Online-Reisemarkt Größe und Anteil 2026-2035

Marktgröße für Online-Reisen

Der Markt für Online-Reisen wurde 2025 mit 713 Milliarden USD bewertet. Ausgehend von 761,5 Milliarden USD im Jahr 2026 dürfte der Markt bis 2035 1,4 Billionen USD erreichen und mit einer CAGR von 7,4 % wachsen.

Die Erholungsphase ist einer stärker strukturell geprägten Expansion gewichen: Die internationalen Touristenankünfte erreichten 2024 1,4 Milliarden und damit 99 % des Niveaus von 2019, während sich die Einnahmen aus dem internationalen Tourismus auf 1,6 Billionen USD beliefen. ^{[1]UN Tourism - untourism.int}

Digitale Reiseplattformen profitieren von einem größeren adressierbaren Buchungsvolumen und einem breiteren Angebot buchbarer Leistungen. Booking Holdings wickelte 2024 Bruttobuchungen im Wert von 165,6 Milliarden USD und 1,14 Milliarden Übernachtungen ab, während Expedia Bruttobuchungen in Höhe von 110,9 Milliarden USD meldete. ^{[2]Booking Holdings - bookingholdings.com} Airbnb erzielte im selben Jahr einen Bruttobuchungswert von nahezu 82 Milliarden USD und verzeichnete 491 Millionen gebuchte Übernachtungen und Erlebnisse. Diese Volumina verdeutlichen die Größenordnung, in der Plattformen die Breite ihres Angebots, Verhaltensdaten, Treueprogramme und Zahlungsinfrastrukturen nutzen können, um die Reisesuche und die Konversion zu beeinflussen.

Der Transport blieb 2025 mit 303,0 Milliarden USD die größte Dienstleistungskategorie, gefolgt von Unterkünften mit 271,6 Milliarden USD und Pauschalreisen mit 138,4 Milliarden USD. Auf Online-Reisebüros entfielen 2025 Buchungen im Wert von 399,1 Milliarden USD, verglichen mit 313,9 Milliarden USD bei direkten Reiseanbietern. Mobile Buchungen machten 505,8 Milliarden USD beziehungsweise 70,9 % des Marktwerts aus. Dies deutet darauf hin, dass Reisesuche, Zahlung, Reiseplanverwaltung und Serviceleistungen nach der Buchung zunehmend innerhalb von App-Umgebungen gebündelt werden.

Nordamerika war 2025 mit 250,4 Milliarden USD der größte regionale Markt, gefolgt von Europa mit 198,4 Milliarden USD und dem Asien-Pazifik-Raum mit 178,7 Milliarden USD. Für den Asien-Pazifik-Raum wird bis 2035 mit einer CAGR von 9,45 % das schnellste Wachstum prognostiziert. Dies spiegelt das Zusammenspiel eines auf mobile Endgeräte ausgerichteten Reiseverhaltens, der zunehmenden Nutzung digitaler Zahlungen, der Erholung des grenzüberschreitenden Reiseverkehrs und der wachsenden Beteiligung von Anbietern in China, Indien, Japan und Südostasien wider.

Die zentrale Wettbewerbsspannung besteht weiterhin in der Aufteilung zwischen Aggregation und Kontrolle durch die Anbieter. Online-Reisebüros behaupten ihren Vorteil, wenn Reisende mehrere Anbieter vergleichen oder komplexe Reisen zusammenstellen müssen; direkte Anbieter behalten einen Vorteil, wenn Kundenbindung, Zusatzprodukte und proprietäre Angebote besonders wichtig sind. Während generative und agentische KI-Tools sich von der Unterstützung bei der Suche zur Ausführung von Reiseplänen entwickeln, könnten der Zugang zur Abwicklung und zuverlässige Echtzeitangebote strategisch wichtiger werden als die alleinige, kundenorientierte Entdeckungsoberfläche.

Wichtige Wachstumstreiber

Internetdurchdringung und Nutzung mobiler Apps

Die potenzielle Zielgruppe für Online-Reisen wächst, da der Internetzugang immer flächendeckender wird. Die weltweite Internetnutzung erreichte 2024 5,5 Milliarden Menschen, was 68 % der Weltbevölkerung entspricht, während Länder mit niedrigem Einkommen ausgehend von einer deutlich geringeren Durchdringungsrate weiterhin neue Nutzer hinzugewannen. ^{[3]International Telecommunication Union - itu.int} Gleichzeitig überstieg die Zahl der 5G-Verbindungen weltweit bis Ende 2023 1,6 Milliarden, wodurch mobile Anwendungen besser in der Lage sind, Verfügbarkeiten in Echtzeit, umfangreiche Inhalte, Identitätsprüfungen und Zahlungsabwicklungen bereitzustellen.

Für Reiseplattformen verändert die mobile Nutzung mehr als nur die Bildschirmgröße. Eine dauerhaft aktive Benutzersitzung ermöglicht Tarifbenachrichtigungen, Hinweise zu Treueprogrammen, Benachrichtigungen über Störungen, standortbezogene Angebote sowie Ratenzahlungsangebote. Dies ist insbesondere in Märkten von Bedeutung, in denen Smartphones das wichtigste Mittel für den Internetzugang sind. MakeMyTrip meldete für das Geschäftsjahr 2025 (FY2025) einen Umsatz von 978,3 Millionen USD, der durch das Wachstum in den Bereichen Flugticketverkauf, Hotels und Pauschalreisen gestützt wurde, da das indische Reiseökosystem zunehmend digital integriert wird. Der mobile Vertrieb stellt daher nicht lediglich eine Verlagerung des Kanals dar, sondern ein Betriebsmodell, das die Abläufe von der Inspiration über die Buchung bis zur Betreuung reibungsloser gestaltet.

