都市型航空モビリティ（UAM）市場 サイズとシェア 2026-2035

都市型航空モビリティ（UAM）市場規模

世界の都市型航空モビリティ市場は、2025年に25億米ドルと評価された。Global Market Insights Inc.が発表した最新レポートによると、市場規模は2026年の34億米ドルから2031年には105億米ドル、2035年には267億米ドルに拡大し、予測期間中の年平均成長率（CAGR）は25.8%になると予測されている。

この予測には、開発主導型の支出から初期の認証取得済み運航への移行が反映されている。特に、航空機の承認、運航事業者の認可、実用可能な離着陸インフラが同時に進展する地域で、この傾向が顕著になる。

UAMの経済性は、認証可能な航空機、離着陸拠点へのアクセス、限られた飛行枠を信頼性の高いサービスに転換できる運航モデルという、相互に関連する3つの資産によって決まる。旅客ネットワークには、航空機の稼働率を維持するのに十分な路線密度が必要となる。一方、時間の信頼性に明確な経済的価値がある場合、貨物輸送や緊急ミッションによって、より早期に需要を確立できる。渋滞は根本的な需要要因となっている。INRIXによると、米国の渋滞によるコストは2023年に704億米ドルを超え、ニューヨークのドライバーは101時間を失った。^{[1]INRIX, 2023 Global Traffic Scorecard, June 2024, inrix.com}

認証の進展によって、商用化の時期に差が生じ始めている。EHangは2024年4月、EH216-SについてCAACの生産証明を取得し、承認済みの品質システムに基づく量産が可能になった。また、CAACは2024年7月、同社の航空運送事業者証明の申請を受理した。^{[2]EHang Holdings Limited, EHang Secures Production Certificate from CAAC, Clearing Path for Mass Production of EH216-S Pilotless eVTOL Aircraft, April 2024, ir.ehang.com}米国では、FAAの動力リフト運航規則により、2024年10月、この新たな航空機カテゴリーに関する運航要件と航空従事者の資格認証要件が定められた。

したがって、初期の収益源は、長期的に獲得可能な市場規模よりも狭い範囲にとどまる。混雑した高付加価値の輸送回廊やミッションクリティカルなフライトでは、幅広い消費者が利用できる価格水準に達する前でも、サービスの採算性を確保できる可能性がある。こうした初期用途を確保したインフラ所有者や運航事業者は、より多くのフライトにわたって離着陸拠点や充電にかかるコストを分散できる。これにより、航空機の性能に関する主張だけでなく、認証の時期と地域ごとの運航権がより重要になる。

主な成長要因

都市部の渋滞増加と、より速い輸送への需要

UAMは、道路遅延が集中し、繰り返し発生し、旅行者や貨物所有者にとってコストが高い地域で最も実用性が高い。INRIXによると、2023年の年間遅延時間は米国の平均的なドライバーで42時間、ロンドンのドライバーで99時間に達した。こうした状況だけで大衆市場の需要が生まれるわけではないが、信頼性の高い時間短縮によって、地上交通を上回る運賃を支えられるプレミアム輸送回廊が形成される。空港送迎、水上区間の連絡、医療対応、高優先度の物流は、一般的な通勤よりもこの考え方に適合しやすい。

eVTOLおよび自律飛行技術の進展

商用化の準備状況は、単に実証機を飛行させられるかではなく、承認された生産システムの下で機体を繰り返し製造できることの証拠に左右される。EHangの生産証明書は、サプライヤー管理、製造、試験、アフターサービスの各機能を対象としており、航空機の承認と機体の納入をつなぐ橋渡しとなる。AutoFlightの「Prosperity」eVTOLに関するCAAC型式証明申請の受理も、旅客プラットフォームについて明確な審査経路が定められていることを示している。^{[3]AutoFlight, CAAC Officially Accepts AutoFlight's Type Certificate Application for Prosperity eVTOL Aircraft, April 2024, autoflight.com}

政府支援と規制整備の拡大

FAAの最終規則はパワードリフトサービスの運用基盤を提供し、EASAのSC-VTOL枠組みと関連する適合手段は、欧州における航空機認証の経路を整備している。規制の進展により、パイロット、運航会社、メーカーにとっての不確実性は低下するが、発着場所、空域へのアクセス、社会的受容に関する地域ごとの判断が不要になるわけではない。したがって、国レベルの規則整備が市場を開く一方で、自治体および路線レベルでの実行が、実際に利用可能な輸送能力を決定する。

