイクル市場は、リチウムイオン（Li-ion）、ニッケル水素（NiMH）、全固体電池、その他（NiCd、アルカリ電池、従来型の化学系）に区分される。

• リチウムイオン電池は、EV、民生用電子機器、エネルギー貯蔵システムなどで幅広く使用されており、リチウム、コバルト、ニッケルの高価値金属回収にも支えられて、市場を支配している。リチウムイオン電池の化学系における継続的な技術革新は、リサイクル性と商業的重要性をさらに高めている。NiMHなどのその他の化学系も存在するが、その多くは従来型ハイブリッド車への用途に関連しており、成長が鈍いため、規模は限定的である。
• 全固体電池は、将来的なリサイクルの可能性を持つ新興セグメントであるが、商業化は依然として初期段階にある。NiCdやアルカリ電池を含むその他の化学系は、使用量の減少と材料価値の低さから、寄与は限定的である。全体として、化学系の構成は依然としてリチウムイオン電池に大きく集中しており、次世代電池技術の普及に伴い、今後変化すると予想される。

回収金属別のブラックマスリサイクル市場は、リチウム、コバルト、ニッケル、マンガン、銅、グラファイト、その他（アルミニウム、電解質塩、特殊金属）に区分される。

• リチウム、コバルト、ニッケルは、経済的重要性が高く、電池正極の生産において重要な役割を担うことから、ブラックマスリサイクルの中核的な価値要因となっている。リサイクル材の使用を促す規制の強化に伴い、リチウム回収への需要が高まっている一方、コバルトとニッケルは高性能電池の化学系において引き続き不可欠である。マンガンと銅は安定した価値を生み出しており、銅は高いリサイクル性と確立された川下用途の恩恵を受けている。
• アノード材料の需要が高まるなか、黒鉛の回収が注目を集めているものの、商業化はなお進展途上にあります。アルミニウムや電解質塩などのその他の材料は、相対的に価値が低いものの、資源効率全体の向上に寄与しています。回収された金属の組成は、経済的な優先事項と、進化する電池材料イノベーションの動向を反映しています。

最終用途別の市場は、EV用電池、製造（正極活物質への再投入）、エネルギー貯蔵システム（ESS）用電池の製造、民生用電子機器向け電池の製造、産業・特殊用途（合金、電気めっき）、その他（航空宇宙、医療機器、新興用途）に区分されます。

• EV用電池の製造は、回収材料の主要な最終用途となっています。これは、クローズドループ・リサイクルと、正極活物質への再投入需要の高まりによるものです。このセグメントは、規制要件と、持続可能な原材料の供給確保を目指すOEMの取り組みの恩恵を受けています。ESSおよび民生用電子機器の製造も、エネルギー貯蔵設備の導入拡大と、安定した機器交換サイクルに支えられ、着実に寄与しています。
• 産業・特殊用途では、合金や電気めっきへの利用を通じて補完的な需要が生じ、材料の用途分散が確保されています。航空宇宙や医療機器を含むその他のセグメントは、専門的な性能要件を反映し、ニッチながら高付加価値の用途となっています。全体として、最終用途需要は電池製造との連携を一段と強めており、循環型サプライチェーンへの統合を後押ししています。

• 北米では、政策に支えられた電池サプライチェーンの現地化と、国内のリサイクル能力の拡大を背景に、市場が力強く成長しています。米国では、リサイクル材料の調達をEVの普及と結び付ける規制上のインセンティブが成長を牽引し、水冶金インフラや大規模施設への投資が加速しています。カナダでも、技術検証とステークホルダー間の連携を重視した統合型プロジェクトが進展しています。同地域の市場は、EV生産、リサイクル技術の革新、クローズドループ型の材料供給から成るエコシステムの拡大による恩恵を受けていますが、規制遵守とトレーサビリティをめぐる運用の複雑さは、依然として業界参加企業にとって主要な課題となっています。

欧州の地域市場は2025年に市場の18%を占め、市場規模は28億米ドル、年平均成長率（CAGR）は16.5%となっています。

• 欧州では、EU電池規則に基づく規制の施行と、体系化された循環経済目標を背景に、市場が力強く成長しています。これにより、回収、リサイクル、精製の各分野で投資が加速しています。同地域は、EV製造拠点が広く分布していることに加え、統合型かつ大規模な水冶金能力の整備を進める既存企業の存在から恩恵を受けています。リサイクル企業と化学企業の戦略的連携により、下流工程における材料統合も強化されています。全体として、欧州市場は、政策に牽引された需要の見通し、急速な能力拡大、そして国内型・クローズドループ型の電池材料サプライチェーンへの明確な移行を特徴としています。

アジア太平洋地域は2025年に市場の57%を占めていますが、2035年までに収益において大きなシェアを獲得すると予測され、年平均成長率（CAGR）は14.3%となる見込みです。