Digitale Zahlungslösungen und nahtlose Transaktionen

Reisetransaktionen umfassen häufig mehrere Währungen, hohe Ticketwerte, Stornierungsrisiken, lieferantenspezifische Erstattungsregeln und fragmentierte Zahlungspräferenzen der Verbraucher. Lokale Zahlungsmethoden, digitale Wallets, Ratenzahlungsprodukte und Betrugskontrollen können daher darüber entscheiden, ob ein Reisender eine Buchung abschließt, statt lediglich eine Reiseroute zu vergleichen.

Die Zahlungsinfrastruktur wird zunehmend in den Reisevertrieb integriert. PayPal, Sabre und Mindtrip kündigten im Februar 2025 eine Zusammenarbeit im agentengestützten Reisehandel an, die eine dialogbasierte Reiseplanung mit Zahlungs- und Checkout-Funktionen verbinden soll. ^{[4]PayPal - newsroom.paypal-corp.com} In Lateinamerika erreichte das Bruttobuchungsvolumen von Despegar im Jahr 2024 5,6 Milliarden USD, wobei der Fintech-Bereich Koin Zahlungsoptionen unterstützt, die an die regionalen Gegebenheiten bei Kreditvergabe und Ratenzahlung angepasst sind. Plattformen, die lokale Zahlungssysteme nicht unterstützen können, riskieren, in Märkten mit uneinheitlicher Kartenverbreitung Nachfrage zu verlieren, selbst wenn sie über ein wettbewerbsfähiges Angebot verfügen.

Präferenz der Verbraucher für Preisvergleiche in Echtzeit

Preisvergleiche bleiben ein zentraler Grund dafür, dass Reisende digitale Vermittler nutzen. Reisende können Datumsflexibilität, Stornierungsbedingungen, gebündelte Angebote, Bewertungssignale und die Verfügbarkeit von Anbietern vergleichen, ohne mehrere Anbieter kontaktieren zu müssen. Diese Möglichkeit ist insbesondere bei Flugreisen und Reisen mit mehreren Komponenten wertvoll, bei denen ein niedriger beworbener Tarif durch Gepäck-, Sitzplatz-, Transfer- oder Stornierungskosten ausgeglichen werden kann.

Dieselbe Transparenz, die die Nachfrage nach OTAs antreibt, setzt auch die Plattformökonomie unter Druck.Booking Holdings und Expedia setzen weiterhin erhebliche Marketingressourcen ein, um ihre Sichtbarkeit bei der suchgestützten Reiseentdeckung zu verteidigen, während sich die Produktstrategie zunehmend darauf konzentriert, Kunden nach dem ersten Vergleichsvorgang innerhalb der eigenen Ökosysteme zu halten. Treueprogramme, markenübergreifende Guthaben und gebündelte Dienstleistungen nach der Buchung sollen das Risiko verringern, dass Reisende eine Plattform ausschließlich als Instrument für Preisvergleiche nutzen.

KI-gestützte personalisierte Empfehlungen

Künstliche Intelligenz entwickelt sich von der Rangfolge von Empfehlungen und der Automatisierung des Kundenservices hin zur Reiseplanung, Anbieterzuordnung und Betreuung von Reisenden. McKinsey berichtete, dass der Anteil großer börsennotierter Reiseunternehmen, die in ihren Jahresberichten auf KI verwiesen, von etwa 4 % im Jahr 2022 auf 35 % im Jahr 2024 gestiegen ist. Dies zeigt, dass KI branchenweit zu einer wesentlichen Managementpriorität geworden ist. Amadeus stellte fest, dass 65 % der befragten Reisenden daran interessiert oder äußerst interessiert waren, Buchungen und Zahlungen direkt über eine KI-Assistenten-Schnittstelle abzuwickeln.

Der kurzfristige kommerzielle Nutzen liegt nicht in einer autonomen Buchung in großem Maßstab, sondern in einer präziseren Zuordnung der Reiseabsichten zu verfügbaren Angeboten, Richtlinien und Zusatzprodukten. Die wichtigere mittelfristige Frage ist, ob KI-Schnittstellen die Nutzer zu einer kleinen Anzahl von Plattformen mit zuverlässigen Anbieter-APIs und integrierten Zahlungsfunktionen lenken. Anbieter, die genaue Verfügbarkeiten anzeigen, Zielkonflikte erläutern und Änderungen an Reiseplänen bearbeiten können, dürften einen größeren Anteil der Konversionen erzielen, selbst wenn sich die Suche von herkömmlichen Suchseiten wegverlagert.

Social Media und influencergetriebene Reisetrends

Soziale Plattformen beeinflussen zunehmend die frühen Phasen der Reisenachfrage, insbesondere bei Erlebnissen, zielgebietsorientierten Reisen und Kurzreisen. Amadeus stellte fest, dass 34 % der US-Reisenden soziale Medien im Jahr 2025 als Inspirationsquelle für Reisen nannten und damit in seiner Umfrage Empfehlungen von Familie und Freunden übertrafen. Die Expedia Group berichtete, dass 61 % der befragten Reisenden Reiseideen auf sozialen Plattformen fanden und dass Empfehlungen von Influencern die Buchungsentscheidungen von 73 % der Befragten beeinflussten.

Diese Entwicklung hat eine andere kommerzielle Wirkung als herkömmliches Performance-Marketing. Inhalte in sozialen Medien können eine Nachfrage nach Angeboten schaffen, die sich nicht ohne Weiteres über standardmäßige Flug- und Hotelsuchen vergleichen lassen, darunter Aktivitäten, lokale Erlebnisse und thematische Reisepakete. Für einige Anbieter kann dies die Abhängigkeit von allgemeiner Suchmaschinenwerbung verringern, zugleich entstehen für Reiseplattformen jedoch neue Anforderungen an Provisionen, Attribution, Markensicherheit und die Messung von Konversionen.