投資と戦略的提携の増加

資本は、航空機の開発だけでなく、製造能力にもますます結び付いている。Toyotaは2024年10月、Jobyに追加で5億米ドルを拠出し、累計コミットメント額を8億9,400万米ドルに引き上げた。この投資は製造面での協業とも連動している。^{[4]Toyota Motor Corporation, Toyota To Invest $500 Million in Joby Aviation, October 2024, pressroom.toyota.com} Jobyは2024年第4四半期に、追加で10億米ドルを超える資金コミットメントを報告した。こうした取り決めにより、認証取得から反復可能な生産に至るまでの期間が短縮される可能性があるものの、運航承認に代わるものではない。

持続可能で低排出の輸送への注目の高まり

バッテリー式電動航空機は、充電を限られた数の拠点に集約できる短距離路線において、地域の直接排出ゼロ目標と整合する。水素は異なる役割を担う。PipistrelはHEAVENプロジェクトに参加し、液体水素を動力源とする有人電動航空機の飛行によって技術的実現可能性を実証したが、航空用途に適した水素貯蔵、燃料供給、認証は依然として追加的な導入条件である。その結果、推進システム市場は、短期的にはバッテリー主導型サービス、長期的には航続距離延長の選択肢に分かれている。

主な抑制要因

インフラ整備および運用コストの高さ

UAMネットワークの構築には、離着陸場だけでは不十分です。航空機の稼働が固定費を賄える水準に達するには、サイトへのアクセス、旅客処理、充電能力、整備能力、信頼性の高い運航指令体制を整備しておく必要があります。初期サービスでは、機体数が少ない間、パイロット、訓練、整備に関する負担も抱える可能性があります。Volocopterが2024年12月に申請した支払不能手続きは、型式証明取得段階の支出が利用可能な資本を上回った場合の資金調達リスクを浮き彫りにしています。

規制上の不確実性と空域統合の複雑さ

FAAのUAM運用概念（Concept of Operations）は、より広範な運航に向けた段階的な道筋を示しており、短期的には既存の航空運用の枠組みを活用し、その後の段階ではより成熟した統合が必要になるとしています。EASAのSC-VTOLに関する取り組みは耐空性要件の整備を進めていますが、管轄区域をまたぐ運航には、互換性のある運航規則と承認プロセスが依然として必要です。したがって、自動化は経済的な機会である一方、その実現の進捗はソフトウェアの能力だけでなく、空域管理、遠隔監督規則、運航実証によって左右されます。

短期的には、少数の高付加価値路線に需要を集約できる運航事業者と、産業資本に支えられたOEMが有利になると考えられます。Volocopterの支払不能手続きは、技術の進展と確立されたブランドだけでは、サービス開始までの資金余力を確保できない理由を示しています。このため、広範かつ時期尚早なネットワーク展開よりも、規律ある段階的な展開が重視されます。

都市型航空モビリティ（UAM）市場のセグメント分析

プラットフォームタイプ別

旅客用航空機は、エアタクシー、エアシャトル、個人用航空機がUAMの最も目立つ用途に対応するため、初期の市場価値で首位に立っています。ただし、その展開には、旅客輸送に適した安全認証、離着陸サイトへのアクセス、定期運航またはオンデマンド運航を維持できる十分な需要の集約が必要です。貨物用航空機は、ラストワンマイル配送機や重量貨物UAVを明確な物流ミッションに投入できるため、より速い成長が見込まれます。AutoFlightのCarryAllは2024年にCAACの型式証明を取得し、重量貨物向けeVTOLの運航に関する規制上の基準となる事例を示しました。特殊用途のサービス機は、救急搬送や緊急・災害支援の任務に対応します。これらの用途では、消費者の運賃感応度よりも、対応時間と調達要件が重視される場合があります。

推進方式別

バッテリー式電動プラットフォームは、短距離の都市内路線や現在進行中の認証プログラムに適合するため、短期的に対象となる市場を支配しています。ハイブリッド電動システムは、航続距離や充電可能性が完全電動運航の制約となる地域で引き続き重要ですが、予測成長率が低いのは過渡的な役割を担うためです。水素燃料電池システムは、長距離路線で航続距離と積載量のニーズがより重要になることから、最も高い予測成長率を示しています。HEAVENの飛行は実現可能性を裏付けるものですが、ネットワーク規模での即時展開を示すものではありません。^{[5]Pipistrel Aircraft, HEAVEN Project Completes World's First Piloted Flight of Liquid Hydrogen Powered Electric Aircraft, September 2023, pipistrel-aircraft.com}