• アジア太平洋地域は市場で最大のシェアを占めており、回収、処理、正極材生産にまたがる中国の高度に統合された電池エコシステムが支えとなっている。同地域は、高い処理能力、強い国内需要、垂直統合型企業が主導する確立された産業規模の事業基盤という恩恵を受けている。韓国では、世界展開を進めるリサイクル企業と高効率な回収技術が市場の成長を下支えしている。
• インドや東南アジアなどの新興市場では、電池の普及拡大と政策支援を背景に、規制枠組みとリサイクルインフラの整備が進められている。同地域は、中国における成熟した大規模事業と、その他地域における成長性の高い初期段階の市場が併存する二極的な市場環境を形成しており、投資および事業運営にさまざまな動向をもたらしている。

2026年から2035年にかけて、ラテンアメリカではブラックマスリサイクル市場の有望な拡大が見込まれる。

• ラテンアメリカは、電気自動車（EV）の普及拡大、電子機器の消費増加、電池廃棄物管理に関する規制整備の初期段階を背景に成長する新興市場である。ブラジル、メキシコ、チリなどの国々は、電池バリューチェーン全体、特に原材料の供給と下流処理において重要な役割を担っていることから、存在感を高めている。一方、リサイクルインフラは依然として限られており、活動の大半は回収と前処理に集中している。
• 同地域は、政策の進展と海外投資に支えられた長期的な成長の可能性を有する一方、規制の分散化、技術力の不足、回収ネットワークの未整備といった課題に直面している。相手先ブランド名製造（OEM）企業の進出が拡大し、持続可能性への要請が高まるなか、ラテンアメリカでは、より体系化されたリサイクルエコシステムへの段階的な移行が見込まれる。

2026年から2035年にかけて、中東のブラックマスリサイクル市場は大幅に成長すると予測される。

• 中東・アフリカ（MEA）市場は発展の初期段階にあり、主な成長要因は、電池輸入の増加、再生可能エネルギープロジェクト、廃棄物管理への関心の高まりである。湾岸諸国では、持続可能性に関する取り組みと循環型経済の枠組みに投資している一方、南アフリカは、確立された鉱業および金属処理基盤を有することから重要な役割を果たしている。リサイクル活動は依然として限られており、その多くは輸出または小規模事業に依存している。
• 今後の成長は、政策の進展、インフラ投資、再生可能エネルギーおよびエネルギー貯蔵の拡大との統合によって支えられると見込まれる。一方、市場は、技術専門知識の不足、低い回収率、規制の一貫性の欠如などの制約に直面している。時間の経過とともに、電池の利用拡大と環境規制の強化を背景に、地域内のリサイクル能力が発展すると予想される。

ブラックマスリサイクル市場のシェア

ブラックマスリサイクル業界は中程度に集約されており、Umicore NV、Glencore plc、Redwood Materials, Inc.、Ascend Elements, Inc.、Cirba Solutionsなどの主要企業が占める市場シェアは、2025年に44.5%に達した。

市場の競争環境は、急速な処理能力の拡大、技術面での差別化、電池バリューチェーン全体における垂直統合の進展によって特徴づけられる。市場参加企業は、回収効率の向上とコスト削減を目的として、拡張性のある湿式冶金プロセスおよびハイブリッドプロセスの開発に注力している。また、原料の確保と製品の引取先の確保に向けて、電池メーカー、OEM企業、素材サプライヤーとの戦略的提携を形成している。同業界は、エンドツーエンドの機能を備えたクローズドループモデルへと進化しているものの、技術、規制遵守、サプライチェーン統合に関する参入障壁が高く、依然として資本集約的な業界である。

ブラックマス・リサイクル市場の主要企業

ブラックマス・リサイクル業界で事業を展開する主要企業は以下のとおりです。

• Umicore NV
• Glencore plc
• Redwood Materials, Inc.
• Ascend Elements, Inc.
• Cirba Solutions
• SungEel HiTech Co., Ltd.
• GEM Co., Ltd.
• Brunp Recycling Technology Co., Ltd.
• SK Tes （旧称：TES-AMM）
• Stena Recycling AB
• Accurec Recycling GmbH
• Electra Battery Materials Corporation
• ACE Green Recycling Inc.
• Altilium Metals Ltd.
• 6K Inc.

Umicoreは、電池グレードの金属を選択的に回収しながら、大量の原料を受け入れ可能な乾式・湿式複合プロセスを運用しています。同社のホボケン施設は、高度な精製能力を備えた産業規模のリサイクル施設の基準となっています。同社は、クローズドループ型の電池サプライチェーンを支えるため、欧州での大規模生産能力の拡大を進めています。同社のモデルは、プロセスの柔軟性と高純度の生成物を組み合わせることに重点を置いています。

Glencoreは、リサイクルインフラと世界的なコモディティ取引を組み合わせ、回収金属の効率的な集荷と流通を可能にしています。同社は、湿式処理ネットワークと精製拠点を統合することで、サプライチェーンの管理力を高めています。また、取引能力を活用し、リサイクル品を川下市場と結び付けています。同社の事業モデルは、回収、精製、金属販売にまたがっています。