Wesentliche Hemmnisse

Technologische Fragmentierung und Komplexität der Integration

Der Reisevertrieb hängt von einer großen installierten Basis an Passagierdienstsystemen von Fluggesellschaften, globalen Vertriebssystemen, Hotelverwaltungssystemen, Zahlungsgateways und Buchungstools für Reiseagenturen ab. Diese Systeme wurden zu unterschiedlichen Zeitpunkten entwickelt und verwenden uneinheitliche Datenmodelle. Dadurch entstehen Reibungsverluste, wenn eine Plattform vergleichbare Angebote für Fluggesellschaften, Tarife, Zusatzleistungen und Erstattungsbedingungen anzeigen möchte.

Der Wandel der Branche hin zu New Distribution Capability soll über moderne APIs umfassendere Angebote von Fluggesellschaften ermöglichen, doch die Skalierung bleibt schwierig. Im Jahr 2024 waren mehr als 77 Fluggesellschaften im IATA NDC Maturity Index registriert, während 29 NDC-Inhalte über die Amadeus Travel Platform vertrieben. Das Problem liegt nicht allein in der Existenz eines Standards, sondern in den Kosten für die Implementierung unterschiedlicher Verbindungen zu Fluggesellschaften, Abwicklungsprozesse und Angebotsstrukturen in großem Maßstab. Große Plattformen können diesen technischen Aufwand leichter bewältigen als regionale Agenturen und kleinere OTAs.

Cybersicherheitsrisiken und Datenschutz

Online-Reiseplattformen speichern wertvolle Kombinationen aus Zahlungsdaten, Reisepässen, Treuekonten, Reisedaten und persönlichen Identifikationsmerkmalen. Ein Sicherheitsverstoß kann finanzielle Verluste und Betriebsunterbrechungen verursachen, doch die nachhaltigere kommerzielle Auswirkung ist ein Verlust des Kundenvertrauens an dem Punkt, an dem Kunden sensible Informationen bereitstellen müssen, um einen hochwertigen Kauf abzuschließen.

Die US-amerikanische Federal Trade Commission erließ im Dezember 2024 eine abschließende Anordnung gegen Marriott International und Starwood, die nach Sicherheitsverletzungen mit Auswirkungen auf mehr als 344 Millionen Kunden ein umfassendes Informationssicherheitsprogramm vorschreibt. ^{[5]U.S. Federal Trade Commission - ftc.gov} Auch in Europa nehmen die regulatorischen Verpflichtungen zu. Booking.com wurde gemäß dem EU Digital Services Act als Very Large Online Platform eingestuft, während Booking Holdings nach seiner Einstufung als Gatekeeper zur Einhaltung des Digital Markets Act verpflichtet wurde. ^{[6]European Commission - digital-strategy.ec.europa.eu} Für Reiseplattformen beschränkt sich die Compliance nicht auf die Datenaufbewahrung; zunehmend umfasst sie auch algorithmische Transparenz, die Governance von Marktplätzen und prüfbare Prozesse für den Umgang mit Verbraucherinformationen.

Unflexible Altsysteme, die Innovationen begrenzen

Altsysteme schränken die Geschwindigkeit ein, mit der Reiseplattformen personalisierte Angebote, Zahlungsoptionen und KI-native Services einführen können. Besonders deutlich zeigt sich das Problem, wenn eine Plattform durch Übernahmen gewachsen ist oder ihr Geschäftsmodell darauf beruht, Bestände mehrerer Anbieter mit unterschiedlichen Abwicklungsregeln zu verbinden.

Sabre hat den Bedarf anerkannt, die veraltete Vertriebs- und Technologieinfrastruktur zu transformieren, da Direktverbindungen und cloudnative Alternativen die wirtschaftlichen Rahmenbedingungen des Reisevertriebs verändern. Die Rücknahme von Teilen der Direktvertriebsstrategie durch American Airlines im Jahr 2024 zeigte ebenfalls, dass die Modernisierung von Vertriebskanälen den Umsatz beeinträchtigen kann, wenn die Implementierung den Zugang von Agenturen stört oder die Qualität der Abwicklung nicht gewährleistet. Innovationen im Reisegeschäft müssen daher anhand der betrieblichen Resilienz bewertet werden: Eine ausgefeilte Empfehlung im Frontend ist wirtschaftlich wenig tragfähig, wenn das zugrunde liegende System Umtauschvorgänge, Erstattungen, Flugplanänderungen oder Zusatzleistungen nicht zuverlässig verarbeiten kann.

Hohe Kosten der Kundenakquise und Preissensibilität

Der Reisemarkt verbindet eine hohe Suchintensität mit einer zunächst begrenzten Kundenbindung. Verbraucher vergleichen vor der Buchung häufig mehrere Plattformen, während Anbieter und OTAs um denselben Traffic aus der bezahlten Suche und der Metasuche konkurrieren. Dadurch entsteht eine strukturelle Belastung durch Kosten der Kundenakquise, insbesondere für Unternehmen, die keine große Basis wiederkehrender Nutzer oder keine differenzierte Quelle direkter Nachfrage haben.