運航方式別

有人運航サービスは、既存の航空監督体制に適合させやすいため、初期段階の市場価値を支配しています。半自律型モデルは、遠隔監視が受け入れられる地域で労働生産性を高める可能性があります。完全自律運航は、より小規模な基盤から成長し、最も高い年平均成長率（CAGR）を示しますが、機内乗務員をなくすことによる商業的メリットは、より厳格な安全性立証要件や空域統合要件とのバランスを取る必要があります。EHangの運航事業者申請が受理されたことは、パイロットレス旅客サービスに関する重要な先行事例です。 ^{[6]EHang Holdings Limited, EHang's Pilotless eVTOL Air Operator Certificate Application Accepted by CAAC, July 2024, ir.ehang.com}

運航距離別

短距離（0〜50 km）は、エネルギー消費と充電需要を抑えられるため、空港送迎、都市内の高密度移動、地域内の貨物輸送における当面の運航範囲となります。中距離（50〜150 km）は、UAMの対象を多中心型都市間および地域間の接続へと拡大します。AutoFlightによる深圳・珠海間の実証では、2024年に50 kmの都市間eVTOL路線が示されました。長距離（150〜300 km）は、推進システム、積載量、給油ソリューションへの依存度がより高くなるため、短距離サービスの直接的な延長ではなく、より後段の商業機会となります。

最終利用者別

商用モビリティ事業者には、反復的な需要と路線密度が求められるため、旅客ネットワークの形成において中心的な役割を担います。物流事業者は、配送時間帯や明確な出発地・到着地の組み合わせに運航を集中させられるため、貨物輸送のより迅速な成長見通しを支えます。医療・緊急対応機関は対応時間を重視し、既存の緊急航空施設を利用する可能性があります。一方、民間・法人事業者は、時間を重視する移動に対して初期段階のより高い料金を受け入れることができます。これらの最終利用者が同一の普及曲線をたどるわけではありません。調達主導型サービスは、消費者向けネットワークが大規模化する前に、運航能力を実証できます。

貨物輸送は、これら2つの段階をつなぐ最も明確な橋渡し役です。27.9%のCAGRと、AutoFlightのCarryAllに関する中国民用航空局（CAAC）の認証実績は、旅客ネットワークが広く成熟する前に、特定用途の需要によってサービスを支えられる経路を示しています。したがって、機体プラットフォームと推進システムの選択は、相互に代替可能な技術への投資として扱うのではなく、特定の運航回廊に合わせる必要があります。

都市型航空モビリティ（UAM）市場の地域別分析

北米

北米市場は2026年に12億1,400万米ドルとなり、2035年には83億8,300万米ドルに達すると予測されています。米国市場の見通しは、米国連邦航空局（FAA）のパワードリフト規則、認証活動、産業向け資金、そして一部都市における深刻な混雑を基盤としています。 ^{[7]Federal Aviation Administration, Advanced Air Mobility - Air Taxis, updated October 2024, faa.gov}カナダ市場は規模が小さいものの、規制の整合性と都市回廊の集中化から恩恵を受ける可能性があります。

欧州

欧州市場は、2026年の8億9,400万米ドルから2035年には675億5,400万米ドルへ拡大する。EASAのSC-VTOL枠組みはメーカーに明確な技術基盤を提供する一方、運航展開については市場ごとに構築する必要がある。^{[8]European Union Aviation Safety Agency, Vertical Take-off and Landing (VTOL) - Special Condition and Means of Compliance, updated 2024-2025, easa.europa.eu} 地域別予測ではドイツが先行しているが、Volocopterの支払不能は、域内の航空宇宙分野の能力をもってしても資金調達リスクを排除できないことを示している。

アジア太平洋

アジア太平洋市場は、2026年の10億2,200万米ドルから2035年には945億1,000万米ドルへ拡大すると予測されており、地域別では最大の市場規模となる。中国の4億2,100万米ドルの基準規模と約30.2%の年平均成長率（CAGR）は、根拠資料で確認されるなかで最も進んだ旅客用eVTOLの生産および運航事業者のマイルストーンの積み重ねに支えられている。インド、日本、韓国、オーストラリア、その他の域内各国・地域にはそれぞれ異なる需要基盤があるが、国家レベルの構想をサービスへ転換するには、いずれも現地の運航規則とインフラが必要となる。

