欧州ランジェリー市場 サイズとシェア 2026-2035

欧州ランジェリー市場規模

欧州ランジェリー市場は、2025年に125億米ドルと評価され、2026年の137億米ドルから2035年には225億米ドルに達すると予測されており、年平均成長率（CAGR）は5.7%となる見込みです。

このカテゴリーは、欧州の大規模な繊維・衣料品エコシステムに属しており、EURATEXは同エコシステムの2023年の売上高を1,700億ユーロと推定しています。 ^{[1]EURATEX, euratex.eu} ただし、ランジェリー需要は衣料品支出と歩調を合わせて推移しているわけではありません。買い替え需要が中心となる必需品、快適性への期待、高級素材への選好、フィット精度、そしてブランドがより多くのサイズと販売チャネルで顧客に対応する能力によって、市場は再構築されています。

フランスの市場データは、金額と数量の間にある緊張関係を示しています。フランスの女性用ランジェリー販売数量は2025年に2.6%減少した一方、平均価格は3.1%上昇しました。Cカップが依然として最も一般的で、女性の7%がEカップ以上を着用しており、Dカップの需要は増加していました。この組み合わせにより、目新しさを重視した品ぞろえよりも、確実なフィットと十分な価格妥当性を備えた商品展開が有利になります。したがって、サイズのインクルージョンはブランドポジショニングの問題であると同時に、事業運営上の課題でもあります。バンドサイズとカップサイズの対象範囲を広げれば、対応可能な顧客基盤は拡大しますが、パターン開発、在庫管理、補充の複雑性も高まります。

デジタルコマースは、店舗を訪れずにフィット感が重要な商品を購入する際の従来の障壁を低減しています。2025年のフランス市場ではオンライン販売が21%を占め、イタリアのオンライン下着販売は約3億5,000万ユーロ、国内販売の約11%に相当しました。フィット技術は、身体情報を有用な商品ガイダンスに変換することで、このチャネルを強化できます。Zalandoは、2022年以降、8万人を超える顧客が同社の3Dアバター試着室の試験運用を利用したと報告しており、バーチャルフィットツールが単なる実験的機能ではなく、オンラインで衣料品を探す際の実用的な要素になりつつあることを示しています。 ^{[2]Zalando, corporate.zalando.com}

チャネルの移行は、実店舗の役割も変化させています。店舗は初回のフィッティング、高付加価値サービス、複雑な商品カテゴリーにおいて引き続き重要ですが、オンラインプラットフォームは補充購入や品ぞろえの発見に対する影響力を高めています。これにより、店舗、ウェブサイト、データシステムを別々の販売チャネルではなく、1つのフィットエコシステムとして扱う事業者が有利になります。

主な成長要因

快適性と機能性が、日常向けランジェリーの製品開発を再定義している。2026年のSalon International de la Lingerieでは、ブランドとバイヤーが、特定の場面に特化した商品よりも、快適性を重視した商品群や多機能ブラのデザインに注目した。この変化はシルエットにとどまらない。ワイヤレス構造、ソフトなサポート、通気性素材、安定した復元性が製品性能の属性となり、リピート購入を左右する可能性がある。Triumphの2024年コレクションでは、優先素材の使用率が47%に達しており、快適性を重視した品ぞろえの決定が、素材のトレーサビリティと責任ある調達に向かうより広範な変化と結び付いている。

明確に認識できる製品上のメリットに支えられる場合、プレミアム化は依然として有効である。フランスでは、数量ベースの需要が減少したにもかかわらず平均価格が上昇した。一方、イタリアのプレミアム下着セグメントは2025年に10%成長し、国内市場で3億7,960万ユーロ、観光関連の売上高を含めると約8億ユーロに達した。これは、消費者が一様に価格に敏感でなくなったことを意味するものではない。むしろ、裁量的支出は、フィット感、生地、ブランド価値、または用途価値の明確な組み合わせを提供する商品に集中している。プレミアムブランドが価格水準を維持するには十分な差別化が必要であり、中価格帯の事業者は、機能面の格差によって自社の提案が代替可能に見えないようにする必要がある。