PhocusWire berichtete, dass die Kosten der Kundenakquise im Reisesektor zwischen 2022 und 2025 um etwa 35 % gestiegen sind, während der Customer-Lifetime-Value im selben Zeitraum nur um 4,5 % zunahm. Die finanziellen Auswirkungen zeigen sich am deutlichsten bei Plattformen, die wiederholt Sichtbarkeit für Kunden einkaufen müssen, die bereits in ihren Treueprogrammen registriert sind. Abonnementmodelle, firmeneigene Treuewährungen, Partnerschaften mit Anbietern und Produktbündel können die Kundenbindung verbessern, beseitigen jedoch nicht die Preissensibilität, wenn vergleichbare Angebote weiterhin breit verfügbar sind.

Dieses Umfeld begünstigt Plattformen, die einen breiten Inventarzugang mit einem zuverlässigen Service nach der Buchung verbinden können. KI kann die Kosten für die Suche und die Erstellung von Reiseplänen senken, wird jedoch nicht den Bedarf an reibungslosen Integrationen von Fluggesellschaften, Hotels, Bahn- und Zahlungsanbietern beseitigen. Kleinere Plattformen können durch regionale Spezialisierung, lokales Zahlungswissen oder Servicequalität konkurrieren; sie sehen sich jedoch einer wachsenden Belastung durch Technologieinvestitionen gegenüber, da KI, NDC, Cybersicherheit und die Einhaltung regulatorischer Vorgaben gleichzeitig finanziert werden müssen.

Segmentanalyse des Online-Reisemarktes

Nach Dienstleistung

Auf den Transport entfielen 2025 303,0 Milliarden USD, und für ihn wird eine durchschnittliche jährliche Wachstumsrate (CAGR) von 7,11 % prognostiziert. Der Verkauf von Flugtickets bleibt der größte Anwendungsfall im Transportbereich, doch Mietwagen-, Bahn-, Kreuzfahrt- und Busdienstleistungen bieten zusätzliches Potenzial für die Online-Durchdringung. Booking Holdings wickelte 2024 49 Millionen Flugticketbuchungen und 83 Millionen Mietwagentage ab. Dies zeigt, dass große, auf Unterkünfte ausgerichtete Plattformen ihre Rolle auf verschiedene Reisebestandteile ausweiten. Der Vertrieb von Transportleistungen ist kommerziell anspruchsvoll, da Reisende Preise intensiv vergleichen und Serviceausfälle wie Fahrplanänderungen oder Stornierungen eine koordinierte Unterstützung durch die Anbieter erfordern.

Auf Unterkünfte entfielen 2025 271,6 Milliarden USD, und für dieses Segment wird eine CAGR von 7,28 % prognostiziert. Es bleibt das wichtigste Wettbewerbsfeld zwischen Direktvertriebskanälen von Hotels, OTAs und Marktplätzen für alternative Unterkünfte. Das Volumen der Übernachtungen von Booking Holdings und das globale Gastgebernetzwerk von Airbnb verdeutlichen die Größenordnung der beiden wichtigsten Unterkunftsmodelle: gebündelte konventionelle Beherbergungsangebote und von Privatpersonen oder professionellen Anbietern verwaltete alternative Unterkünfte. Das Wachstum wird zunehmend davon abhängen, ob sich das Inventar durch flexible Bedingungen, Objektinformationen, Vorteile von Treueprogrammen und ein lokalisiertes Angebot differenzieren lässt – und nicht allein durch beworbene Preise.

Pauschalreisen machten 2025 138,4 Milliarden USD aus, und für sie wird mit 8,02 % die höchste CAGR unter den Dienstleistungen prognostiziert. Die dynamische Paketierung ermöglicht es Plattformen, Transport, Unterkünfte, Transfers und Aktivitäten zu einem Produkt zu bündeln, das ein höheres potenzielles Provisionsniveau als ein einzelnes Ticket bietet. Trip.com meldete 2024 ein Wachstum des Umsatzes mit Pauschalreisen von 38 %, während lastminute.com ein Wachstum von 25 % bei dynamisch zusammengestellten Urlaubspaketen meldete. ^{[7]Trip.com Group - prnewswire.com} Das Segment profitiert, wenn Reisende Bequemlichkeit, Zielgebietskompetenz und Unterstützung bei Störungen höher bewerten als die Möglichkeit, jede Komponente separat zu buchen.

Nach Buchungsart

Auf Online-Reisebüros entfielen 2025 399,1 Milliarden USD, und für sie wird eine CAGR von 7,57 % prognostiziert. Ihr Vorteil ist am größten, wenn Reisende ein fragmentiertes Angebot von Fluggesellschaften, Unterkunftsanbietern und Zusatzleistungen vergleichen müssen.

Skalierung unterstützt zudem Treueprämien, die Entwicklung mobiler Produkte und die lokalisierte Zahlungsakzeptanz. Die Prime-Mitgliederbasis von eDreams ODIGEO erreichte bis zum Ende des Geschäftsjahres 2025 7,26 Millionen Abonnenten und veranschaulicht, wie Abonnementmodelle gelegentliches Buchungsverhalten in wiederkehrende Kundenbeziehungen umwandeln können.

Direkte Reiseanbieter erzielten 2025 einen Umsatz von 313,9 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 7,07 % wachsen. Fluggesellschaften und Hotelgruppen nutzen Direktkanäle, um die Kundenbeziehung zu sichern, personalisierte Angebote bereitzustellen und Provisionen zu vermeiden. Direkte Plattformen können jedoch im Allgemeinen nicht den Komfort eines Mehranbieter-Vergleichs nachbilden, den ein OTA bietet. Das daraus resultierende Kanalgleichgewicht dürfte bestehen bleiben: Direktbuchungen sind bei loyalen Kunden und Markenangeboten besonders stark, während Vermittler für die anbieterübergreifende Suche und die Zusammenstellung komplexer Reisepläne relevant bleiben.