中南米

中南米市場は、2026年の6,900万米ドルから2035年には5億6,100万米ドルへ拡大する。ブラジルが最大の国別市場機会を提供する一方、メキシコとアルゼンチンでは、特定の回廊における旅客、貨物、緊急サービスの可能性が加わる。同地域の初期市場規模が小さいのは、モビリティ需要が存在しないためではなく、規制およびインフラ整備がより初期段階にあることを反映している。

中東・アフリカ

中東・アフリカ市場は、2026年の1億7,700万米ドルから2035年には154億8,000万米ドルへ拡大すると予測される。UAEとサウジアラビアが地域の成長を牽引しており、集中型のインフラ投資に加え、大規模なモビリティプログラムを活用して初期展開を組織化する意欲が成長を支えている。南アフリカでは、都市利用および物流用途において、規模は小さいものの差別化された市場機会が生まれる。

北米は、厚みのあるOEMによる資金調達とFAAの運航規則という異なる優位性を維持している。一方、湾岸地域では、中央集権的に調整されたプロジェクトを通じて、拠点および資金調達に関する意思決定を迅速化できる可能性がある。したがって、地域戦略では、アジア太平洋における初期の運航実績、北米における認証・製造面の厚み、中東におけるインフラ主導の路線形成を区別する必要がある。

都市型航空モビリティ（UAM）市場のシェアと競争環境

市場は依然として分散しており、2025年の市場規模に占めるシェアは、EHangが5.5%、AutoFlightが3.6%、Volocopterが2.4%、Joby Aviationが2.4%、XPeng AeroHTが1.8%であった。したがって、上位5社の合計シェアは約15.7%にとどまり、84.3%をその他の参加企業が占めた。この段階では、シェアは認証上のポジション、生産準備状況、資本へのアクセス、路線パートナーシップほど持続的ではない。

EHangは、CAACの生産証明書と受理された運航事業者申請により、無操縦者旅客輸送の商業化において最先端に位置している。AutoFlightは、CarryAllの認証実績やProsperityの申請プロセスを含め、旅客向けプログラムと貨物向けプログラムを組み合わせている。Volocopterの支払不能は、欧州で事業化を進める道筋が資本集約的であることを浮き彫りにしている。Jobyは、認証の進展とToyotaとの製造面での関係により、エンジニアリング、生産、最終的なサービス開始を橋渡しする能力を高めている。XPeng AeroHTは、個人向け航空機を中心とするアプローチにより、認可を受けた競争企業群の一社として位置付けられている。

北米地域の認定参加企業は、Wisk Aero、Archer Aviation、Beta Technologies、Electra.aero、Overair、Elroy Air、Doroni Aerospace、Jump Aero、Natilusです。Archerは2024年、MidnightについてFAAの最終耐空性基準を取得し、型式証明に向けた重要な一歩を踏み出しました。 ^{[9]Archer Aviation, Inc., Archer Achieves Significant Regulatory Milestone - FAA Issues Final Airworthiness Criteria for Its Midnight Aircraft, May 2024, investors.archer.com} アジア太平洋地域の参加企業はSkyDrive、TCab Tech、Volant Aerotechであり、欧州にはVertical Aerospace、Pipistrel、Dronamicsが含まれます。中東・アフリカ地域にはApeleonとAergilityが含まれます。競争優位は、発表されたコンセプトの数ではなく、信頼性のある航空機開発の道筋を明確な任務および運航パートナーと組み合わせる能力によって確立される見込みです。

最近の業界動向

EHangの生産・運航上のマイルストーン（2024年4月〜7月）：CAACは2024年4月、EHangにEH216-Sの生産証明を付与しました。その後、CAACは2024年7月、EHangによるパイロットレスeVTOL運航の航空運送事業者証明の申請を受理しました。

ToyotaによるJobyへの投資（2024年10月）：ToyotaはJobyに5億米ドルを追加投資し、総コミットメント額を8億9,400万米ドルに引き上げるとともに、両社の製造協力を拡大しました。

FAAによる動力リフト最終規則（2024年10月）：FAAは動力リフトの運航に関する最終規則を発行し、このカテゴリーにおける運航要件および航空従事者の資格認証要件を定めました。

Volocopterの insolvency（2024年12月）：Volocopterは、事業を継続するために十分な資金を確保できず、ドイツで支払不能手続きを申請しました。

Jobyの資金調達および認証に関する最新情報（2025年2月）：Jobyは、2024年第4四半期に10億米ドルを超える追加資金のコミットメントを報告し、FAAの型式証明プログラムの進展について説明しました。