規制により、サステナビリティは単なるマーケティング上の主張ではなく、調達および製品情報に関する要件となっている。欧州委員会の「持続可能で循環型の繊維製品に関する戦略」は、EU市場に投入される繊維製品について、2030年までに耐久性、修理可能性、リサイクル可能性を備え、主に再生繊維で作られることを目標としている。^{[3]European Commission, environment.ec.europa.eu}これに伴う政策枠組みでは、トレーサビリティの確保に向けた仕組みとして、デジタル製品パスポートと情報要件の改善が示されている。ランジェリーのサプライヤーにとって、この課題は特に重要である。エラスタン、合成繊維、レース、装飾部材の混用は、フィット感や外観を高める一方で、循環利用を複雑にする可能性があるためだ。早期に素材に関する文書化を確立したブランドは、規制上の情報開示とサプライヤーの適格性評価に適切に対応できる立場を得やすい。

主な抑制要因

欧州のランジェリー市場は、アパレルが優先度の高い家計支出と競合する消費環境にさらされている。BCGは、2025年に欧州の消費者がアパレルに充てる裁量的支出意向について、22-percentage-point減少したことを明らかにした。これは、調査対象となった裁量的支出カテゴリーのなかで最も大きな減少である。^{[4]Boston Consulting Group, bcg.com}衣料品がEUの家計支出に占める割合は、2018年の4.7%から2022年には4.3%に低下した。こうした圧力によってベーシックなブラジャーやブリーフへの需要が失われるわけではないが、ファッション性を重視した商品の購入が先送りされ、販促期間が短縮され、値上げに対する精査が強まる可能性がある。

成熟市場であることも、数量の容易な成長を制約する。フランスの女性用ランジェリー市場は、2024年の20億8,000万ユーロから2025年には20億1,000万ユーロへ縮小した。一方、業界関係者は、一部のプレミアムブランドが成長したにもかかわらず、市場全体の状況は3〜5%縮小したと説明している。その結果、競争の軸は顧客維持、買い替え需要の取り込み、転換効率へと移行している。幅広い値引きに依存するブランドは、顧客の乗り換えを引き起こすフィット感、品ぞろえ、在庫状況の問題を解決できないまま、プレミアム感を損なうリスクがある。

サステナビリティは、この規律にさらなる側面を加えている。素材のトレーサビリティや商品情報に関するコンプライアンス投資は、特に技術的で複数の構成要素からなる衣料品において、短期的には業務の複雑性を高める可能性がある。しかし、こうした取り組みはサプライヤーの可視性を高め、環境訴求が裏付けを上回るリスクを低減することにもつながる。成熟市場では、こうした業務運営上の信頼性が、一時的なデザインの目新しさを上回る、より持続的な差別化要因となり得る。

欧州ランジェリー市場のセグメント分析

製品タイプ別

ブラジャーおよびブラレットは、2025年に48億米ドルの売上高を生み出し、最大の製品タイプ別セグメントとなった。その規模は、機能面での必要性と買い替え頻度の高さの双方を反映している。Marks & Spencerは、2秒に1枚のブラジャーを販売し、英国女性の3人に1人に商品を提供していると報告しており、同社の下着事業の規模は約2億9,500万英ポンドと推定された。 ^{[5]Marks & Spencer, corporate.marksandspencer.com} 同カテゴリーの底堅さは、単なる入手可能性ではなく、技術面での差別化に左右される。サポート力、ストラップの形状、カップ形状、生地の回復性、フィッティングの一貫性が、顧客が次回の購入でも同じブランドを選ぶかどうかに影響を及ぼす。