Nach Plattform

Mobile Plattformen repräsentierten 2025 einen Umsatz von 505,8 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 7,66 % wachsen. Ihre führende Position spiegelt die Bündelung von Reiseinspiration, Suche, Buchung, Identitätsverwaltung, Zahlung und Benachrichtigungen zum Reiseplan in Smartphone-Anwendungen wider. Mobile Plattformen ermöglichen es zudem, geografisch relevante Angebote und Echtzeitwarnungen zu integrieren, die insbesondere für kurzfristige Reisen und Reiseunterbrechungen wertvoll sind.

Webbasierte Kanäle entfielen 2025 auf 207,2 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 6,57 % wachsen. Desktop- und browserbasierte Buchungen bleiben für Reisen mit mehreren Teilstrecken, Gruppenreisen, detaillierte Geschäftsreisepläne und komplexe Vergleichsaufgaben relevant. Das Segment dürfte daher wirtschaftlich bedeutend bleiben, selbst wenn sein Anteil an den Buchungssitzungen zurückgeht, da Käufe mit höherem Wert oder höherer Komplexität häufig eine größere Benutzeroberfläche und einen bewussteren Entscheidungsprozess erfordern.

Nach Reisenden

Freizeitreisende erzielten 2025 einen Umsatz von 470,8 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 7,56 % wachsen. Die Freizeitnachfrage profitiert von der Entdeckung von Reisezielen über soziale Medien, flexiblen Arbeitsmodellen, erlebnisorientiertem Reisen sowie der anhaltenden Nachfrage nach alternativen Unterkünften und kuratierten Reisepaketen. Nachhaltigkeit wird zu einem sichtbareren Kriterium: Booking.com berichtete, dass 93 % der befragten Reisenden nachhaltigere Reiseentscheidungen treffen wollten. Plattformen können dieses Interesse nur dann in eine kommerzielle Differenzierung umwandeln, wenn Nachhaltigkeitsinformationen spezifisch und vergleichbar sind und mit buchbaren Optionen verknüpft werden, anstatt als allgemeiner Marketinginhalt präsentiert zu werden.

Geschäftsreisende entfielen 2025 auf 242,2 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 6,94 % wachsen. Das Wachstum von Geschäftsreisen wird durch die anhaltende Ersetzung einiger routinemäßiger Besprechungen durch digitale Kollaborationstools gebremst. Die Chance liegt in Geschäftsreiseprodukten, die Richtlinienkonformität, Kostenkontrolle, Fürsorgepflicht und Service miteinander verbinden. Die Einführung von WegoPro durch Wego im Jahr 2024 veranschaulicht, wie Reiseplattformen ihr Angebot um Tools für Geschäftsprozesse erweitern, anstatt sich ausschließlich auf Verbrauchergeschäfte zu stützen.

Nach Altersgruppe

Reisende im Alter von 22–31 Jahren repräsentierten 2025 einen Umsatz von 169,8 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 7,84 % wachsen – der höchsten Rate unter den Altersgruppen. Ihre Nachfrage wird durch ein App-orientiertes Buchungsverhalten, die Entdeckung von Reisezielen über soziale Medien, flexible Zahlungspräferenzen sowie ein starkes Interesse an Erlebnissen und Kurzaufenthalten geprägt.

Die Altersgruppe der 32- bis 43-Jährigen war 2025 mit 247,6 Milliarden USD die größte Alterskohorte und dürfte mit einer CAGR von 7,48 % wachsen. Diese Kohorte verbindet digitale Vertrautheit mit Ausgaben für Familienreisen, Premiumunterkünfte und Reisen mit mehreren Komponenten, wodurch sie für Initiativen in den Bereichen Kundenbindung, Paketierung und Cross-Selling strategisch wichtig ist.

Die Altersgruppe der 44- bis 56-Jährigen erzielte 2025 einen Umsatz von 160,6 Milliarden USD und wird voraussichtlich mit einer CAGR von 7,16 % wachsen. Sie bleibt ein wichtiger Markt für Fernreisen, hochwertige Unterkünfte und organisierte Reiseprodukte. Reisende über 56 Jahre repräsentierten 135,0 Milliarden USD und werden voraussichtlich mit einer CAGR von 6,71 % wachsen. Die digitale Akzeptanz in diesem Segment erweitert den Markt für Kreuzfahrten, geführte Touren und All-inclusive-Produkte, obwohl eine klare Servicekommunikation und Unterstützung nach der Buchung besonders wichtig bleiben.

Die Verlagerung auf mobile Angebote hat eine ähnlich uneinheitliche Wirkung. Sie erhöht die Transaktionshäufigkeit und erweitert den Zugang in Mobile-First-Märkten, steigert jedoch die Bedeutung lokaler Zahlungsmethoden, der App-Bindung und der Automatisierung des Kundenservice. Plattformen, die Mobile als komprimierte Version einer Website betrachten, können zwar ihre Reichweite aufrechterhalten, verpassen jedoch die Chance, durch Benachrichtigungen, Treueprogramme, Wallets und die Verwaltung von Reiseplänen wiederholtes Nutzerverhalten zu fördern.

Regionale Analyse des Online-Reisemarkts

Nordamerika

Nordamerika erzielte 2025 einen Umsatz von 250,4 Milliarden USD und dürfte mit einer CAGR von 5,84 % expandieren. Die USA verzeichneten 203,2 Milliarden USD und dürften mit einer CAGR von 4,94 % wachsen, was die hohe Reife der Online-Durchdringung, etablierte Treueprogramme sowie den intensiven Wettbewerb zwischen OTAs und Anbietern widerspiegelt. Kanada repräsentierte 47,2 Milliarden USD und dürfte, unterstützt durch eine kleinere Ausgangsbasis und starke grenzüberschreitende Reiseverbindungen, mit einer höheren CAGR von 9,01 % expandieren.