Redwood Materialsは、多様なリチウムイオン電池原料を処理する大規模な統合施設を通じたクローズドループ型リサイクルに注力しています。同社の事業では、国内で再利用するための電池グレードのリチウム、ニッケル、コバルト、黒鉛の回収を重視しています。相手先ブランド製造企業（OEM）との戦略的提携が、安定した原料供給を支えています。同社のモデルは、地域内で完結する電池から電池へのサプライチェーンを中核としています。

Ascend Elementsは、ブラックマスを正極材料へ直接変換するHydro-to-Cathodeプロセスを採用しています。これにより、中間処理工程を削減し、コスト効率を高めています。同社は、未加工金属ではなく、電池製造にそのまま使用できる材料の生産に重点を置いています。同社は、電池製造のバリューチェーンにおいて川上に位置付けられています。

Cirba Solutionsは、広範な事業展開を背景に、回収および物流インフラを重視しています。同社の強固なネットワークにより、地域をまたいだ電池原料の効率的な調達が可能となっています。同社は、川下処理に関する提携と並行して、ブラックマスの生産にも注力しています。同社の戦略は、直接的な精製能力の深さよりも、サプライチェーンへのアクセスを活用することに重点を置いています。

ブラックマス・リサイクル業界のニュース

• 2025年8月：Glencore plcはLi-Cycle Holdings Corp.の買収を完了し、北米最大のスポーク・アンド・ハブ型湿式電池リサイクルネットワークをGlencoreの世界的なコモディティインフラのもとに統合しました。統合後の企業体は、Li-Cycleのオンタリオ・ハブの事業を、Glencoreの重要鉱物の精製および取引ネットワークに組み込むことを発表しました。
• 2025年：ACE Green Recycling Inc.は、テキサス施設で回収した金属を対象に、Glencoreとの複数年にわたる金属引取契約を締結しました。これにより、同社の常温・ゼロエミッション湿式冶金プロセスの商業的有効性が確認され、Glencoreは同社の川下販売パートナーとなりました。

このブラックマスリサイクル市場調査レポートでは、業界を詳細に分析し、2022年から2035年までの収益（百万米ドル）および数量（キロトン）に関する推計と予測を、以下のセグメント別に掲載しています。

市場、リサイクル技術別

• 湿式冶金プロセス
  • 酸浸出
  • アルカリ／アンモニア浸出
• 乾式冶金プロセス
  • 高温製錬
  • 熱前処理（焼成／熱分解）
• ダイレクトリサイクル／物理的分離
• ハイブリッド／複合プロセス
• バイオリーチング

市場、電池由来別

• 自動車・電気自動車（EV）用電池
  • バッテリー式電気自動車（BEV）
  • プラグインハイブリッド電気自動車（PHEV）
  • ハイブリッド電気自動車（HEV）
• 民生用電子機器向け電池
  • スマートフォン・タブレット
  • ノートパソコン・携帯型コンピューター
  • ウェアラブル機器・その他
• エネルギー貯蔵システム（ESS）用電池
  • 系統規模／ユーティリティ向けESS
  • 商業・産業用ESS
  • 住宅用ESS
• 産業用電池
  • フォークリフト・マテリアルハンドリング機器
  • 電動工具・携帯型産業機器
  • UPS・バックアップ電源システム
• 航空宇宙・防衛用電池
• 製造工程スクラップ（消費前スクラップ／ギガファクトリースクラップ）
• その他

市場、電池化学系別

• リチウムイオン（Li-ion）
  • NMC（ニッケル・マンガン・コバルト酸化物）
  • NCA（ニッケル・コバルト・アルミニウム酸化物）
  • LFP（リン酸鉄リチウム）
  • LCO（コバルト酸リチウム）
• ニッケル水素（NiMH）
• 全固体電池
• その他（NiCd、アルカリ電池、従来型化学系）

市場、回収金属別

• リチウム
  • 炭酸リチウム（Li₂CO₃）
  • 水酸化リチウム（LiOH）
• コバルト
• ニッケル
• マンガン
• 銅
• 黒鉛
• その他（アルミニウム、電解質塩、特殊金属）

市場、最終用途別

• EV用電池製造（正極活物質への再投入）
• エネルギー貯蔵システム（ESS）用電池製造
• 民生用電子機器向け電池製造
• 産業・特殊用途（合金、電気めっき）
• その他（航空宇宙、医療機器、新興用途）

上記の情報は、以下の地域および国を対象としています。

• 北米
  • 米国
  • カナダ
• 欧州
  • ドイツ
  • 英国
  • フランス
  • スペイン
  • イタリア
  • 欧州のその他地域
• アジア太平洋
  • 中国
  • インド
  • 日本
  • オーストラリア
  • 韓国
  • アジア太平洋のその他地域
• ラテンアメリカ
  • ブラジル
  • メキシコ
  • アルゼンチン
  • ラテンアメリカのその他地域
• 中東・アフリカ
  • サウジアラビア
  • 南アフリカ
  • アラブ首長国連邦
  • 中東・アフリカのその他地域