ブラジャーでは、ノンワイヤー、ブラレット、スポーツ、授乳用の各タイプが異なる快適性や使用目的のニーズに対応している一方、構造的なサポートが必要な場面ではワイヤー入りのスタイルも引き続き重要である。Victoria's Secretは、ワイヤレスTシャツブラをSignature事業の中核商品と位置付け、2021年以来初めてブラジャーカテゴリーが年間成長を記録したと報告した。これは、基盤となる主力商品群を放棄するのではなく、実績のある中核シルエットと選択的なイノベーションのバランスを取ることの価値を示している。

サテンは、2025年に欧州ランジェリー業界の約46%を占めた。ランジェリーセットやナイトウェアに幅広く使用されており、表面の質感やドレープによって、必ずしもシルクの価格帯に達することなく、プレミアムな購入であることを示せる点が、その地位を支えている。素材としての商業的な役割は、ブランドがサテンを商品構造や着用機会との関連性に合わせた場合に最も強くなる。サテンだけでは、サポート力の不足、サイズの一貫性の欠如、衣料品の耐久性の低さを補うことはできない。

流通チャネル別

オンラインチャネルは、最も急速に成長している流通セグメントである。デジタル小売は、プライバシー、品ぞろえの豊富さ、拡張サイズへのアクセスのしやすさを提供する一方、サイズ案内が正確でない場合には返品の増加にもつながる。バーチャルフィッティング機能と詳細な商品データは、オンライン購入と店舗でのフィッティング体験との隔たりを縮め、コンバージョン率の改善に寄与する可能性がある。ThirdLoveによるTempSyncの発売は、デジタルネイティブ企業が商品技術を活用し、インティメートアパレルから隣接するアクティブウェアカテゴリーへ事業領域を広げていることも示している。同社は、発売後最初の6週間にTempSyncのインティメーツで100万米ドルを超える売上高を計上したと報告している。 ^{[6]PR Newswire, prnewswire.com}

価格帯の区分は、提供価値を裏付ける根拠によって決まる傾向が強まっている。低価格帯では供給可能性とサイズ適合性の規律を維持する必要があり、中価格帯では快適性、生地、またはデザイン面で明確な付加価値が求められる。高価格帯のブランドは、希少性、職人技、サービスを維持しなければならない。年齢層についても、異なる提案が必要となる。18〜24歳層はデジタル上での商品発見やカテゴリー横断型の購買に触れる機会が多く、25〜44歳の消費者は日常的な買い替え需要と多機能需要の中心を担う一方、45歳以上の層はサポート性、快適性、安定したフィット感をより重視する可能性がある。これらは商業上の区分であり、消費者を固定的に類型化するものではない。

オンライン販売の成長は、デジタルの利便性によってフィッティングのリスクを消費者に転嫁しない場合に、最も大きな価値をもたらす。戦略上の問いは、ブランドがオンラインで販売しているかどうかだけではなく、サイズ情報、商品写真、商品説明、返品に関する学習が、購入を重ねるごとに不確実性を低減できているかどうかである。オンラインデータを中核サイズの在庫改善に結び付ける事業者は、顧客維持率と運転資本の管理規律の双方を改善できる。

欧州ランジェリー市場の地域別分析

ドイツ

ドイツは2025年の欧州ランジェリー市場で24%超を占め、2035年までの年平均成長率（CAGR）は5.1%と予測されている。同国の市場規模は、2024年の1人当たり衣料品・履物支出が推定757ユーロに達していることに加え、高度なデジタル小売インフラによって支えられている。 ^{[7]NIQ, nielseniq.com} ベルリンに本社を置くZalandoは、2024年末時点で29市場において6,200万人のアクティブ顧客を報告した。そのためドイツは、大規模な需要拠点であると同時に、近隣の欧州市場への流通ゲートウェイとしても機能している。1886年にドイツ南部で創業したTriumphは、フィット重視のインティメートアパレルと同国との長年にわたる結び付きを示す企業である。