Die Region bleibt für die Entwicklung von KI-Produkten, Innovationen im Reise-Finanztechnologiesektor und den vertriebsseitigen Einsatz von Treueprogrammen von Bedeutung. Hoppers KI-natives Modell, das Preisprognosen und flexible Buchungstools umfasst, verdeutlicht die kommerzielle Attraktivität des Einsatzes von Daten, um die Unsicherheit der Reisenden hinsichtlich Zeitpunkt und Preis zu reduzieren. Die regulatorische Kontrolle der Datensicherheit und des Verbraucherschutzes wird von großer Bedeutung bleiben, insbesondere da Plattformen ihre Nutzung von Kundenprofilen und Zahlungsdaten ausweiten.

Europa

Europa erzielte 2025 einen Umsatz von 198,4 Milliarden USD und dürfte mit einer CAGR von 7,42 % wachsen. Deutschland repräsentierte 56,2 Milliarden USD und dürfte mit einer CAGR von 6,64 % wachsen, während das übrige Europa 142,1 Milliarden USD ausmachte und voraussichtlich mit 7,72 % wachsen wird. Die regionalen Chancen werden durch den dichten grenzüberschreitenden Reiseverkehr, eine große Basis an Kurzstreckenreisen zu Freizeitzwecken sowie die fortlaufende Entwicklung der Märkte für Online-Unterkünfte und Pauschalreisen unterstützt.

Das Vereinigte Königreich, Frankreich, Italien, Spanien, Russland, die Niederlande, Schweden, Dänemark und Polen weisen jeweils unterschiedliche Reisemuster auf, doch europäische Plattformen agieren innerhalb eines anspruchsvollen regulatorischen Rahmens. Das Gesetz über digitale Dienste und das Gesetz über digitale Märkte schaffen höhere Compliance-Erwartungen hinsichtlich der Praktiken von Online-Marktplätzen, der Transparenz und des Plattformverhaltens. Dies kann die Betriebskosten erhöhen, zugleich aber gut kapitalisierten Unternehmen zugutekommen, die Compliance in einen Vorteil bei Vertrauen und Lieferanten-Governance umwandeln können.

Asien-Pazifik

Der asiatisch-pazifische Raum erzielte 2025 einen Umsatz von 178,7 Milliarden USD und dürfte mit einer CAGR von 9,45 % das schnellste regionale Wachstum verzeichnen. Auf China entfielen 73,6 Milliarden USD; für das Land wird eine CAGR von 9,61 % prognostiziert, während Japan 27,3 Milliarden USD ausmachte und voraussichtlich mit einer CAGR von 9,66 % wachsen wird. Die Erholung des chinesischen Auslandsreiseverkehrs und die Kapazitäten von Trip.com im Bereich internationaler Reiseangebote sind wichtige Wachstumstreiber; Trip.com meldete 2024 ein Wachstum des Umsatzes aus Unterkunftsreservierungen um 25 % und des Umsatzes aus Pauschalreisen um 38 %.

Indien, Australien, Südkorea, Singapur, Thailand, Indonesien und Vietnam verbreitern die Wachstumsbasis der Region. Das strategische Merkmal, das viele dieser Märkte verbindet, ist nicht nur die steigende Reisenachfrage, sondern auch das Zusammenspiel von smartphonegestützter Recherche, lokalen Zahlungssystemen, kostengünstigen Flugverbindungen und einer wachsenden Anbieterbasis. Die Expansion von Traveloka in Südostasien verdeutlicht die Attraktivität der Kombination von Reisebuchungen und Finanzdienstleistungen in Märkten, in denen die Kartendurchdringung und das Verhalten bei der Reiseplanung von den Mustern in Nordamerika oder Europa abweichen.

Lateinamerika

Auf Lateinamerika entfielen 2025 49,4 Milliarden USD; für die Region wird eine CAGR von 6,79 % prognostiziert. Brasilien machte 14,1 Milliarden USD aus und dürfte mit einer CAGR von 6,94 % wachsen, während auf das übrige Lateinamerika 35,3 Milliarden USD entfielen und für diesen Bereich ein Wachstum mit einer CAGR von 6,73 % prognostiziert wird. Mexiko, Argentinien und Kolumbien erweitern die regionalen Chancen, obwohl Währungsschwankungen, unterschiedliche Verbraucherschutzrahmen und ein uneinheitlicher Kreditzugang die plattformübergreifende Skalierung erschweren.

Despegar bleibt ein zentraler Akteur im regionalen digitalen Reisevertrieb. Die Bruttobuchungen von 5,6 Milliarden USD im Jahr 2024 und die Integration von Koin zeigen, warum lokalisierte Finanzierung in Lateinamerika strategisch relevant ist. Prosus kündigte im Dezember 2024 die Übernahme von Despegar an, wodurch sich Potenzial für eine umfassendere Integration von Zahlungs-, Handels- und Reisedienstleistungen ergibt. ^{[8]Prosus - prosus.com} Die Übernahme spiegelt zudem das Interesse der Investoren an regionalen Plattformen mit lokalen Nachfragedaten und Zahlungskapazitäten wider, die globale Wettbewerber kurzfristig nur schwer replizieren können.

Naher Osten und Afrika

Der Nahe Osten und Afrika erzielten 2025 einen Umsatz von 36,2 Milliarden USD; für die Region wird eine CAGR von 5,95 % prognostiziert. Auf die VAE entfielen 9,8 Milliarden USD; für das Land wird ein Wachstum mit einer CAGR von 5,67 % prognostiziert, während der übrige Teil der Region 26,3 Milliarden USD ausmachte und voraussichtlich mit einer CAGR von 6,05 % expandieren wird. Südafrika, Saudi-Arabien, die VAE und Israel bilden eigenständige Teilmärkte, die durch unterschiedliche Tourismuspolitiken, Konnektivitätsbedingungen und Rahmenbedingungen für Verbrauchszahlungen geprägt sind.

Saudi-Arabien bietet erhebliche chancen aufgrund der staatlich gelenkten Tourismuspolitik, da sich Inlandstourismus, religiöser Reiseverkehr und die Entwicklung internationaler Reiseziele gleichzeitig ausweiten. Die Position von Almosafer im Inlandstourismus sowie im regionalen und internationalen Reiseverkehr verdeutlicht, wie lokale Plattformen profitieren können, wenn nationale Tourismusinvestitionen ein neues Angebot und eine steigende Reisenachfrage schaffen. In der gesamten weiteren Region zeigt die Expansion von Wego in der Reisesuche und im Geschäftsreisebereich den Wert lokalisierter Angebote, sprachlicher Unterstützung und regionaler Zahlungsexpertise. Infrastruktur- und Währungsbeschränkungen werden das kurzfristige Wachstum in Teilen Afrikas weiterhin begrenzen, eröffnen jedoch zugleich Spielraum für mobile Buchungsmodelle, wenn sich die Konnektivität verbessert.

Europa nimmt eine mittlere Position ein: Der grenzüberschreitende Reiseverkehr ist stark ausgeprägt und die digitale Nutzung hoch, zugleich gelten jedoch umfangreichere regulatorische Anforderungen. Lateinamerika sowie der Nahe Osten und Afrika bieten erhebliche lokale Chancen, wobei der Erfolg von der Anpassung an Zahlungsstrukturen, regulatorische Rahmenbedingungen, Währungsgegebenheiten und inländische Reisemuster abhängt. Globale Plattformen können an diesen Märkten partizipieren, doch regionale Unternehmen behalten dort eine verteidigungsfähige Position, wo die lokale Umsetzung wichtiger ist als die globale Größe des verfügbaren Angebots.

Marktanteil und Wettbewerbslandschaft im Online-Reisemarkt

Der Markt bleibt fragmentiert, da das Reiseangebot auf Fluggesellschaften, Hotels, Anbieter alternativer Unterkünfte, Autovermietungen, Bahnbetreiber, Kreuzfahrtgesellschaften, Reiseveranstalter und lokale Anbieter von Aktivitäten verteilt ist. Auf Grundlage des Umsatzreferenzrahmens für 2025 entfielen 5 % Marktanteil auf Booking Holdings, 3,1 % auf Expedia Group, 2,7 % auf Airbnb, 2,1 % auf Trip.com Group, 1,8 % auf TripAdvisor, 1,5 % auf MakeMyTrip, 1,4 % auf eDreams ODIGEO und 1,3 % auf Despegar. Auf die zehn führenden OTAs entfielen 65,8 Milliarden USD bzw. 20,4 % des Referenzmarktes. Derselbe Umsatzreferenzrahmen weist OTA-Aktivitäten 378,0 Milliarden USD bzw. 54 % und Direktanbietern 322,0 Milliarden USD bzw. 46 % eines Gesamtmarktes von 713 Milliarden USD zu.

Globale Marktteilnehmer

Airbnb betreibt einen Marktplatz für alternative Unterkünfte mit einem globalen Gastgebernetzwerk. Der Umsatz überstieg 2024 11 Milliarden USD und wurde durch einen Bruttobuchungswert von fast 82 Milliarden USD sowie 491 Millionen gebuchte Übernachtungen und Erlebnisse gestützt. Die Wettbewerbsposition des Unternehmens hängt vom Angebot der Gastgeber, vom Markenvertrauen und von der Fähigkeit ab, über die Kernübernachtungen hinaus zu expandieren, ohne sein asset-light Geschäftsmodell zu verwässern.

American Express Travel bedient die Anforderungen im Premium-Freizeitreisebereich und im Geschäftsreisemanagement über Karteninhabervorteile, Reiseberatungsdienste und Reisemanagementkapazitäten. Die Position des Unternehmens ist dort am stärksten, wo Zahlungsbeziehungen, Treuevorteile, Serviceerwartungen und hochwertige Reisebedürfnisse integriert sind.

Booking Holdings ist das größte OTA im betrachteten Unternehmensumfeld; der Umsatz im Referenzrahmen für 2025 belief sich auf 25,9 Milliarden USD, bei einem Marktanteil von 5 %. Zum Portfolio gehören Booking.com, Priceline, Agoda, KAYAK und OpenTable. Die Größe des Konzerns bei Übernachtungen, Flugtickets, Mietwagen und dem globalen Unterkunftsangebot unterstützt seine Connected-Trip-Strategie, mit der ein Mehrwert über eine einzelne Reservierung hinaus geschaffen werden soll.

Expedia Group hatte im Umsatzreferenzrahmen für 2025 einen Marktanteil von 3,1 % und erzielte einen Umsatz von 14,9 Milliarden USD. Die Geschäftsbereiche Expedia, Hotels.com, Vrbo und trivago verbinden Unterkünfte, Ferienunterkünfte, Pauschalreisen und Metasuchdienste. Das Treueprogramm One Key ist strategisch wichtig, da es die Kundenbindung über mehrere Marken hinweg steigern soll, anstatt ausschließlich über bezahlte Kundenakquise zu konkurrieren.

Sabre stellt Infrastruktur für Vertriebs-, Airline- und Hospitality-Technologie bereit und ist nicht primär als verbraucherorientiertes OTA tätig. Seine Wettbewerbsrelevanz beruht auf der Zuverlässigkeit der Vertriebsanbindungen und darauf, wie schnell seine Systeme moderne API-basierte Angebote, NDC-Inhalte und KI-gestützte Services unterstützen können.