英国

英国は、発達したランジェリー小売文化とマルチブランド流通の強さを背景に、引き続き商業上重要な市場である。M&Sは、Calvin KleinおよびTommy Hilfigerのアンダーウェアを通じて自社プラットフォームを拡張しており、M&S Brandsは21%の成長を報告している。Victoria's Secretの英国・アイルランド事業は、Nextとの51対49の合弁事業を通じて運営されており、店舗、デジタルフルフィルメント、顧客へのアクセスに向けた現地対応型の経路を提供している。

フランス

フランスは、プレミアム需要と厳しい市場環境が併存する市場である。2025年の市場縮小は、ブランドがカテゴリー全体の追い風に依存するのではなく、製品の差別化によって提供価値を守る必要性を浮き彫りにしている。

フランスは、独自の高級サプライチェーン上の優位性も維持している。世界のリバーレース織機の約 80% がカレーとカドリーに所在している。この生産基盤は、レースの産地を検証可能な製品属性へと転換できるブランドに対し、高級感のあるストーリー構築を支えている。

イタリア

イタリアは、プレミアム需要、観光、垂直統合型のブランドシステムに支えられている。Intimissimi は、イタリア国内の 484 拠点を含め、世界で 1,737 の販売拠点を展開していた。親会社である Oniverse は、2024年に前年比 13.5% 増となる 35億ユーロの売上高を記録した。イタリアにおけるプレミアムセグメントの成長と観光需要の寄与は、職人技、ブランドアイデンティティ、店舗を通じた即時的な商品発見を組み合わせた製品にとって、好ましい環境をもたらしている。

スペイン

スペインは、ファッション志向のランジェリーおよびアクティブウェアの流通を通じて、引き続き重要な市場である。Inditex によると、Oysho は 50か国超で 433店舗以上を運営していた。ベルギー、オーストリア、スイス、スウェーデン、デンマーク、ノルウェー、ポーランドは、購買力、越境商取引、百貨店の存在感、専門小売、デジタル導入率によって形成された、それぞれ異なる需要特性を有している。これらの市場の戦略的価値は、欧州を均一な消費者基盤として扱うことではなく、選択的な市場参入とチャネルの最適化にある。

フランスとイタリアは、プレミアム価値を創出するための異なる道筋を提供している。フランスのレース産業エコシステムは、産地の信頼性と高級感を強化する一方、イタリアはプレミアム需要に観光と垂直統合型小売を組み合わせている。英国は提携主導型の流通においてレバレッジを提供し、スペインはファッションおよびアクティブウェアとの隣接性の重要性を示している。したがって、地域戦略では、単一の欧州向け品ぞろえモデルを適用するのではなく、地域ごとの市場メカニズムに応じて、製品、チャネル、価格設定に関するリソースを配分すべきである。

欧州ランジェリー市場のシェアと競争環境

欧州のランジェリー市場では、グローバルブランド、老舗ブランド、デジタルネイティブブランド、専門ブランドが、異なる価格帯と製品構成をめぐって競争している。規模が各セグメントでのリーダーシップを保証するわけではない。既存ブランドは、快適性とインクルーシブなサイズ展開における関連性を維持する必要がある一方、D2C 企業は、再現性のあるフィットとフルフィルメントの採算性を確立しなければならない。

Intimissimi は、イタリア、スリランカ、セルビアにまたがるサプライチェーンと広範な小売網に支えられた、欧州の中核的な競合企業である。1996年の創業とその後の店舗拡大により、ブランド主導型店舗、垂直的な連携、手の届きやすいプレミアムポジショニングが相互に強化されるモデルを構築してきた。Triumph International は、長年培ってきたフィットに関する信頼性とサステナビリティ施策を組み合わせている。同社の 2024年の優先素材比率は 47% に達し、欧州向け製品へのデジタル製品パスポート導入と併せて、2025年には 60% を目標とした。

Victoria's Secret は、国際的な関連性を維持しながら、主力のブラジャー製品を再構築している。同社は、2026年第1四半期の純売上高が前年同期比 15.3% 増の 15.6億米ドルとなり、そのうち海外売上高が 2億8,740万米ドルであったと報告した。 ^{[8]Victoria's Secret & Co. victoriassecret.gcs-web.com}Adore Meは、2022年の買収後、Victoria's Secret & Co.のポートフォリオ内で事業を展開しており、同ポートフォリオにインクルーシブでデジタル志向のブランドを加えている。英国およびアイルランドでは、Nextとの合弁事業がVictoria's Secretに現地市場に対応した商業プラットフォームを提供している。

Chantelle GroupとAubadeは、所有構造の異なる別個の競合企業である。Chantelleは149年の歴史を持つ独立系グループで、従業員数は約3,500人、eコマースサイトは6つ、月間ウェブサイト訪問者数は125万人に上る。市場が3〜5%縮小するなか、2025年に5%の成長を報告したことは、明確なプレミアムポジショニングの潜在力を示している。AubadeはCALIDA Groupが所有しており、同グループは2024年のAubade売上高として6,350万ユーロを報告した。同ブランドは同年中にeコマースの移行を完了した。両社を区別することが重要なのは、ブランド戦略、ガバナンス、財務上の説明責任がそれぞれ異なるためである。

La Perlaは、Peter Kernによる2025年の買収を通じて、財務的困難の後も事業を継続する道筋を確保した。買収者は2027年までに3,000万ユーロを投じることを約束し、ボローニャでの職人による生産を維持するとともに、雇用を創出する計画を示した。Agent Provocateurは引き続き、ラグジュアリー性と演劇的なブランド表現を打ち出している。同社の2026年春夏バレンタインキャンペーンでは、2026年2月にソーホーの6 Broadwick Streetで施策を実施した。

Wacoal Holdings Corp.は、Wacoal Internationalが2026年4月にGlamoriseを買収したことで、幅広いサイズ展開への対応力を拡大した。Glamoriseは、バンドサイズ30〜58、カップサイズB〜Kを専門とする企業である。2019年にWacoal Internationalが8,500万米ドルで買収したLivelyは、デジタルネイティブなポートフォリオ要素を担っている。ThirdLoveは、2026年1月に温度調節機能を備えたスポーツブラとレギンスを発売したTempSync Activeを通じて、ランジェリーとアクティブウェアの融合を進めている。Savage X Fentyは、幅広いサイズ展開と視認性の高い小売展開を活用しており、Selfridges Oxford Streetでの発売では、ブラジャーを32A〜42D、アパレルをXS〜4Xのサイズで展開した。

Hanesbrands Inc.は、2024年にChampionをAuthentic Brands Groupへ約12億米ドルで売却した後、Hanes、Maidenform、Baliなどのインナーウェアブランドに再び注力している。PVH Corp.は、M&Sのプラットフォームを含め、Calvin KleinおよびTommy Hilfigerのアンダーウェア流通を通じて同地域に参入している。Cosabella、European Lingerie Group、Hanky Panky、Lise Charmel、Wolf Lingerieは、引き続き競争対象企業に含まれる。Lise Charmelは、Salon International de la Lingerieへの参加に加え、フランスの高級ランジェリーにおいてCalais-Caudryレースが引き続き重要な役割を果たしていることから、プレミアムセグメントにおける存在感を高めている。

最近の業界動向

• 2026年4月、Victoria's Secretは、年間ブラジャー売上高が2021年以来初めて増加したと報告した。同社のワイヤレスTシャツブラは、Signature事業の中核商品となっている。また、2026年第1四半期の決算では、既存店売上高が4四半期連続でプラスになったと報告した。

• 2026年2月、Agent Provocateurは、ロンドン・ソーホーでの小売施策を伴う、花柄をテーマとした2026年春夏バレンタインキャンペーンを開始した。

• 2026年1月、ThirdLoveはTempSync Activeを発表し、温度調節素材のプラットフォームをスポーツブラとレギンスへ拡大した。