Trip.com Group hatte im Umsatzreferenzrahmen für 2025 einen Marktanteil von 2,1 % und erzielte einen Umsatz von 8,0 Milliarden USD. Die Aktivitäten von Ctrip, Trip.com und Skyscanner verbinden die inländische chinesische Nachfrage mit internationalem Reiseangebot. Das Wachstum des Unternehmens bei Unterkünften, Pauschalangeboten und grenzüberschreitenden Reisen verschafft ihm eine starke Position, da die Nachfrage im Asien-Pazifik-Raum zunehmend global vernetzt wird.

TripAdvisor hatte im Umsatzreferenzrahmen für 2025 einen Marktanteil von 1,8 % und erzielte einen Umsatz von 2,0 Milliarden USD. Der strategische Fokus wird zunehmend durch den Erlebnismarktplatz Viator und die Restaurantreservierungsaktivitäten von TheFork geprägt, wodurch die Abhängigkeit von der traditionellen Monetarisierung der Hotelsuche und des Hotel-Metasearchs sinkt.

Regionale Marktteilnehmer

Despegar hatte in der Umsatzreferenz für 2025 einen Marktanteil von 1,3 % und erzielte einen Umsatz von 0,6 Milliarden USD. Die Aktivitäten von Decolar, Best Day und Koin verleihen dem Unternehmen eine regionale Präsenz in Lateinamerika, wo flexible lokale Zahlungsmöglichkeiten und länderspezifische operative Kenntnisse weiterhin von kommerzieller Bedeutung sind.

eDreams ODIGEO hatte in der Umsatzreferenz für 2025 einen Marktanteil von 1,4 % und erzielte einen Umsatz von 0,7 Milliarden USD. Das Prime-Abonnementmodell unterscheidet das Unternehmen von transaktionsorientierten OTAs, indem es durch Mitgliederpreise und Vorteile wiederkehrende Kundenbeziehungen aufbaut.

lastminute.com ist auf europäische Reisen und dynamische Urlaubspakete spezialisiert. Die Präsenz im Vereinigten Königreich, in Deutschland, Frankreich, Spanien und Italien verschafft dem Unternehmen eine konzentrierte Position in den wertschöpfungsstarken europäischen Freizeitreisekorridoren, während das Wachstum bei Pauschalreisen die Ausrichtung auf höherwertige gebündelte Buchungen stärkt.

MakeMyTrip hatte in der Umsatzreferenz für 2025 einen Marktanteil von 1,5 % und erzielte einen Umsatz von 0,9 Milliarden USD. Über MakeMyTrip, Goibibo und redBus hat das Unternehmen eine starke Position in Indien aufgebaut, die auf mobiler Distribution, lokalen Zahlungsmöglichkeiten, Flugreisen, Hotels und Bodentransport basiert.

Traveloka betreibt eine südostasiatische Reise- und Lifestyle-Plattform in Indonesien, Thailand, Vietnam, Singapur, Malaysia, Australien und den Philippinen. Die Integration von Reisebuchungen und PayLater-Diensten verschafft dem Unternehmen einen regionalen Vorteil, da die Reisenachfrage und die Verbraucherkreditfinanzierung eng miteinander verbunden sind.

Wego betreibt einen Reisemarktplatz für den Nahen Osten und Nordafrika, der über WegoPro die Reisesuche, Buchungen und Geschäftsreisen umfasst. Die regionale Spezialisierung unterstützt ein differenziertes Angebot, einen Service in den jeweiligen Landessprachen und marktspezifische Reiseeinblicke.

Yatra bedient die Nachfrage indischer Verbraucher und Unternehmen nach Reisen. Die Position im Geschäftsreisemarkt wird durch Beziehungen zu großen Unternehmenskunden gestützt, während das Privatkundengeschäft an der anhaltenden Verlagerung Indiens hin zu appbasierter Reiseplanung und -buchung partizipiert.

Aufstrebende Marktteilnehmer

Almosafer bedient den inländischen, regionalen und internationalen Reisemarkt Saudi-Arabiens und ist im religiösen Tourismus, im Freizeittourismus sowie bei Initiativen zur Entwicklung des nationalen Tourismus aktiv. Die Position des Unternehmens ist eng mit dem Ausbau des saudischen Reiseangebots und der Inlandsnachfrage verbunden.

Hopper bietet KI-basierte Preisprognosen für Flugtickets und Hotels, Produkte für flexible Buchungen sowie reisebezogene Technologiedienstleistungen. Das Geschäftsmodell verdeutlicht den zunehmenden Wert von Fintech-Produkten, die Reisenden helfen, Preisunsicherheiten zu bewältigen, und Partnern ermöglichen, flexible Buchungsoptionen anzubieten.

Aktuelle Branchenentwicklungen

• Im Februar 2025 gaben PayPal, Sabre und Mindtrip eine Partnerschaft zur Entwicklung eines durchgängigen agentischen KI-Reiseerlebnisses bekannt, das Reiseplanung und Zahlung miteinander verbindet.
• Im Juli 2025 gab KKR eine Investition in die Etraveli Group zu einer Bewertung von 2,7 Milliarden EUR bekannt. Dies unterstreicht das anhaltende Interesse von Investoren an groß angelegten Plattformen für den Reisevertrieb.
• Im Dezember 2024 gab Prosus eine Vereinbarung zur Übernahme von Despegar für 1,7 Milliarden USD bekannt und baute damit seine Präsenz im lateinamerikanischen Verbraucher-Internetgeschäft aus.